時間：2023-03-01 16:22:31
導語：在農(nóng)業(yè)供應鏈金融的撰寫旅程中，學習并吸收他人佳作的精髓是一條寶貴的路徑，好期刊匯集了九篇優(yōu)秀范文，愿這些內(nèi)容能夠啟發(fā)您的創(chuàng)作靈感，引領您探索更多的創(chuàng)作可能。
關鍵詞：新經(jīng)濟；吉林省；農(nóng)業(yè)；供應鏈金融
供應鏈金融作為推動農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化發(fā)展的重要戰(zhàn)略舉措，可以切實提高農(nóng)業(yè)的生產(chǎn)效率、解決農(nóng)業(yè)現(xiàn)有的問題，重塑農(nóng)業(yè)流通體系、擴大農(nóng)業(yè)生產(chǎn)規(guī)模，提高農(nóng)業(yè)整體質(zhì)量。雖然我國農(nóng)業(yè)處于快速發(fā)展階段，但整體仍然處于小農(nóng)經(jīng)濟狀態(tài)，吉林省作為農(nóng)業(yè)大省，土地種植分散化現(xiàn)象非常嚴重、傳統(tǒng)的金融滲透力不足，農(nóng)業(yè)供應鏈金融發(fā)展相對滯后。想要使吉林省農(nóng)業(yè)供應鏈金融深入發(fā)展，就需要解決農(nóng)業(yè)企業(yè)和農(nóng)業(yè)金融之間的問題。
1農(nóng)業(yè)供應鏈金融的概念分析
1.1農(nóng)業(yè)供應鏈金融產(chǎn)生的背景
農(nóng)業(yè)供應鏈金融是在我國經(jīng)濟飛速發(fā)展下產(chǎn)生的一種產(chǎn)業(yè)鏈模式，隨著我國的消費升級，單一的農(nóng)業(yè)產(chǎn)品已經(jīng)不能滿足人們?nèi)粘Ｉ畹男枨?，需要構建農(nóng)業(yè)產(chǎn)品結構的多元化模式。農(nóng)業(yè)的生產(chǎn)模式可以由原先的單個企業(yè)生產(chǎn)逐漸轉(zhuǎn)向企業(yè)之間的分工合作，也就是說，從農(nóng)業(yè)產(chǎn)品的原材料種植、制作與加工，到農(nóng)業(yè)產(chǎn)品的經(jīng)銷和銷售可以按步驟的分給多個企業(yè)，由多個企業(yè)形成完整的供應鏈，打開新的農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)格局。農(nóng)業(yè)核心企業(yè)在這種供應鏈模式中處于強勢地位，對上下游的企業(yè)增加了資金風險，利潤分配問題受到多方面制約，供應鏈需要金融的支持。目前，我國供應鏈金融發(fā)展模式處于起步階段，發(fā)展市場潛力巨大，聚焦農(nóng)業(yè)供應鏈，現(xiàn)有的農(nóng)業(yè)供應鏈金融方式既有供應鏈金融的普遍特征，又具有一定的特殊性，特殊性體現(xiàn)在國家政策的扶持和農(nóng)業(yè)環(huán)境的改革之上。為真正促進我國農(nóng)業(yè)的現(xiàn)代化發(fā)展，就需要走農(nóng)業(yè)供應鏈金融發(fā)展模式，通過加強產(chǎn)業(yè)鏈整體的抗風險能力和經(jīng)營能力，真正讓農(nóng)民增收，讓社會獲益[1]。
1.2農(nóng)業(yè)供應鏈金融的對象和流程
在經(jīng)濟全球化背景下，不同國家或地區(qū)的產(chǎn)業(yè)可以相互融合，企業(yè)與企業(yè)之間的隔離逐漸被打破，處于農(nóng)業(yè)供應鏈上游和下游的小型企業(yè)是農(nóng)業(yè)供應鏈中的短板，制約農(nóng)業(yè)供應鏈的現(xiàn)代化發(fā)展。因此，為有效增強農(nóng)業(yè)供應鏈的穩(wěn)定性，需要通過融資的方式壓縮供應鏈的財務成本，重塑農(nóng)業(yè)商業(yè)流程。從現(xiàn)代化企業(yè)的分工流程來看，農(nóng)業(yè)產(chǎn)品在進入市場之前主要經(jīng)歷三個階段，首要階段是生產(chǎn)環(huán)節(jié)，然后是在生產(chǎn)之上為產(chǎn)品加工和銷售環(huán)節(jié)，最后是農(nóng)產(chǎn)品流入市場的環(huán)節(jié)，三個階段可以由企業(yè)之間分工完成。一部分企業(yè)主要完成農(nóng)業(yè)原材料的搜集，一部分企業(yè)分環(huán)節(jié)完成產(chǎn)品的制作和加工，并有效對接產(chǎn)品的營銷企業(yè)，還有一部分企業(yè)主要對接市場，對接上游和下游的經(jīng)銷商，有效完成產(chǎn)品的銷售。農(nóng)業(yè)供應鏈金融不同于商業(yè)金融或者互聯(lián)網(wǎng)金融，針對的對象是農(nóng)村群體，主要扶持農(nóng)業(yè)企業(yè)運作，尤其是給一些小型企業(yè)注入資金活力，這部分企業(yè)由于風險管理比較弱勢，因此，需要以注入資金、融資、投資等方式實現(xiàn)經(jīng)營成本的運轉(zhuǎn)。1.3農(nóng)業(yè)供應鏈金融的發(fā)展優(yōu)勢根據(jù)農(nóng)業(yè)供應鏈金融的特點和運作方式，金融風險越小，農(nóng)業(yè)的投入成本越低，成本的壓低會促使農(nóng)業(yè)企業(yè)的發(fā)展優(yōu)勢越強，經(jīng)濟效益越明顯，產(chǎn)品的品牌構造更科學，生產(chǎn)方式更合理，經(jīng)營過程更高效。在為農(nóng)業(yè)提供發(fā)達的設備裝備之后，農(nóng)業(yè)的產(chǎn)量會有所提高，經(jīng)濟效益也會逐漸提高。農(nóng)業(yè)供應鏈金融的發(fā)展有助于農(nóng)業(yè)的技術革新，傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)主要表現(xiàn)在人員分散、產(chǎn)量不大，為適應現(xiàn)代化居民的生活需求，農(nóng)業(yè)急需得到技術的革新，供應鏈金融的發(fā)展正好可以促進農(nóng)業(yè)技術更新，通過新的方法和科學的生產(chǎn)方式，提高農(nóng)產(chǎn)品的產(chǎn)量，使農(nóng)產(chǎn)品更加優(yōu)質(zhì)[2]。不僅如此，農(nóng)業(yè)供應鏈金融還可以提高組織經(jīng)營管理的效率，整個供應鏈體系的上游中游和下游經(jīng)營管理水平會隨著供應鏈金融的發(fā)展逐漸提升，整個農(nóng)產(chǎn)品的生產(chǎn)和營銷系統(tǒng)成本壓低，相關農(nóng)業(yè)資源和營銷資源的配置更加合理，有助于完善服務體系。
2吉林省農(nóng)業(yè)供應鏈金融的發(fā)展現(xiàn)狀
2.1吉林省農(nóng)業(yè)供應鏈金融現(xiàn)狀分析
近年來，隨著農(nóng)業(yè)供應鏈策略的推行，吉林省率先組織金融機構，結合吉林省特色，或者農(nóng)業(yè)的獨有資源優(yōu)勢，探索供應鏈金融。結合吉林省現(xiàn)狀，分析核心企業(yè)、中小型企業(yè)存在的產(chǎn)業(yè)化問題，總體改革農(nóng)業(yè)結構和生產(chǎn)運作方式。一方面需要提高吉林省農(nóng)民的收入，另一方面，需要提升吉林省農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化的水平，為我國農(nóng)業(yè)經(jīng)濟做出巨大的貢獻。目前，吉林省開展農(nóng)業(yè)供應鏈金融業(yè)務的銀行機構大約占總機構數(shù)的70%，開展農(nóng)業(yè)供應鏈金融模式，吉林省的農(nóng)業(yè)供應鏈抗風險能力增強，閉環(huán)效應明顯，既降低上游和下游企業(yè)的財務費用，又穩(wěn)定吉林省的原料基地，增加訂單農(nóng)業(yè)，農(nóng)民的收入有所增高。同時，農(nóng)村的剩余勞動力有二次就業(yè)的機會，一部分勞動力從傳統(tǒng)的土地勞作中解放出來，從事種植、農(nóng)業(yè)經(jīng)營行業(yè)，實現(xiàn)由農(nóng)民向產(chǎn)業(yè)工人的轉(zhuǎn)化，經(jīng)濟收入明顯提高。目前已有大約80%的農(nóng)業(yè)人口在農(nóng)業(yè)供應鏈金融模式下獲益[3]。在農(nóng)業(yè)供應鏈金融模式下，吉林省現(xiàn)有的農(nóng)業(yè)資源得到合理的優(yōu)化和配置，相關特色的農(nóng)業(yè)更加科學合理，例如人參、五味子等特色產(chǎn)業(yè)在農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈金融模式下形成產(chǎn)業(yè)化規(guī)模，經(jīng)濟效益與日俱增。這些特色產(chǎn)業(yè)不僅形成產(chǎn)業(yè)化的規(guī)模，還逐漸擁有品牌意識，發(fā)揮金融杠桿的作用，形成農(nóng)產(chǎn)品的優(yōu)勢，增強市場競爭力。
2.2吉林省以農(nóng)業(yè)企業(yè)為主導的供應鏈金融模式發(fā)展的困難
2.2.1核心企業(yè)的作用不突出農(nóng)業(yè)核心企業(yè)在供應鏈金融中的作用至關重要，核心企業(yè)的信用、經(jīng)濟效益和抗風險能力是帶動農(nóng)業(yè)形成產(chǎn)業(yè)鏈的關鍵。但針對目前吉林省的農(nóng)業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀來看，有關農(nóng)業(yè)企業(yè)并沒有做大做強，一些龍頭企業(yè)的核心競爭力并不突出，發(fā)展方式并不規(guī)范，現(xiàn)有的農(nóng)業(yè)企業(yè)大多以家族式的經(jīng)營為主，無法有效帶動整個農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展。與城市相比，農(nóng)村的市場環(huán)境有政策方面的影響，農(nóng)業(yè)相關企業(yè)在信用方面有著獨特的特征，因此，一些以商業(yè)盈利的金融機構會認為農(nóng)業(yè)項目不存在投資價值。目前，吉林省有關農(nóng)業(yè)貸款在商業(yè)運作中的比重較小，政府的政策傾斜于農(nóng)業(yè)發(fā)展，然而實際上核心企業(yè)的競爭力不強，龍頭企業(yè)的代表地位不突出，因此無法繼續(xù)支持農(nóng)業(yè)的規(guī)模經(jīng)營，龍頭企業(yè)的創(chuàng)新活力不足，無法引領產(chǎn)業(yè)鏈的改革和創(chuàng)新。2.2.2銀行的融資方式有待創(chuàng)新目前，吉林省針對金融機構的農(nóng)業(yè)融資有政策的扶持，農(nóng)業(yè)融資由過去的依賴房地逐漸面向農(nóng)產(chǎn)品實物的抵押，但并非所有的農(nóng)產(chǎn)品都適合用作金融抵押，一部分農(nóng)產(chǎn)品需要在特殊條件下進行保存，因此，銀行需要承擔較大的經(jīng)濟風險。探索新的產(chǎn)業(yè)鏈融資模式勢在必行，然而，現(xiàn)有的銀行融資方式很難滿足農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)的可持續(xù)發(fā)展要求，一些核心企業(yè)的付款能力不足，上下游企業(yè)的資金空缺、融資困難，導致優(yōu)質(zhì)的客戶和項目流失。銀行需要從現(xiàn)有農(nóng)產(chǎn)品的角度出發(fā)，創(chuàng)新供應鏈金融方式，對優(yōu)質(zhì)的項目提供無償?shù)盅盒庞觅J款，支持整個農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈的創(chuàng)新發(fā)展。2.2.3農(nóng)業(yè)生產(chǎn)分散，風險控制面臨較大難題目前，我國農(nóng)業(yè)領域的供應鏈金融模式發(fā)展滯后，相對于工業(yè)供應鏈金融模式而言，農(nóng)業(yè)領域的供應鏈金融模式是一個新生事物[4]。吉林省作為農(nóng)業(yè)大省，始終處于小農(nóng)經(jīng)濟的狀態(tài)，農(nóng)業(yè)生產(chǎn)和經(jīng)營活動依賴于土地和種植，缺乏規(guī)?；慕?jīng)營發(fā)展，導致一部分金融機構在放貸過程中無法對分散的經(jīng)營主體提供金融服務，除農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的限制之外，一部分商業(yè)銀行還出于對成本和效率的考慮，撤銷對農(nóng)業(yè)的資金扶持，尤其是農(nóng)業(yè)生產(chǎn)相對分散，農(nóng)業(yè)企業(yè)和農(nóng)戶之間的交易關系無法實時捆綁，混亂的管理狀態(tài)會導致金融機構面臨較大的風控問題。目前，核心企業(yè)的融資壓力有所緩和，但針對吉林省的農(nóng)村中小型企業(yè)來講，尚未建立完善的企業(yè)信用評價體系，自身的融資能力有限，針對農(nóng)業(yè)企業(yè)的征信數(shù)據(jù)有所缺失，供應鏈融資無法規(guī)避多種多樣的金融風險，一部分金融機構為保證自身的經(jīng)營利益，會選擇放棄對農(nóng)業(yè)中小型企業(yè)的審批和貸款。
3構建農(nóng)業(yè)供應鏈金融新模式
3.1企業(yè)＋農(nóng)戶＋政府模式
目前面對農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化發(fā)展的困境，吉林省可以突破傳統(tǒng)的供應鏈金融思維，構建企業(yè)＋農(nóng)戶＋政府的貸款模式，為基層農(nóng)戶提供農(nóng)資和農(nóng)機。吉林省可以通過政策的支持，促進農(nóng)業(yè)領軍企業(yè)發(fā)揮核心資金優(yōu)勢，以擔保金的方式打開金融窗口，為農(nóng)戶生產(chǎn)提供保證，有效解決小額分散化的農(nóng)業(yè)投資問題。吉林省政府的工作主要是促進公司和金融機構的對接，負責整理土地，組織農(nóng)戶與公司之間的對接。農(nóng)戶主要負責種植和生產(chǎn)環(huán)節(jié)，將產(chǎn)生的糧食銷售給企業(yè)，由企業(yè)通過加工，打造區(qū)域性的產(chǎn)業(yè)品牌，運用線上或者線下營銷模式進行銷售。企業(yè)可以通過銀行的監(jiān)督和協(xié)助，將農(nóng)戶的貸款從售糧款中扣劃，運用企業(yè)＋農(nóng)戶＋政府的模式技能，形成整體的產(chǎn)業(yè)鏈，既能保證農(nóng)戶的生產(chǎn)效率，又可以減少農(nóng)戶在種植過程中承擔的風險。銀行在投資過程中承擔的風險，政府可以利用各種各樣的融資政策，鼓勵金融機構進行農(nóng)業(yè)產(chǎn)品的投資，解決農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈資金流斷裂等問題。
3.2合作社＋社員模式
新的合作社并非傳統(tǒng)合作社，合作社＋社員模式是由多個農(nóng)戶共同組成專業(yè)的合作社協(xié)會，用合作社協(xié)會的名義向銀行進行融資申請。合作社主要負責購置農(nóng)業(yè)生產(chǎn)資料，進行統(tǒng)一的種植和生產(chǎn)計劃，通過統(tǒng)一生產(chǎn)、統(tǒng)一加工、統(tǒng)一銷售，形成集約化的產(chǎn)業(yè)效應。利用農(nóng)村合作社的名義向銀行融資，可以有效減少銀行在融資過程中承擔的風險，同時，銀行在融資的過程中可以積極督促農(nóng)村合作社進行技術更新，這樣一來，合作社的經(jīng)濟利益和社會效應會有所提高，產(chǎn)業(yè)品牌逐漸市場化。區(qū)域的農(nóng)民需要結合自身的地區(qū)性政策，選擇是否加入合作社共享風險和利益，通過與合作社簽訂合作條例，提高自身的經(jīng)濟收入。從風控角度來講，合作社可以運用線上和線下融合的金融融資方式、金融生產(chǎn)方式，農(nóng)業(yè)合作社可以利用線上做銷售，線下整合物流和技術，大面積推廣農(nóng)業(yè)。但農(nóng)村種植合作社需要建立健全征信數(shù)據(jù)，對相關貸款農(nóng)戶進行線下征信信息核實，保證農(nóng)戶的生產(chǎn)經(jīng)營能力，總體提高產(chǎn)業(yè)鏈的服務質(zhì)量，展現(xiàn)農(nóng)村合作社的技術優(yōu)勢。
3.3核心企業(yè)＋上下游供應商模式
吉林省可以利用政策的支持，督促核心企業(yè)帶頭建立供應鏈，有效發(fā)揮供應鏈的風險抵抗優(yōu)勢，形成整個閉環(huán)性的農(nóng)業(yè)生產(chǎn)營銷單位，將產(chǎn)業(yè)鏈收納的利潤進行貢獻性分配，也就是說哪一環(huán)節(jié)的貢獻最大，哪一環(huán)節(jié)就占有較大的利潤比例，讓農(nóng)民占有更多的利益，削弱核心企業(yè)的資源優(yōu)勢[5]。通過核心企業(yè)提供擔保，保證融資的順利進行，同時控制農(nóng)戶和上下游企業(yè)的違約風險，有效降低融資風險和市場風險。上下游企業(yè)可以與農(nóng)戶簽訂訂單連帶保證責任，通過統(tǒng)一的調(diào)配物流、信息流、資金流，解決農(nóng)戶的生產(chǎn)經(jīng)營風險，以核心企業(yè)帶動整個供應鏈的良好運轉(zhuǎn)，以核心企業(yè)建立農(nóng)業(yè)產(chǎn)品品牌，以農(nóng)產(chǎn)品品牌擴大市場知名度和市場營銷量。通過銀行的貸款支持，有效提高核心企業(yè)的競爭力，提高上下游供應商和商戶的經(jīng)營效益，上下游供應商可以再借助核心企業(yè)的力量，借助線上和線下信息流，建立標準化的風控體系，核心企業(yè)利用自身的信用和金融中心簽訂融資協(xié)議，依靠互聯(lián)網(wǎng)技術實時上傳交易數(shù)據(jù)，幫助中小型企業(yè)良性運轉(zhuǎn)。這種模式是新的創(chuàng)新，將核心企業(yè)作為引導者和鋪路者，保證農(nóng)戶和上下游供應商的協(xié)同發(fā)展，但需要注意農(nóng)業(yè)流通金融的風險，有效定位農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化金融服務體系的功能，提高風險管控意識，助力吉林省新農(nóng)村農(nóng)業(yè)企業(yè)的建設。
4結語
綜上所述，吉林省農(nóng)業(yè)供應鏈金融是農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化和現(xiàn)代化發(fā)展的趨勢，省政府和農(nóng)業(yè)企業(yè)需要關注農(nóng)業(yè)供應鏈金融的發(fā)展態(tài)勢，以政策的優(yōu)勢幫助農(nóng)業(yè)生產(chǎn)者克服市場機制的不足，以資金的優(yōu)勢完善產(chǎn)業(yè)鏈的服務體系和生產(chǎn)效率，以農(nóng)產(chǎn)品的營銷創(chuàng)新提高農(nóng)業(yè)供應鏈金融的組織經(jīng)營管理效率，促進農(nóng)戶、農(nóng)業(yè)企業(yè)、物流商、加工企業(yè)等環(huán)節(jié)的經(jīng)濟效益，解決現(xiàn)階段農(nóng)業(yè)發(fā)展的問題。
參考文獻
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【關鍵詞】 供應鏈金融; 農(nóng)業(yè)小企業(yè); 融資; 信用風險
一、農(nóng)業(yè)小企業(yè)間接融資障礙
資金的安全性、流動性、贏利性是銀行貸款的基本要求,而農(nóng)業(yè)小企業(yè)存在過高的經(jīng)營風險,使得銀行加強對農(nóng)業(yè)小企業(yè)的貸款支持存在天然的困難,對農(nóng)業(yè)小企業(yè)的貸款必然是高風險的,這不符合銀行穩(wěn)健經(jīng)營的原則。在強化信貸資金管理后,對貸款更加謹慎,貸款的要求也越來越嚴格,貸款的責任更加明確,加重了融資難度。商業(yè)銀行從自身利益出發(fā),在貸款方面力求效益最大化(商業(yè)銀行在為大中企業(yè)和小企業(yè)經(jīng)辦貸款業(yè)務時,所花費的時間和人力相差無幾,但產(chǎn)生的效益明顯不同)。農(nóng)業(yè)小企業(yè)貸款絕大部分都是流動資金貸款,項目本身不穩(wěn)定因素多、風險大,貸款管理成本高;再加上金融機構與中小企業(yè)之間的信息不對稱,大型金融機構對地方企業(yè)了解程度相對較差,銀行受評估正確性、銀行無法分擔和自身對商業(yè)化改革適應性的限制,不會愿意過分冒險。
根據(jù)世界銀行統(tǒng)計,中國中小企業(yè)只有12%的流動資金來自于銀行貸款,雇員少于20人的小企業(yè)流動資金來自銀行貸款的僅有2.3%,而農(nóng)業(yè)小企業(yè)從銀行獲得的資金則更少。從獲得渠道上來看,多數(shù)的貸款由中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行和農(nóng)村信用合作社提供。其他商業(yè)銀行則極少涉入農(nóng)業(yè)小企業(yè)融資業(yè)務。
二、供應鏈金融下的融資模式研究
(一)采購階段的供應鏈金融
在供應鏈中處于下游的農(nóng)業(yè)小企業(yè),往往需要向上游供應商預付賬款,才能獲得企業(yè)持續(xù)性生產(chǎn)經(jīng)營所需的原材料,對于短期資金流轉(zhuǎn)困難的農(nóng)業(yè)小企業(yè)來說,可以運用保兌倉業(yè)務對其某筆專門的預付賬款進行融資,從而獲得銀行的短期信貸支持。這種融資模式是在上游核心企業(yè)(供應商)承諾回購的前提下,農(nóng)業(yè)中小企業(yè)(購貨商)以金融機構指定倉庫的既定倉單向商業(yè)銀行申請質(zhì)押貸款,并由商業(yè)銀行控制其提貨權為條件的融資業(yè)務。該業(yè)務除了需要處于供應鏈中的上游供應商、下游制造商和銀行參與外,還需要第三方物流的參與,其作用主要是負責對質(zhì)押物品的評估和監(jiān)管。
商業(yè)銀行在收到倉單后向核心企業(yè)撥付貨款。農(nóng)業(yè)小企業(yè)在向銀行交付一定數(shù)量的保證金后,銀行通知第三方物流釋放相應比例的提貨權,這一過程往復循環(huán),直至保證金賬戶余額與貸款金額相等,該融資業(yè)務結束。這種模式下融資企業(yè)通過保兌倉業(yè)務獲得分批支付貨款并分批提取貨物的權力,因而不必一次性支付貨款,有效緩解了企業(yè)短期流動資金的壓力。
(二)運營階段的供應鏈金融
由于原材料、產(chǎn)成品等動產(chǎn)的流動性強以及我國法律對抵質(zhì)押生效條件的規(guī)定,金融機構在對動產(chǎn)的物流跟蹤、倉儲監(jiān)管、抵質(zhì)押手續(xù)辦理、價格監(jiān)控乃至變現(xiàn)清償?shù)确矫婷媾R著很大的挑戰(zhàn),這給金融機構貸款帶來巨大風險。因此,動產(chǎn)一向不受金融機構的青睞。但是,農(nóng)業(yè)小企業(yè)自身經(jīng)營特點決定了其固定資產(chǎn)占總資產(chǎn)比例較小,存貨等動產(chǎn)比例較大,使得其無法獲得大規(guī)模的不動產(chǎn)抵押貸款。
當農(nóng)業(yè)小企業(yè)處于支付現(xiàn)金至賣出存貨的業(yè)務流程期間時,可以采用存貨融資模式,,即所謂的融通倉,它不僅可為客戶提供高質(zhì)量、高附加值的物流與加工服務,還能為客戶提供間接或直接的金融服務,以提高供應鏈的整體績效以及客戶的經(jīng)營和資本運作效率。在這種動產(chǎn)質(zhì)押的融資模式下,商業(yè)銀行委托物流企業(yè)對農(nóng)業(yè)小企業(yè)提供的動產(chǎn)進行價值評估,動產(chǎn)狀況符合質(zhì)押條件的,銀行核定貸款額度,與其簽訂動產(chǎn)質(zhì)押合同,與核心企業(yè)簽訂回購協(xié)議,并與物流企業(yè)簽訂倉儲監(jiān)管協(xié)議。
(三)銷售階段的供應鏈金融
處于供應鏈上游的農(nóng)業(yè)小企業(yè)在銷售產(chǎn)品后,往往存在不能及時收到購貨方貨款的情況,在這過程中,售貨方可用未到期的應收賬款向金融機構辦理融資業(yè)務,債權企業(yè)、債務企業(yè)和銀行都要參與其中,且債務企業(yè)在整個運作中起著反擔保的作用,一旦融資企業(yè)出現(xiàn)問題,債務企業(yè)將承擔彌補銀行損失的責任,這樣銀行進一步有效地轉(zhuǎn)移和降低了其所承擔的風險。另外,在商業(yè)銀行同意向融資企業(yè)提供貸款前,商業(yè)銀行仍要對該企業(yè)的風險進行評估,這種評估更多是關注下游企業(yè)的還款能力、交易風險及整個供應鏈的運作狀況。
三、基于供應鏈金融的信用風險規(guī)避分析
在農(nóng)業(yè)小企業(yè)融資過程中,所面臨的信用風險主要包括應收賬款融資模式信用風險、融通倉模式信用風險以及保兌倉融資模式信用風險,這些信用風險主要是由于企業(yè)缺乏競爭意識,企業(yè)內(nèi)部控制力度不夠或應收賬款管理不妥等原因造成。企業(yè)將供應鏈金融的理念引入到融資方式之后,這些信用風險在一定程度上被分散,不僅降低了企業(yè)融資信用風險,還可以增加銀行收益。
(一)應收賬款融資模式的信用風險規(guī)避分析
基于供應鏈金融的應收賬款融資模式一般是為處于供應鏈上游的債權企業(yè)融資,使得企業(yè)可以及時獲得商業(yè)銀行提供的短期信用貸款。應收賬款融資模式通過其結構的設置、合約的安排、各個參與方、以及銀行對信用風險的防范,大大地轉(zhuǎn)移和分散了部分信用風險,從而使得以前銀行被動地承擔風險的局面得以改善,還可以增加銀行收益。主要表現(xiàn)在:
1.多方參與,共擔風險。一方面,應收賬款融資模式除了債權企業(yè)和金融機構參與外,債務企業(yè)也要參與其中,且在整個運作中起著反擔保的作用,一旦融資企業(yè)出現(xiàn)問題,債務企業(yè)將承擔彌補銀行損失的責任,這樣銀行進一步有效地轉(zhuǎn)移和降低了其所承擔的風險;另一方面,以供應鏈為背景,核心企業(yè)起著隱性擔保的作用,并且若融資企業(yè)違約,可能響到整個供應鏈的資金供給狀況和生產(chǎn)持續(xù)性,從而也促使融資企業(yè)履約,降低銀行的風險。
2.簽訂合約,限定風險。在應收賬款融資模式中,融資企業(yè)要與下游企業(yè)簽訂債權――債務合同,融資企業(yè)與銀行簽訂質(zhì)押合同,債務企業(yè)向銀行簽訂付款承諾書,融資企業(yè)與銀行簽訂融資合同等等。供應鏈金融正是通過這一系列合約的簽訂以及實行,才得以有效的實施,從而實現(xiàn)融資的目的。這些合約有效地限定了信用風險的承擔者,轉(zhuǎn)嫁了銀行的部分風險。
3.實施條件,降低風險。應收賬款融資模式的實施具有一定的條件限制。如融資企業(yè):一般為生產(chǎn)型企業(yè);應收賬款項目下的產(chǎn)品已發(fā)出并由下游購買方企業(yè)驗收合格;應收賬款的到期日早于借款合同規(guī)定的還款日。債務企業(yè):資金實力雄厚,無不良信用記錄;確認應收賬款的具體金額并向銀行出具應收賬款單據(jù)證明,以及付款承諾書;承諾向融資企業(yè)在貸款已拿回那個開立的指定賬戶付款。商業(yè)銀行:分別對融資企業(yè)和債務企業(yè)進行風險評估和監(jiān)控;一旦融資企業(yè)違約,擁有對債務企業(yè)的追索權及對應收賬款的優(yōu)先受償權。這些條件的限制,也在很大程度上降低了銀行的信用風險,使得供應鏈金融得以實施。
(二)融通倉及保兌倉融資模式的信用風險規(guī)避分析
1.融通倉信用風險規(guī)避分析。融通倉是物流、金融、中介和風險管理服務的集成。其中物流和金融是核心,金融靠物流對實物的監(jiān)管來控制風險,而物流需要金融提供的資金來保障各個環(huán)節(jié)的最優(yōu)配置。融通倉主要的參與方有融資企業(yè)、物流企業(yè)和商業(yè)銀行。三方簽訂長期合作協(xié)議以及一系列的合同,來保持整個融資體系的順利實施。同時,融通倉提供商為融通倉的各個環(huán)節(jié)提供一整套的風險管理解決方案,幫助融通倉參與者發(fā)現(xiàn)、防范、量化、控制和規(guī)避風險。因此,有效地分散了銀行所承擔的信用風險。
在物流運行過程中,發(fā)貨人將貨權轉(zhuǎn)移給銀行,銀行根據(jù)物品的具體情況按一定比例(如60%)直接通過第三方物流商將貨款交給發(fā)貨人。當提貨人向銀行付清貨款后,銀行向第三方物流企業(yè)發(fā)出放貨指示,將貨權交給提貨人。當然,如果提貨人不能在規(guī)定的期間內(nèi)向銀行償還貨款,銀行可以在國際、國內(nèi)市場上拍賣掌握在銀行手中的貨物或者要求發(fā)貨人承擔回購義務。融通倉不僅降低了融資風險,使得融資償還有了更為有效的保障,還為銀行帶來了很好的商機。
2.保兌倉信用風險規(guī)避分析。保兌倉業(yè)務除了處于供應鏈中的上游供應商、融資企業(yè)和銀行參與外,還有倉儲監(jiān)管方參與,主要負責對質(zhì)押物品的評估和監(jiān)管。該業(yè)務需要上游企業(yè)承諾回購,提供連帶責任保證,進而降低銀行的信貸風險。融資企業(yè)必須隨時補充保證金賬戶,按期兌付銀行承兌匯票,另外,融資企業(yè)與其上游企業(yè)必須符合一定的條件,才可以實施保兌倉業(yè)務。在該種模式下,銀行所要防范的信用風險主要有以下方面:首先是企業(yè)放棄質(zhì)物的風險,這種風險依靠上游企業(yè)的回購和確立合適的質(zhì)押率來規(guī)避,一旦企業(yè)違約可以靠上游企業(yè)回購償還貸款,或者是變賣質(zhì)押物償還貸款;另一種是監(jiān)管方面出現(xiàn)的風險,為了防范監(jiān)管方面的風險,第三方監(jiān)管方要嚴格按照相關條件選取,不能選擇關聯(lián)企業(yè),同時要對監(jiān)管方進行一定的授信。
在保兌倉模式中,制造商、經(jīng)銷商、第三方物流企業(yè)、銀行四方簽署“保兌倉”業(yè)務合作協(xié)議書,經(jīng)銷商根據(jù)與制造商簽訂的《購銷合同》向銀行交納一定比率的保證金,該款項應不少于經(jīng)銷商計劃向制造商此次提貨的價款,申請開立銀行承兌匯票,專項用于向制造商支付貨款;由第三方物流企業(yè)提供承兌擔保,經(jīng)銷商以貨物對第三方物流企業(yè)進行反擔保。第三方物流企業(yè)根據(jù)掌控貨物的銷售情況和庫存情況按比例決定承保金額,并收取監(jiān)管費用。銀行給制造商開出承兌匯票后,制造商向保兌倉交貨,此時轉(zhuǎn)為倉單質(zhì)押。
總之,融通倉和保兌倉融資模式有效地分散和轉(zhuǎn)移了銀行的信用風險,從而改善了中小企業(yè)的融資困境。然而,信用風險還是客觀存在的,銀行依然要承擔一部分信用風險,所以必須加強管理,采用一定的方法,達到有效管理信用風險的目的。
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關鍵詞：“三農(nóng)”；供應鏈金融；必要性；可行性
中圖分類號：F832；F326.6文獻標識碼：Adoi:10.3969/j.issn.1672-3309（x）.2011.09.42文章編號：1672-3309（2011）09-99-03
改革開放30多年來，我國農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展令人矚目，農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化、農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化進程不斷加快。但令人糾結的是，與之相匹配的現(xiàn)代化農(nóng)村金融體系卻始終沒有建立起來。商業(yè)銀行、農(nóng)村信用合作社、村鎮(zhèn)銀行等金融機構開展生產(chǎn)性農(nóng)業(yè)貸款、鄉(xiāng)鎮(zhèn)中小企業(yè)融資等業(yè)務困難重重。至于各種創(chuàng)新性金融業(yè)務，如供應鏈金融，即通過“公司+農(nóng)戶”模式進行產(chǎn)業(yè)鏈融資等較高端的金融業(yè)務在農(nóng)村更是無從談起。發(fā)展農(nóng)村金融是解決“三農(nóng)”問題必須破解的一道難題。筆者認為，以農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化融資為對象的供應鏈金融，在破解農(nóng)村金融困境、解決“三農(nóng)”發(fā)展問題上具有充分的必要性，也具有可行性，值得嘗試和推廣。
一、供應鏈金融釋義及其在“三農(nóng)”中應用的基本構想
供應鏈金融（Supply Chain Finance，SCF）是指銀行圍繞核心企業(yè)，管理上下游中小企業(yè)的資金流和物流，將監(jiān)控單個企業(yè)的不可控風險，變?yōu)榘盐展溒髽I(yè)整體的可控風險，通過立體獲取各類信息將風險控制在最低的一種創(chuàng)新的金融服務產(chǎn)品。在融資過程中，銀行利用供應鏈上的核心企業(yè)與中小企業(yè)間的業(yè)務活動而產(chǎn)生的應收賬款、預付賬款或交付過程的貨物作為中小企業(yè)融資擔保品。常見的供應鏈融資應該包括應收賬款融資、核心企業(yè)擔保融資和貨權融資。
供應鏈金融與傳統(tǒng)金融服務的區(qū)別①如圖1所示：
應用于農(nóng)村和農(nóng)業(yè)信貸的供應鏈金融，不妨姑且稱之為“農(nóng)村供應鏈金融”。按照供應鏈金融的思想，農(nóng)村供應鏈金融可以理解為，將金融機構放在中介的位置，把上游或者下游的鄉(xiāng)鎮(zhèn)中小企業(yè)與核心企業(yè)相關聯(lián)，在整個鏈條上為企業(yè)提供靈活運用的金融產(chǎn)品和服務。筆者的基本構想是：商業(yè)銀行在國家政策鼓勵的前提下，將部分獨立生產(chǎn)的、抗風險能力較弱的農(nóng)業(yè)生產(chǎn)者、中小涉農(nóng)企業(yè)和個體工商戶與擁有一定實力的農(nóng)產(chǎn)品深加工企業(yè)進行綁定，并對該企業(yè)的整條供應鏈開展融資方案設計。融資類型主要有兩種：一是產(chǎn)品銷售訂單擔保融資模式（類似于應收賬款融資），農(nóng)戶和龍頭企業(yè)之間簽訂產(chǎn)品訂單，銀行以訂單為支持向農(nóng)戶提供信貸支持；二是間接的“公司+農(nóng)戶”融資模式（類似與貨權融資），向農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化龍頭企業(yè)提供資金，企業(yè)和農(nóng)戶或?qū)I(yè)合作社簽訂產(chǎn)銷協(xié)議，農(nóng)戶從企業(yè)獲得相應資金，以合格產(chǎn)品支付方式償還貸款。
二、在“三農(nóng)”發(fā)展中應用供應鏈金融的必要性
發(fā)展供應鏈金融的必要性，主要在于農(nóng)村、農(nóng)業(yè)、農(nóng)民面臨的金融產(chǎn)品和金融服務短缺、農(nóng)村金融體系落后，不適應發(fā)展農(nóng)村、農(nóng)業(yè)、農(nóng)民的迫切需要，主要表現(xiàn)在：
1.現(xiàn)有農(nóng)村金融體制存在缺陷，農(nóng)村金融體系不完善
在我國農(nóng)村，可以進行貸款融資的機構主要包括4大國有銀行、農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、農(nóng)村信用社、村鎮(zhèn)銀行和郵政儲蓄銀行，除此之外還有部分民間信貸。但是，由于農(nóng)村資金需求具有分散化、規(guī)模小、監(jiān)控難、風險大的特點，正規(guī)金融機構并不愿意將資金投入到這個高風險低收益的領域。在現(xiàn)實中，多數(shù)國有商業(yè)銀行，甚至包括主要為農(nóng)村服務的農(nóng)業(yè)銀行，都紛紛撤并其設立在農(nóng)村的分支機構與營業(yè)網(wǎng)點，碩果僅存的一些分行又不斷削弱其信貸權限，對于農(nóng)民來說，農(nóng)村金融機構就流變?yōu)閮π顧C構。相反，民間信貸規(guī)模在近些年來卻不斷擴大。與此同時，地方性商業(yè)銀行和農(nóng)村信用社雖然覆蓋廣大農(nóng)村，但資金實力較弱，金融服務缺位，信貸能力不足，也無法滿足農(nóng)民和鄉(xiāng)鎮(zhèn)中小企業(yè)的貸款融資需求。
2.信貨資金供應不足，農(nóng)業(yè)資金嚴重外流
目前，農(nóng)戶貸款需求十分旺盛。但農(nóng)信社貸款利率較高,部分已經(jīng)超過了農(nóng)民和涉農(nóng)企業(yè)的承受能力；小額信用貸款盡管廣受歡迎,但其貸款周期短，額度小，難以滿足更大需求；農(nóng)發(fā)行作為政策性銀行,僅僅在流通領域為政策性糧棉收購進行貸款，對農(nóng)業(yè)生產(chǎn)也沒有多少支持。同時，目前農(nóng)業(yè)資金外流現(xiàn)象較為嚴重。現(xiàn)有的鄉(xiāng)鎮(zhèn)金融機構中，郵政儲蓄“只吸不放”，其吸收的存款往往上存到市級以上機構，而后轉(zhuǎn)存人民銀行以獲取利息收入；農(nóng)業(yè)銀行對基層農(nóng)村信貸需求不夠了解，同時基于股份制改革和優(yōu)化財務狀況的需求，統(tǒng)一調(diào)度全行資金，基層分支機構往往“錢不留手”；農(nóng)村信用社也愈發(fā)強調(diào)資金的集中使用,往往把從農(nóng)村吸收的資金上存到縣級以上機構，呈現(xiàn)某種“脫農(nóng)化”態(tài)勢。這種農(nóng)業(yè)資金的大量外流嚴重影響了農(nóng)業(yè)投資，已經(jīng)成為農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展的一個重大障礙。
3.農(nóng)村金融業(yè)務風險較大，金融服務成本較高、利潤較低
農(nóng)業(yè)自古以來靠天吃飯，自然風險難以人為控制，加之我國農(nóng)業(yè)保險、農(nóng)業(yè)風險轉(zhuǎn)移、補償?shù)葯C制尚不健全，一旦遭遇干旱、洪澇等自然災害，農(nóng)業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營遭受損失的風險便可能轉(zhuǎn)嫁到農(nóng)村金融體系之上。這種風險同樣存在于鄉(xiāng)鎮(zhèn)中小企業(yè)和涉農(nóng)企業(yè)的貸款中：中小企業(yè)管理水平相對較差，某些企業(yè)信用觀念淡薄，可能存在遭遇經(jīng)營不好而賴債的現(xiàn)象；由于缺乏有效的擔保品及為其提供擔保的機構，銀行為鄉(xiāng)鎮(zhèn)中小企業(yè)提供貸款的資金質(zhì)量值得懷疑。除此之外，農(nóng)戶小額貸款和鄉(xiāng)鎮(zhèn)中小企業(yè)單筆貸款金額小、筆數(shù)多、周期長且回收慢，相對城市大企業(yè)而言，金融機構的服務成本更高；另外由于鄉(xiāng)鎮(zhèn)中小企業(yè)的經(jīng)營活動及信息不透明等因素，金融機構的審查監(jiān)督成本也在無形中提高了。
4.金融產(chǎn)品單一，服務缺乏層次
我國農(nóng)產(chǎn)品市場已經(jīng)形成現(xiàn)貨市場和期貨市場、專業(yè)市場和綜合市場、批發(fā)市場和零售市場等多層次的市場體系，但相應的農(nóng)村金融服務卻很單一，主要集中在信貸業(yè)務上，新興的中間業(yè)務和創(chuàng)新的金融產(chǎn)品在農(nóng)村基本沒有普及。此外，僵化的農(nóng)業(yè)貸款條件已越來越不能滿足各種農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的客觀需要:農(nóng)業(yè)貸款的“春貸秋收”是根據(jù)種植業(yè)的生產(chǎn)周期而確定的，而水產(chǎn)品養(yǎng)殖、農(nóng)村工商業(yè)等的生產(chǎn)周期卻無法確定下來，農(nóng)業(yè)貸款品種僅局限于短期流動貸款資金，缺乏針對農(nóng)村固定資產(chǎn)更新和改造的中長期貸款；傳統(tǒng)按季付息的方式也不能符合農(nóng)業(yè)資金秋季集中回流的現(xiàn)實。可見，我國農(nóng)村“貸款難”不僅僅是一個金融機構“惜貸”的問題，也存在農(nóng)村經(jīng)營個體找不到合適的貸款品種而“惜借”的困境。
農(nóng)村金融情勢表明，靠政府政策、法律法規(guī)來規(guī)范、引導農(nóng)村金融的創(chuàng)新和發(fā)展固然重要，但開發(fā)、運用新的農(nóng)村金融產(chǎn)品，有效化解“三農(nóng)”發(fā)展中的金融約束，使得金融機構在化解風險的基礎上有較好的盈利水平可能比“好心”、“善意更為重要。供應鏈金融堪當此任。
三、供應鏈金融應用于“三農(nóng)”發(fā)展的可行性
供應鏈金融應用于農(nóng)村、農(nóng)業(yè)與農(nóng)民，不僅具有必要性而且具有可行性。
1.發(fā)展供應鏈金融有利于逐步解決農(nóng)業(yè)生產(chǎn)模式現(xiàn)代化與現(xiàn)有農(nóng)村金融體制的矛盾
目前，在我國農(nóng)村，農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)產(chǎn)供銷模式已逐漸形成，部分地區(qū)形成了專業(yè)性的合作組織，從生產(chǎn)方式到生產(chǎn)組織形式都發(fā)生了很大變化。這種規(guī)?；霓r(nóng)業(yè)生產(chǎn)已與現(xiàn)在農(nóng)村金融機構以小額信貸為業(yè)務主體的制度產(chǎn)生矛盾，導致農(nóng)戶在發(fā)展規(guī)?；N養(yǎng)殖業(yè)和農(nóng)產(chǎn)品加工等新興產(chǎn)業(yè)過程中面臨更大的資金壓力。除了面臨資金規(guī)模大的壓力，現(xiàn)代農(nóng)業(yè)生產(chǎn)周期長、初期投入多等特征，也都與當前農(nóng)村金融機構普遍提供的小額信貸業(yè)務存在很大矛盾。因此，從整體上看，我國現(xiàn)有農(nóng)村金融服務體系已經(jīng)不能適應新時期農(nóng)村地區(qū)對金融服務需求，必須加快改革創(chuàng)新步伐。雖然有一些農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)加工企業(yè)率先轉(zhuǎn)變思路，優(yōu)化產(chǎn)業(yè)價值鏈，加大對上游供應的資金和技術支持，產(chǎn)生了較好的經(jīng)濟效益，但是這些往往是企業(yè)的內(nèi)部行為。由于單個企業(yè)對市場脈絡的把握程度不夠、以及整個行業(yè)的風險不可控性，這種操作往往有其內(nèi)在局限性，在產(chǎn)業(yè)鏈融資方面尚不能有效替代正規(guī)金融機構的作用。商業(yè)銀行畢竟有著豐富的融資經(jīng)驗，能站在全行業(yè)的高度上對企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營進行指導，能夠就企業(yè)現(xiàn)金流、應收賬款管理、存貨管理等方面進行合理優(yōu)化，這些能力是企業(yè)所欠缺的。因此涉農(nóng)企業(yè)和鄉(xiāng)鎮(zhèn)中小企業(yè)想進一步發(fā)展，盡快獲得專業(yè)性的金融指導和融資方案設計是十分必要的。但同時，這也需要一個合理的業(yè)務切入點。
與此同時，監(jiān)管部門對農(nóng)村金融在認識上存在誤區(qū)，將農(nóng)村金融簡單視同農(nóng)業(yè)金融，限制金融機構在農(nóng)村地區(qū)開展多種形式信貸業(yè)務，尤其是限制“公司+農(nóng)戶”信貸業(yè)務的開展。這在無形中又加大了金融機構涉農(nóng)業(yè)務風險和運營成本，極大地抑制了金融機構拓展農(nóng)村金融業(yè)務的積極性。
究其根本，農(nóng)村金融問題矛盾的產(chǎn)生源于政策導向的缺位。多年來我國“以農(nóng)補工”的發(fā)展戰(zhàn)略造成農(nóng)業(yè)基礎設施落后，投資環(huán)境惡劣，依靠市場機制來促進農(nóng)業(yè)投資的必然與投資者的理性相違背，并且農(nóng)業(yè)資金不足進一步削弱該行業(yè)的盈利能力，形成惡性循環(huán)?，F(xiàn)實的問題使金融機構對農(nóng)村市場避而遠之，同時國家政策也沒有對金融機構開展涉農(nóng)業(yè)務形成有效激勵。顯然，農(nóng)業(yè)與農(nóng)村發(fā)展對國民經(jīng)濟全局會產(chǎn)生巨大的正的外部效應，因此資源配置應該采用市場以外的方式，需要國家從長遠的經(jīng)濟發(fā)展和社會進步角度考慮，加大對農(nóng)村金融的政策性扶持。筆者認為，要切實加快農(nóng)村金融發(fā)展，就必須加快相關頂層結構改革與機制設計，改變當前金融機構涉農(nóng)業(yè)務模式，以供應鏈為紐帶，將金融機構、核心企業(yè)和農(nóng)戶系統(tǒng)地整合在一起，以提高金融機構對農(nóng)村地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展的貢獻。
2.發(fā)展供應鏈金融有利于校正傳統(tǒng)金融業(yè)務與農(nóng)村實際問題存在偏離
傳統(tǒng)的金融業(yè)務主要在銀行和融資企業(yè)之間開展，一般不涉及上下游企業(yè)，銀行也很難了解到整條產(chǎn)業(yè)鏈的信息。在城市業(yè)務中，商業(yè)銀行往往擁有自己的核心重點客戶，這些客戶中很多都是資金實力雄厚的大型國有企業(yè)。銀行能較好地掌握自己客戶的經(jīng)營狀況，與企業(yè)之間一般都存在長期合作關系。這種穩(wěn)定的關系保證了傳統(tǒng)業(yè)務得以良好地開展，這也是銀行盈利的重要來源。但是在農(nóng)村中，銀行所面對的諸多鄉(xiāng)鎮(zhèn)中小企業(yè)及農(nóng)戶，實力薄弱，抗風險能力差，信用堪憂，傳統(tǒng)的金融業(yè)務往往顯得力不從心。有針對性地開展供應鏈金融業(yè)務可以在一定程度上規(guī)避上述問題的發(fā)生。其具體作用：
一是有助于降低金融風險。無論是產(chǎn)品銷售訂單擔保式的融資，還是“公司+農(nóng)戶”式的融資，供應鏈金融都將核心大企業(yè)、鄉(xiāng)鎮(zhèn)中小企業(yè)及農(nóng)戶的信用進行捆綁，確保核心大企業(yè)對上下游中小企業(yè)及農(nóng)戶的貸款負有連帶責任，從而促使核心企業(yè)更加關注農(nóng)村中小企業(yè)及農(nóng)戶的經(jīng)營狀況，并在一定程度上幫助農(nóng)村中小企業(yè)及農(nóng)戶規(guī)范管理，提高經(jīng)營管理能力，避免中小企業(yè)及農(nóng)戶因經(jīng)營不佳而出現(xiàn)的風險。
二是有助于增強金融機構與農(nóng)村地區(qū)的兼容性。商業(yè)銀行在農(nóng)村撤并服務網(wǎng)點、降低融資權限是因為農(nóng)戶貸款以農(nóng)信社為主，而有更高融資需求的鄉(xiāng)鎮(zhèn)中小企業(yè)往往缺少信用擔保。供應鏈金融通過應收賬款和貨權融資等形式，將核心企業(yè)的利益與廣大鄉(xiāng)鎮(zhèn)中小企業(yè)及農(nóng)戶的利益相掛鉤，讓核心企業(yè)將授信額度分散給中小企業(yè)及農(nóng)戶，這給商業(yè)銀行帶來了開拓中小企業(yè)及農(nóng)戶融資市場的機遇，使原來難以進行的農(nóng)村業(yè)務有章可循，不再“水土不服”。更為重要的是，能大幅度緩解農(nóng)村中小企業(yè)及農(nóng)戶貸款難的困境。
三是有助于降低金融服務成本。供應鏈金融強調(diào)集中管理的思想，將多個中小企業(yè)及農(nóng)戶作為核心企業(yè)的上游供應單位，對其統(tǒng)一進行融資管理，服務時間延長，業(yè)務明顯集中，同時信貸額度增大、結算方式簡化，從而使服務成本大幅降低。另外，供應鏈金融的形式?jīng)Q定了對同一核心企業(yè)提供上下游服務的中小企業(yè)及農(nóng)戶之間以合作為主，競爭為輔，往往自主選擇信用聯(lián)保。銀行可以基于引導建設專業(yè)合作社，并開設發(fā)展基金為其融資。這樣既能集中業(yè)務，降低成本，還能增大貸款金額，同時也降低了風險。
3.發(fā)展供應鏈金融有利于幫助商業(yè)銀行開拓中小企業(yè)及農(nóng)村市場
從全球金融創(chuàng)新視角看，越來越多的商業(yè)銀行在參與企業(yè)貿(mào)易融資活動中，面臨著被日益邊緣化的危機。究其原因，銀行在參與企業(yè)融資的過程中多采用信用證和跟單托收的結算方式，其繁瑣的操作程序和高昂的成本，正逐漸在被企業(yè)自行以賒銷的方式替代。這就導致了銀行在客戶交易過程中除了處理支票和匯款等簡單業(yè)務以外，毫無參與客戶供應鏈運營的機會。因此，很多國外商業(yè)銀行極力開疆辟土，拓展新興業(yè)務，將目光轉(zhuǎn)向了中小企業(yè)和農(nóng)村金融市場，并取得了不菲的成績。
我國商業(yè)銀行正處于發(fā)展戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的重要時期。隨著資本市場的發(fā)展，一方面，我國商業(yè)銀行同樣面臨著高端客戶脫媒而去的現(xiàn)狀；另一方面，卻對急速壯大的中小企業(yè)市場和蓬勃發(fā)展的農(nóng)村經(jīng)濟一籌莫展。反觀外資金融機構，不僅在城市金融市場上對國內(nèi)商業(yè)銀行形成挑戰(zhàn)，部分外資銀行布局農(nóng)村金融市場的做法，已經(jīng)使得我國從城市到農(nóng)村的金融市場競爭狀況和金融業(yè)態(tài)發(fā)生了很大變化。金融機構傳統(tǒng)業(yè)務模式，實踐已證明不適合農(nóng)村地區(qū)的實際需求，亦不適應開拓中小企業(yè)市場的需要。供應鏈金融連結核心企業(yè)與中小企業(yè)及農(nóng)戶，是商業(yè)銀行業(yè)務轉(zhuǎn)型和價值增值的有力切入點，可為商業(yè)銀行創(chuàng)造新的盈利模式和新的商業(yè)機會。
注釋:
① 資料來源：引自莊春光，《供應鏈融資另辟蹊徑還是新瓶舊酒》，《當代金融家》，2007年第3期。
參考文獻：
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關鍵詞：農(nóng)產(chǎn)品供應鏈金融；價格風險；風險生成因素；風險管理；途徑
一、農(nóng)產(chǎn)品供應鏈金融風險生成的主要因素
農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)代表農(nóng)業(yè)生產(chǎn)領域，它是自然再生產(chǎn)與社會再生產(chǎn)相互交融的特殊再生產(chǎn)方式。相比于工業(yè)再生產(chǎn)，農(nóng)業(yè)再生產(chǎn)的風險因素更多，這主要是因為農(nóng)產(chǎn)品的培育生成不但具有嚴謹?shù)南到y(tǒng)性也具有諸多不確定性。考慮到農(nóng)產(chǎn)品種類繁多且與糧食農(nóng)產(chǎn)品具有替代效應，因此，農(nóng)產(chǎn)品的市場經(jīng)濟波動也肯定會影響到它的價格波動，進而造成價格風險因素，這也是本文所提出的農(nóng)產(chǎn)品供應鏈金融風險主要因素，即農(nóng)產(chǎn)品供應鏈的價格風險。作為再生產(chǎn)物質(zhì)，農(nóng)產(chǎn)品的價格風險來源于宏觀經(jīng)濟變量，它也是造成農(nóng)產(chǎn)品價格波動系統(tǒng)性的主要因素之一，具體來說，來自于宏觀的農(nóng)產(chǎn)品市場金融價格風險主要生成因素主要包括以下4類：第一類，即宏觀經(jīng)濟因素。它就包括利率、國家政府的宏觀經(jīng)濟政策、宏觀貨幣供應鏈以及消費指數(shù)等等因素。第二類，生產(chǎn)資料價格因素。它就涵蓋種子、肥料、飼料、油料等圍繞養(yǎng)殖需要所存在的生產(chǎn)資料價格波動因素。第三類，國內(nèi)市場及國際產(chǎn)品市場價格變化因素。農(nóng)產(chǎn)品的市場價格是時刻變動的，其中糧食價格變動也會直接影響到農(nóng)產(chǎn)品的市場價格變動，因為二者是可以相互替代的農(nóng)產(chǎn)品品種，所以它們彼此之間的價格變化影響因素會很大。第四類，自然災害與疫病。這兩種因素對農(nóng)產(chǎn)品的價格波動影響最大，當旱澇災害或疫病來臨時，蔬菜農(nóng)產(chǎn)品與肉禽農(nóng)產(chǎn)品都會受到其直接影響。
二、我國農(nóng)產(chǎn)品供應鏈金融價格風險管理的基本目標
首先，要實現(xiàn)對農(nóng)產(chǎn)品供應鏈的相互協(xié)同效益。農(nóng)業(yè)農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)企業(yè)應該主動提升自身的實體資產(chǎn)使用效率，從成本節(jié)約角度來有效增加銷售總量目標，形成互補效應。雖然說互補效應是非常具有經(jīng)濟價值的，但也要注意它易于被其它企業(yè)所模仿，讓企業(yè)自身失去核心競爭優(yōu)勢。所以企業(yè)應該在農(nóng)產(chǎn)品供應與流通方面突出隱形資產(chǎn)作用，即發(fā)揮本企業(yè)獨有的資源及技術優(yōu)勢，讓其成為企業(yè)源源不斷的發(fā)展源動力，進而讓其它企業(yè)所無法模仿復制，確保實現(xiàn)對農(nóng)產(chǎn)品供應鏈的相互協(xié)同效應。其次，要在市場經(jīng)濟環(huán)境下滿足農(nóng)產(chǎn)品供求關系，圍繞市場探清農(nóng)產(chǎn)品價格波動現(xiàn)象本質(zhì)原因，并尋求價格穩(wěn)定方法，避免由于其價格風險過大而對市場供需關系產(chǎn)生危害。因為它一方面會影響到農(nóng)民及居民生活收入支出，一方面也會影響市場經(jīng)濟的健康穩(wěn)定運行。所以應該穩(wěn)定發(fā)展農(nóng)業(yè)生產(chǎn)及物價，確保滿足人們對農(nóng)產(chǎn)品的基本需求。
三、我國農(nóng)產(chǎn)品供應鏈金融價格風險的波動趨勢研究
我國是農(nóng)業(yè)大國，農(nóng)產(chǎn)品經(jīng)濟在社會中地位非常關鍵，這主要來自于人們對農(nóng)產(chǎn)品的大量需求，是社會安定發(fā)展的重要保障條件。據(jù)我國農(nóng)業(yè)部及商務部近五年的數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，目前國內(nèi)農(nóng)產(chǎn)品供應鏈盡管不斷經(jīng)歷重大自然災害、食品安全問題以及國際金融危機影響，但實際上其價格波動于供求環(huán)境在本質(zhì)上并未發(fā)生過多改變，供需量基本維持平衡穩(wěn)定狀態(tài)，且略有盈余.在我國，農(nóng)產(chǎn)品是國民日常需求中占比重最大的消費品，也是農(nóng)民增收的最主要途徑。所以有效管理農(nóng)產(chǎn)品供應鏈價格風險管理，能夠有效滿足多方需求，穩(wěn)定社會金融經(jīng)濟整體健康穩(wěn)定有序運轉(zhuǎn)，促進國家宏觀經(jīng)濟可持續(xù)發(fā)展。從我國農(nóng)業(yè)部與商務部在過去6年的統(tǒng)計數(shù)據(jù)來看，國內(nèi)農(nóng)產(chǎn)品供應鏈在鮮水產(chǎn)、鮮蛋、鮮奶、糧食方面價格波動變化不大，鮮肉、蔬菜與水果等價格波動幅度較大，而且它們的年增長量趨勢也更加明顯，呈現(xiàn)典型的價格周期性波動。這不但是因為水果、蔬菜與鮮肉存在明顯的季節(jié)性變化趨勢，也因為國民普遍對這3種農(nóng)產(chǎn)品的需求導致生產(chǎn)性更為突出，以下給出2011年~2015年度我國糧食與鮮肉兩種農(nóng)產(chǎn)品價格波動趨勢曲線圖。
四、我國農(nóng)產(chǎn)品供應鏈金融風險管理的優(yōu)化途徑
1.基于訂單融資封閉流轉(zhuǎn)制度的供應鏈金融風險管理
農(nóng)產(chǎn)品供應鏈金融融資呈現(xiàn)特殊的抵押融資模式，考慮到其訂單契約是無法交易的，所以其本身是沒有任何價值的，需要通過訂單金融融資的方式來實現(xiàn)信用貸款目的?？紤]到農(nóng)產(chǎn)品的自利性適應因素誘惑極大，有可能導致經(jīng)銷商違約，造成農(nóng)產(chǎn)品流通信息的嚴重不對稱。要巧妙利用農(nóng)產(chǎn)品現(xiàn)代化電子批發(fā)市場，對其進行有效的市場監(jiān)控融資行為，主要來說本文給出兩種金融融資資金封閉流轉(zhuǎn)制度做法。首先，可以采用“一單一貸”做法，該做法通過某個訂單來實現(xiàn)一次金融機構融資，但它并不能在同一個金融機構或不同金融機構實現(xiàn)兩次或以上次數(shù)的融資。所以為此應該首先從電子批發(fā)市場發(fā)出公告，并與其簽約合作協(xié)議，通過銀行來提供訂單融資，以便于直接從電子批發(fā)市場獲取直接信息與融資申請貸前風險評估報告。對現(xiàn)代農(nóng)產(chǎn)品流通而言，充分利用信息技術與相關制度安排是有必要的，即“一單一貸”技術，因為它能夠大幅度提升金融機構的貸前風險評估效率，使農(nóng)產(chǎn)品供應鏈價格風險波動降低，確保市場農(nóng)產(chǎn)品價格穩(wěn)定，降低供應鏈大風險概率發(fā)生的可能性。其次是“回款鎖定”，該做法通過融資者質(zhì)押訂單所涉及的一切農(nóng)產(chǎn)品，在產(chǎn)品交割以后再獲取現(xiàn)金，但現(xiàn)金并非進入融資者所存取交易賬戶，而是進入只能存入不能提取的保證金賬戶。這種做法的原因就在于電子批發(fā)市場必須用融資者的資金進行金融機構還款付息，然后再將剩余資金匯入融資者交易賬戶。簡單來說，這是一種強制性的農(nóng)產(chǎn)品供應鏈金融保險機制，它能夠幾乎完全杜絕農(nóng)產(chǎn)品價格波動趨勢的擴大，逐漸促進整個供應鏈的協(xié)同風險管理效率。
2.基于不守信懲罰制度的供應鏈金融風險管理
農(nóng)產(chǎn)品供應鏈與一般獨立組織不同，它的內(nèi)部行政約束手段與制度不夠充分，許多契約也不夠完備。所以應該根據(jù)農(nóng)產(chǎn)品供應鏈參與者分散且經(jīng)營規(guī)模小的特點來構建基于不守信懲罰制度的風險管理機制，強制提高交易流通信任制度，確保農(nóng)產(chǎn)品供應鏈中各種契約的正確順利履行。
五、總結
從2003年~2015年間的農(nóng)貿(mào)市場價格指數(shù)描述統(tǒng)計就可以看出，我國糧食價格的波動方差高達8.34400，而肉類產(chǎn)品的波動方差為8.683346，相比糧食價格波動幅度更劇烈。它們都嚴重影響了國內(nèi)農(nóng)產(chǎn)品的供應鏈金融穩(wěn)定運行，最終導致供應鏈利益分配與重大質(zhì)量安全事故的頻發(fā)。所以，政府目前應該加大供應鏈金融風險管理力度，作為供應鏈管理的市場主導角色出現(xiàn)，主動參與農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)行業(yè)流通交易活動，做好規(guī)則制定者與服務者之間的角色轉(zhuǎn)變，同時在制度、稅收、財政與信息方面給予農(nóng)產(chǎn)品供應鏈以足夠、可靠的后盾支持。
作者:陳啟瑾 單位:鄧州市第一高級中學
參考文獻：
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[3]譚濤,朱毅華.農(nóng)產(chǎn)品供應鏈組織模式研究[J].現(xiàn)代經(jīng)濟探討,2004,(5):24-27.
【關鍵詞】 商業(yè)銀行 供應鏈融資 產(chǎn)生原因 業(yè)務模式
前言：
近年來，供應鏈融資業(yè)務作為一種商業(yè)銀行的創(chuàng)新型業(yè)務，逐漸形成并興起。其業(yè)務主旨是把供應鏈上的相關企業(yè)作為一個整體，根據(jù)行業(yè)特點和交易中形成的鏈條關系設定融資方案，將資金有效地注入相對弱勢的中小企業(yè)，為企業(yè)提供資金理財服務，從而解決供應鏈中資金分配不平穩(wěn)的問題，整體提升供應鏈中相關企業(yè)的群體競爭力。[1]
1. 我國供應鏈融資產(chǎn)生及產(chǎn)生原因分析
1.1我國供應鏈融資的產(chǎn)生
2006年深圳發(fā)展銀行在國內(nèi)銀行業(yè)率先正式推出了“供應鏈融資”業(yè)務。在這之后，很多商業(yè)銀行也相繼推出了各具特色的供應鏈融資服務，如上海浦東發(fā)展銀行的“浦發(fā)創(chuàng)富”以及興業(yè)銀行的“金芝麻”等。[2]
1.2我國供應鏈融資產(chǎn)生原因分析
我國商業(yè)銀行供應鏈融資業(yè)務產(chǎn)生的最主要原因是中國供應鏈融資市場存在著的巨大的市場需求和盈利空間。
中小企業(yè)相對于大型企業(yè)呈現(xiàn)資產(chǎn)輕、抗風險能力差、變現(xiàn)能力弱等特點。而對于商業(yè)銀行來說，資金的安全性、流動性、盈利性是其基本要求。這種情況導致了商業(yè)銀行對中小企業(yè)融資支持力度有限。根據(jù)世界銀行統(tǒng)計，中國中小企業(yè)只有12%的流動資金來自于銀行貸款，雇員少于20 人的小微型企業(yè)流動資金只有2.3%來自于銀行貸款。
這種局面嚴重阻礙了中小企業(yè)的發(fā)展壯大。而實踐表明，通過第三方物流企業(yè)與商業(yè)銀行的深度合作，借助供應鏈核心企業(yè)的良好信用，幫助整個供應鏈上下游企業(yè)獲得商業(yè)銀行更好的融資支持，同時有效降低商業(yè)銀行貸款風險，從而實現(xiàn)第三方物流企業(yè)、供應鏈上下游企業(yè)以及商業(yè)銀行多方共贏的局面。
2. 我國供應鏈融資的發(fā)展現(xiàn)狀
自2008年下半年開始，受全球性金融海嘯影響，全球企業(yè)經(jīng)營業(yè)績持續(xù)下滑。央行銀根緊縮，商業(yè)銀行收緊信貸成為全球金融市場主旋律，但我國的供應鏈融資業(yè)務卻逆勢而上，發(fā)展迅速。
以深圳發(fā)展銀行為例，2008年深圳發(fā)展銀行啟動線上供應鏈融資系統(tǒng)，2009年該系統(tǒng)正式投產(chǎn)。2010年9月9日，深圳發(fā)展銀行宣布，該行推出的線上供應鏈融資正式突破1000家用戶，并協(xié)助40多家核心企業(yè)有效實施供應鏈協(xié)同戰(zhàn)略。2011年8月10日該系統(tǒng)與中鐵現(xiàn)代物流管理系統(tǒng)正式直聯(lián)對接上線，首批78家企業(yè)在線成功辦理了業(yè)務。
可以說，供應鏈融資作為一個金融創(chuàng)新業(yè)務在我國迅速發(fā)展。已成為銀行和企業(yè)拓展發(fā)展空間、增強競爭力的一個重要領域，也成為解決我國中小企業(yè)“融資難”的有效方式。
目前，我國商業(yè)銀行提供的供應鏈融資業(yè)務針對企業(yè)運營的三大核心環(huán)節(jié)：采購、經(jīng)營及銷售主要有三種模式：預付賬款融資模式、動產(chǎn)質(zhì)押融資模式、應收賬款融資模式。
2.1采購環(huán)節(jié)——預付賬款融資模式
預付賬款融資模式是在上游核心企業(yè)（銷貨方）承諾回購的前提下，中小企業(yè)（購貨方）以商業(yè)銀行指定倉庫的既定倉單向商業(yè)銀行申請質(zhì)押貸款，并由商業(yè)銀行控制其提貨權為條件的融資業(yè)務。這種業(yè)務模式大大降低了商業(yè)銀行的信貸風險，同時也為其帶來了收益。[3]
2.2經(jīng)營環(huán)節(jié)——動產(chǎn)質(zhì)押融資模式
動產(chǎn)質(zhì)押業(yè)務是銀行以借款人的自有貨物作為質(zhì)押物，向借款人發(fā)放信貸款的業(yè)務。在這種模式下，物流、金融、倉儲三種產(chǎn)業(yè)進行結合，有效的將物流、信息流和資金流進行組合、互動與綜合管理，降低了在動產(chǎn)質(zhì)押中所蘊涵的風險。
2.3銷售環(huán)節(jié)的供應鏈融資——應收賬款融資模式
應收賬款融資模式指的是賣方將賒銷項下的未到期應收賬款轉(zhuǎn)讓給商業(yè)銀行，由商業(yè)銀行為賣方提供融資的業(yè)務模式。在這種模式下，核心企業(yè)在整個運作中起著反擔保作用，一旦融資企業(yè)（中小企業(yè)）出現(xiàn)問題，核心企業(yè)將承擔彌補商業(yè)銀行損失的責任。
3. 商業(yè)銀行供應鏈融資業(yè)務存在的問題
3.1操作風險
在供應鏈融資業(yè)務中，商業(yè)銀行既要對授信企業(yè)的整個業(yè)務流程進行監(jiān)控，又要對授信企業(yè)進行甄選和協(xié)調(diào)。同時供應鏈融資業(yè)務還具有業(yè)務流程環(huán)節(jié)多，決策鏈條長的特點。這些復雜的業(yè)務環(huán)節(jié)都需要銀行從業(yè)人員對供應鏈各環(huán)節(jié)企業(yè)的商業(yè)模式、主營產(chǎn)品特點及經(jīng)營規(guī)模等要素有深入的了解。所以，對于商業(yè)銀行來說，經(jīng)營此項業(yè)務會加大業(yè)務人員的操作風險。
3.2金融產(chǎn)品單一，不能滿足中小企業(yè)的需求。
目前各金融機構所提供的供應鏈融資產(chǎn)品大都是較為基礎的供應鏈融資服務，還未能很好地滿足中小企業(yè)的融資需求。
3.3整體風險
供應鏈融資的本質(zhì)實際上是一種風險共擔的融資模式，其信用基礎是供應鏈的整體管理水平和核心企業(yè)的管理與信用情況，隨著融資工具不斷向上下游中小企業(yè)延伸，風險也會相應擴散。所以供應鏈融資雖然在一定程度上降低了中小企業(yè)的信用風險，但同時也加大了供應鏈的整體風險。
3.4相關法律法規(guī)不夠完善
供應鏈融資業(yè)務屬于金融創(chuàng)新型業(yè)務，現(xiàn)有的監(jiān)管機制難以全面、合理、有效地約束此金融創(chuàng)新產(chǎn)品。而供應鏈融資業(yè)務同時又包含了商業(yè)銀行、企業(yè)、中介機構以及監(jiān)管機構多種主體?，F(xiàn)有的法律法規(guī)及監(jiān)管制度尚需完善，以達到對整個業(yè)務流程中所涉及的機構全面監(jiān)管的目的。
4. 中國供應鏈融資融業(yè)務發(fā)展的對策
4.1應穩(wěn)健發(fā)展供應鏈融資業(yè)務
供應鏈融資業(yè)務屬于創(chuàng)新型業(yè)務，整個產(chǎn)業(yè)鏈還沒有完備、相關的法律法規(guī)還沒有完善，業(yè)務人員的技術水平也需要更進一步的培養(yǎng)。所以應該穩(wěn)健的發(fā)展供應鏈融資業(yè)務，盲目擴大運營范圍，并不利于我國商業(yè)銀行供應鏈融資業(yè)務的發(fā)展。
4.2應積極進行產(chǎn)品和服務的創(chuàng)新
商業(yè)銀行應該密切關注廣大中小企業(yè)的融資需求，根據(jù)其生產(chǎn)經(jīng)營特征和需求特點，研發(fā)適應市場的供應鏈融資產(chǎn)品。這樣做，不僅滿足了廣大中小企業(yè)的需求，也促進了金融機構自身業(yè)務的拓展和實力的提高。
4.3應完善相關政策
供應鏈融資業(yè)務的發(fā)展對于我國相關政策法規(guī)提出了新的挑戰(zhàn)。因此，國家應該加強對于供應鏈融資相關法律法規(guī)的完善，以求規(guī)范此種業(yè)務中的各種行為，促進供應鏈融資業(yè)務的發(fā)展。[4]
參考文獻：
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[3] 趙莉 供應鏈融資融資模式及案例分析.
摘 要：企業(yè)的發(fā)展是繁榮的、迅速的，供應鏈金融對于整個企業(yè)商品的流通，起著重要作用。企業(yè)績效管理系統(tǒng)的選擇和革新，必須是在明確企業(yè)的優(yōu)缺點，同時結合企業(yè)績效知識深刻了解的基礎上進行的。當今社會經(jīng)濟的高速發(fā)展，已經(jīng)使得整個社會的供應鏈成了一個單獨的系統(tǒng)，同時企業(yè)績效管理也進入了前所未有的供應鏈金融時代。本文通過對供應鏈時代的介紹，讓大家了解了供應鏈的時代特征。從各種公司的企業(yè)績效管理情況出發(fā)，結合實處，得出了一個企業(yè)績效管理進入供應鏈金融時代的特征，也使得大家對這種企業(yè)績效管理的形式理解得更加透徹，從而為實際操作提供了一定的理論基礎，也對整個社會經(jīng)濟提供了幫助。
關鍵詞：供應鏈金融；企業(yè)績效；影響
引言
供應鏈金融中各個部分是緊密聯(lián)系的，包括企業(yè)的物流，還有資金和信息流方面。它的每一個節(jié)點所具備的效用是不同的，這些具備特殊功效的節(jié)點相互連結，提升了單個節(jié)點的功能，達到一個整體的功效。整體功能性，在供應鏈的綜合競爭力上，有著很大的作用。這個系統(tǒng)同時具有目的性，降低成本、提供高效的服務，和所有其他環(huán)節(jié)一樣，是為企業(yè)的最終目標服務的。
1研究理論基礎
1.1供應鏈的概述
供應鏈的概念，最初是在美國成立的供應鏈協(xié)會定義的，它涉及到的內(nèi)容包括幫助供應商提供生產(chǎn)資料，為消費者提供最終產(chǎn)品和服務的整個一系列過程。供應鏈環(huán)節(jié)涉及產(chǎn)品的生產(chǎn)流通，涉及的內(nèi)容包括生產(chǎn)、批發(fā)、零售以及客戶終端，同時它還涉及到物料、信息和資金，是一個重要的增值鏈。
供應鏈上的節(jié)點，不是由單一的企業(yè)或者企業(yè)類型所構成的，針對這兩層定義上來說，供應鏈是具有復雜性的特征。同時供應鏈是為企業(yè)的最終目標服務的，而不是和企業(yè)相分離的，它是和企業(yè)的核心競爭力息息相關的。企業(yè)中的其他職能部門，與它是緊密聯(lián)系的整體，它具有整體性的效果。并且在瞬息萬變的市場中，企業(yè)也需要不斷變化，因此要求供應鏈金融必須是動態(tài)的。供應鏈的成員繁多，其中的交叉性，也是不容忽視的。所以供應鏈對于企業(yè)的績效，可以給出相關的信息、資金、企業(yè)績效共享節(jié)點，產(chǎn)生共同的增值效應。
供應鏈包括推進式供應鏈和拉式供應鏈兩種。推進式供應鏈，是以生產(chǎn)制造基點，作為商品的主要出發(fā)點，從供應鏈上起始環(huán)節(jié)，即供應商來提高商品質(zhì)量，通過降低成本，提高盈利。而拉式供應鏈則是以客戶為出發(fā)點，為滿足客戶需求，從而使得整個供應鏈上有了整體利潤空間。直線型供應鏈則是使得每個節(jié)點間，都是相應直接對接的，這種動態(tài)的聯(lián)盟。而相對應網(wǎng)狀的，就是一個節(jié)點相對于多個節(jié)點。
1.2供應鏈金融的概述
供應鏈金融指在整條供應鏈上，為客戶提供各種包括原材料供應，到最終產(chǎn)品使用的各種商品和服務的系統(tǒng)的資金融通。供應鏈金融是有其相對應企業(yè)資金流，對應的網(wǎng)絡結構、業(yè)務流程、管理要素等交互而成的一個整體性的系統(tǒng)構架。
供應鏈金融中各個部分是緊密聯(lián)系的，它的每一個節(jié)點所具備的效用是不同的，這些具備特殊功效的節(jié)點相互連結，提升了單個節(jié)點的功能，從而達到一個整體的功效。整體功能性，在供應鏈的綜合競爭力上，起著很大的作用。這個系統(tǒng)同時具有目的性，降低成本、提供高效的服務，和所有的企業(yè)環(huán)節(jié)一樣，是為企業(yè)的最終目標服務的。供應鏈企業(yè)間為了共同的利益，對整個企業(yè)間的關系有了進一步的詮釋，是以互利互惠為目標的。對環(huán)境的適應性，要求供應鏈金融隨時隨地，能夠因地制宜，快速反應，提出高要求。它包括四個部門，有財務、服務，企業(yè)內(nèi)部流程和學習發(fā)展等方面的評價。
2 供應鏈金融的不利影響
2.1供應鏈外部環(huán)境變化的影響
社會信息化的普及，使得計算機技術全面覆蓋了整個企業(yè)的績效流程，提升企業(yè)了績效操作技術，包括電子數(shù)據(jù)互換技術、射頻識別技術、條形碼技術等企業(yè)績效信息化的使用。由于本身企業(yè)的各種局限性，導致信息技術在企業(yè)的績效管理中，使用得不夠高、精、尖。而信息化在整個供應鏈間的連結，占著重要的比重，只有充分意識到這一點，才能讓企業(yè)的企業(yè)績效方面競爭力，得到突飛猛進的發(fā)展。
2.2企業(yè)資金鏈斷裂的風險
首先不確定的就是事情的時間和特征還有狀態(tài)，是不可能預知的，是存在不確定性的。這些不能確定的問題，是企業(yè)績效和信息流出現(xiàn)的障礙，是與企業(yè)的各個節(jié)點相互關聯(lián)的。供應鏈上的供應者和各個廠商，由于各種不確定性，導致了供應鏈上的風險概率增大的狀況。供應商主要是由于貨物的供給、質(zhì)量等等問題，使得消費者的服務質(zhì)量降低。制造商的表現(xiàn)如機器問題等?？蛻糇兓牟淮_定性，包括需求量、需求的多樣性、產(chǎn)品周期等，都是不確定值。需求信息的不同，容易引起這種供應鏈上的不穩(wěn)定性。整個層級鏈上的合作，也是不穩(wěn)定的。當企業(yè)與銀行交流出現(xiàn)問題時，就會導致企業(yè)資金出現(xiàn)斷裂的情況發(fā)生。
2.3企業(yè)的經(jīng)營危機
企業(yè)中，由于物資供應缺乏主動性、物資供給與生產(chǎn)進度不配套和裝運效率低等問題增加了成本。各環(huán)節(jié)銜接較差，各個部門溝通交流不夠。供應鏈金融各環(huán)節(jié)提倡節(jié)點間的輕松對接，但是實際情況是，每個節(jié)點由于管理人員不專業(yè)、節(jié)點繁復，導致企業(yè)績效管理成本過高，大大影響了企業(yè)績效產(chǎn)生的附加值。當供應鏈金融的資金出現(xiàn)問題時，就會有企業(yè)因為信用和實力因素，受到影響。
3供應鏈金融的有利影響
3.1創(chuàng)造企業(yè)融資的新渠道
當前整個社會技術的進步，使得企業(yè)的融資渠道得到拓寬，不僅商業(yè)銀行的資金貸款和結算方式更靈活了，而且可以通過網(wǎng)上或者異地債權處理方式等進行融資。這些都促進了供應鏈金融的渠道拓展。
3.2銀行增收的新渠道
銀行的核心業(yè)務增設，使得供應鏈金融中的企業(yè)與客戶之間的關系得到提升。供應鏈金融的關注點，也是銀行服務范圍擴大的一個標準。銀行通過風險評估，來確定企業(yè)的授信額度或者貸款額度等方面，這樣通過供應鏈金融的發(fā)展，銀行與企業(yè)是互惠互利的。
3.3多流合一模式提升企業(yè)績效
供應鏈金融提倡節(jié)點間的輕松對接，從而能夠產(chǎn)生規(guī)模效應。企業(yè)供應鏈上的一系列環(huán)節(jié)，通過商品流通、資金和信息流，采取物流推動的過程，這些多流合一的形式，提升企業(yè)的績效，加強企業(yè)的運營和交易效率。
4如何利用供應鏈金融提高企業(yè)績效
4.1供應鏈績效評價過程
在供應鏈融資的資金管理條件下，參考企業(yè)的相關評價財務指標，是具有其考評標準的，本文中以平衡計分卡形式，從幾個方面平衡入手。針對企業(yè)的財務指標，從企業(yè)貸款和償債上分析，針對客戶評價，結合企業(yè)供應鏈金融的訂單處理和交貨等對款項的影響，結合內(nèi)部的相關流程，可以對公司情況更了解，從學習與發(fā)展方向看，對企業(yè)的目標有了新了解。通過這些調(diào)查就可以得到財務評價，進一步就能得出企業(yè)的績效評價表：
這樣就可以得出相關企業(yè)的供應鏈金融績效的各方面權重，從而提出各種應對措施。
4.2加強與銀行和基金管理公司之間的合作，促進供應鏈金融的發(fā)展
應該從基金管理公司內(nèi)的證券投資基金等方式上，對基金托管等，通過各種金融產(chǎn)品，對企業(yè)的供應鏈金融的潛力進行開發(fā)。通過銀行的金融服務，從而達到更好的改善企業(yè)績效的目的。
4.3加強自身建設，提高企業(yè)績效
在企業(yè)營運過程當中，應充分參照有效數(shù)據(jù)，結合企業(yè)績效管理的實際情況，做出應有的反應。企業(yè)當考慮自身的主營業(yè)務和長處，對各方面如客戶滿意度等，結合企業(yè)績效系統(tǒng)，想辦法增強企業(yè)的核心競爭力。提供有針對性的產(chǎn)品，例如轉(zhuǎn)變企業(yè)績效服務態(tài)度，讓企業(yè)盡善盡美的形象深入人心，從而提高企業(yè)的盈利能力。
5總結
本文論述了企業(yè)績效管理在供應鏈金融當中，新形勢下的新特點，遇到的新問題，如何解決的方法，通過各種形式，建立的企業(yè)績效的供應鏈金融評價形式。企業(yè)績效評價的形式是有意義，每個企業(yè)以共贏為目標的合作，大大改變了企業(yè)的競爭模式。讓人了解了供應鏈的時代特征，權衡了整個企業(yè)績效環(huán)節(jié)，企業(yè)績效自動化有著廣闊的發(fā)展空間。針對各種公司的企業(yè)績效管理出發(fā)，結合實處，從而得出了一個企業(yè)績效管理進入供應鏈金融時代的特征，也對這種企業(yè)績效管理的形式理解得更加透徹，為實際操作提供了一定的理論基礎，對整個社會經(jīng)濟提供了幫助。只有充分意識到這一點，才能讓企業(yè)的企業(yè)績效方面的競爭力，得到突飛猛進的發(fā)展。
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【關鍵詞】供應鏈金融；融資模式；銀企聯(lián)盟
一、供應鏈金融融資現(xiàn)有的基本模式
1.應收賬款融資的模式
應收賬款的融資模式，是公司為了獲得營運資金，以買賣雙方簽訂的實物合同為應收賬款產(chǎn)生的基礎，并且把合同約束下的應收賬款當成是主要的第一位的還款義務來源，是一種債權企業(yè)、債務企業(yè)都同時參加、進行的一種融資模式。該模式可以有效的降低和轉(zhuǎn)移風險。
中小企業(yè)負債率一般相對偏高，而且在流動資產(chǎn)中應收賬款占較大比重，這因為如此使之極大的限制中小企業(yè)資產(chǎn)的流動性，從而使企業(yè)融資越來越困難。應收賬款模式中的應收賬款質(zhì)押和應收賬款保理業(yè)務，有針對性的解決由應收賬款引起的中小企業(yè)短期資金不足問題，通過應收賬款進行質(zhì)押與轉(zhuǎn)讓方式獲取融資，使企業(yè)未來的現(xiàn)金流轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實的現(xiàn)金流，有力的緩解中小企業(yè)由于應收帳款積壓而造成流動資金不足的局面。
2.保兌倉融資模式
傳統(tǒng)的“保兌倉”業(yè)務指以銀行信用為載體，以銀行承兌匯票為結算工具，由銀行控制貨權，賣方受托保管貨物并對承兌匯票保證金以外金額部分由賣方以貨物回購作為擔保措施，買方開出銀行承兌匯票，隨繳保證金、隨提貨的一種特定票據(jù)業(yè)務。在這個業(yè)務中，貨物由銀行委托賣方監(jiān)管或者銀行派人到賣方倉庫監(jiān)管，而銀行不熟悉物流業(yè)務，增加了監(jiān)管的難度和風險。
從企業(yè)角度來看，保兌倉融資模式即實現(xiàn)了下游企業(yè)（融資企業(yè)）的杠桿采購又使上游企業(yè)（生產(chǎn)商）實現(xiàn)了批量銷售，同時為整個供應鏈上有資金需求的中小企業(yè)提供了融資便利，很好地解決了中小企業(yè)融資難問題。從商業(yè)銀行的角度看，保兌倉模式以供應鏈上游核心大企業(yè)承諾回購為前提條件，由其為中小企業(yè)融資承擔連帶擔保責任，并以銀行指定倉庫的既定倉單為質(zhì)押，同時開出的銀行承兌匯票由物流企業(yè)提供承兌擔保，這樣即給銀行帶來了一定收益也使銀行的貸款風險降到最小，這種方式目前正逐漸被廣大的金融機構所采納。
3.融通倉融資模式
融通倉融資是指受信人以其存貨為質(zhì)押，并以該存貨及其產(chǎn)生的收入作為第一還款來源的融資業(yè)務?！叭凇敝附鹑?，“通”指物資的流通，“倉”指物流的倉儲。融通倉是融、通、倉三者的集成、統(tǒng)一管理和綜合協(xié)調(diào)。所以融通倉是一種把物流、信息流和資金流綜合管理的創(chuàng)新，其核心思想是在各種流的整合與互補互動關系中尋找機會和時機，其目的是為了提升顧客服務質(zhì)量，提高經(jīng)營效率，減少運營資本，拓廣服務內(nèi)容，減少風險，優(yōu)化資源使用協(xié)調(diào)多方行為，提升供應鏈整體績效，增加整個供應鏈競爭力。
當前河北省中小企業(yè)存貨在流動資產(chǎn)中比例極大，如何解決存貨問題對中小企業(yè)來說十分重要。由于存貨不能變現(xiàn)從而影響了中小企業(yè)資金的應用效率，進而嚴重阻礙中小企業(yè)向前發(fā)展。融通倉模式是一種針對中小企業(yè)存貨廣、周轉(zhuǎn)慢、易積壓的特點而產(chǎn)生的融資模式，通過將中小企業(yè)的存貨質(zhì)押給物流倉儲企業(yè)或銀行獲取周轉(zhuǎn)資金，將未來的現(xiàn)金流在短時間內(nèi)轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實的現(xiàn)金流，既緩解了中小企業(yè)存貨的積壓又解決了資金流動性不足的問題，目前該種融資模式已經(jīng)被一些金融機構所應用。
二、現(xiàn)有供應鏈金融融資存在的問題
1.供應鏈金融服務內(nèi)部管理機制有待完善
當前存在信用體系建立困難的局面，主要是因為企業(yè)、個人的誠信意識不強，企業(yè)內(nèi)部缺少信用管理和信用風險防范，這就造成了一定的誠信危機，使得供應鏈中各成員企業(yè)之間、企業(yè)與銀行之間缺乏相對可靠的信用保證。再者企業(yè)的信用信息得不到有效歸集和準確評估，平時缺乏對失信情況進行有效的記錄和公開。在這種情況下銀行無法獨立完成對供應鏈所有企業(yè)相關數(shù)據(jù)的調(diào)查和分析，不能準確的了解供應鏈的整體情況。
國內(nèi)的各大銀行現(xiàn)在僅僅是局限于一對一的融資方案，而國外銀行則是在系統(tǒng)性制定一對多的解決方案，這就造成了銀行間業(yè)務量的差距進而影響業(yè)績的突破。國內(nèi)銀行完全可以利用國內(nèi)產(chǎn)品出口這一機會與產(chǎn)品的供應商和經(jīng)銷商達成協(xié)，形成國際范圍的供應鏈金融。
在工作實踐中，銀行仍然主要以主體授信、財務報表、擔保方式等靜態(tài)分析為主，信貸政策與發(fā)展戰(zhàn)略不配套。這將使得銀行無法獨立完成對供應鏈所有企業(yè)相關數(shù)據(jù)的調(diào)查和分析，不能準確了解供應鏈的整體情況，無法根據(jù)供應鏈成員的決策和經(jīng)營，調(diào)整相應的信用貸款，降低資金的使用風險。此外，目前還沒有建立起一個完整的流動資產(chǎn)評估體系，使得導致供應鏈金融業(yè)務的很多操作和預期損失存在不確定性。
2.供應鏈金融的外部環(huán)境有待改善
當前供應鏈金融尚處于初步發(fā)展階段，鏈條中的上下游企業(yè)對核心企業(yè)缺乏歸屬感，這也主要是信用機制不健全以及核心企業(yè)的特殊地位所導致的，這樣就會使整個鏈條中的企業(yè)處于松散的狀態(tài)而不是一個完整的整體。而且全國的企業(yè)信息技術和電子商務發(fā)展相對滯后，使得供應鏈金融中信息技術的含量偏低。雖然在物流信息平臺方面取得了一定進展，但銀行貿(mào)易融資(供應鏈金融)信息管理平臺尚未有大的突破。
全國物流環(huán)境較為復雜和混亂，缺乏運輸和倉儲的規(guī)范標準，流通中的物權很難得到相應保證?，F(xiàn)在由于管理規(guī)范、實力雄厚的物流公司比較缺乏，多數(shù)物流企業(yè)的配運網(wǎng)絡還不完善，信息管理系統(tǒng)還比較落后，難以滿足物流銀行對它的實時監(jiān)管、快速反應的嚴格要求。
3.同業(yè)競爭日趨激烈
首先，外資銀行完全以利潤為中心的商業(yè)經(jīng)營、不良資產(chǎn)比例低、規(guī)范性強、有國際網(wǎng)絡、先進的設備和高素質(zhì)的人才，進入中國市場即體現(xiàn)了競爭優(yōu)勢。而國有銀行由于國家政策嚴格的分業(yè)經(jīng)營，內(nèi)部風險控制不能適應業(yè)務混業(yè)和交叉經(jīng)營的要求，國有商業(yè)銀行基本局限于一般存貸款業(yè)務，且還有政策性業(yè)務，呆帳比例大，稅收又高于外資銀行。
其次，外資銀行按國際化標準運作程度較高，而且呈現(xiàn)個性化、專業(yè)化的經(jīng)營特色，特別在網(wǎng)絡經(jīng)濟時代，信息技術的廣泛使用、電子化水平高、銀行交易費用和人工成本低，使國有商業(yè)銀行的網(wǎng)點優(yōu)勢減弱。此外，加入WTO后，大量的國內(nèi)企業(yè)受到國際沖擊，其經(jīng)濟效益的下降必然反映到銀行呆帳，將會加重國有銀行的負擔。
三、基于供應鏈金融的融資模式創(chuàng)新
1.銀企戰(zhàn)略聯(lián)盟的建立
企業(yè)和銀行之間是一種相互依賴的關系，企業(yè)發(fā)展需要的融資是由銀行等金融機構提供的信用貸款組成；銀行等金融機構擁有居民儲蓄，主要依靠發(fā)放貸款取得利息而發(fā)展。而為了共同實現(xiàn)盈利和發(fā)展，銀行和企業(yè)形成合作關系是必然趨勢。企業(yè)如果想要獲得貸款，就需要其提供相應的資產(chǎn)以作為擔保，這主要是由于信息不對稱所造成的。
就當前的銀企關系而言，對銀企間不對稱的信息和管理進行改變，使銀行能更深入的了解企業(yè)的經(jīng)營狀況，改變原來那種信息不充足的境況，這就使得企業(yè)經(jīng)營管理由銀行介入具有一定的必要性。企業(yè)可以吸收銀行的投資，是銀行成為自己的投資者，這樣就拓展了銀企雙方的合作空間；同時，銀行也可以采取相同辦法，吸收相關企業(yè)的投資，增加自身的股東數(shù)量。這樣銀企雙方通過相互的投資就形成了互有股份的銀企戰(zhàn)略聯(lián)盟。當然如果在資金充足的前提下，一個銀行可以成為多個企業(yè)的股東，一個企業(yè)也可以成為多個銀行的股東，這樣就進一步擴大了銀企戰(zhàn)略聯(lián)盟這一網(wǎng)鏈結構。當銀行和企業(yè)之間成為這種新的戰(zhàn)略合作伙伴時，銀企雙方的帕累托改進就實現(xiàn)了。
在企業(yè)與銀行之間建立起銀企戰(zhàn)略聯(lián)盟，將對合作雙方的發(fā)展都會起到推動作用。對商業(yè)銀行來講，可以吸收穩(wěn)定的大客戶，降低自身的經(jīng)營風險。對企業(yè)來講，可以得到相應的資金支持，尤其是資金周轉(zhuǎn)不靈時可以緩解企業(yè)的困難。從企業(yè)和銀行的相互依賴角度來看，銀企戰(zhàn)略聯(lián)盟的建立具有一定的可行性和必要性。
2.銀企戰(zhàn)略聯(lián)盟的結構模式
本文提出的供應鏈新模式的主要創(chuàng)新點是由核心（下轉(zhuǎn)第238頁）（上接第236頁）企業(yè)和銀行一起結成戰(zhàn)略合作伙伴進而形成銀企聯(lián)盟的供應鏈模式，主要是通過供應鏈中的核心企業(yè)與其主要的合作伙伴（銀行）共同構成供應鏈的雙核，充分發(fā)揮銀行的優(yōu)勢（主要表現(xiàn)在資金流動、融資、信息流處理等方面），供應鏈企業(yè)接受銀行提供的全程、全方位的金融服務，使整條供應鏈的服務水平和核心能力得到提高，更好地為顧客服務，實現(xiàn)整條供應鏈的價值最大化，具體模式如下：
銀企聯(lián)盟供應鏈的特點如下：①該模式與傳統(tǒng)供應鏈相比結構更加復雜，而銀行與核心企業(yè)的關系在運行上顯得極其重要。②改變以往單一核心的狀況，形成核心企業(yè)和銀行結成戰(zhàn)略合作伙伴關系的雙核模式，該模式資金流的運轉(zhuǎn)主要由銀行承擔，同時在銀企聯(lián)盟的戰(zhàn)略決策平臺形成另一信息流B，來取得來自各方的信息。③供應鏈中節(jié)點企業(yè)的需求帶動物流和資金流的流動，信息共享平臺由信息流A構成。同時沒有出現(xiàn)逆向的資金流。④供應鏈中信息流B與多個節(jié)點企業(yè)相聯(lián)系，有利于整體的信息共享。而物流和資金流的分離使各自具有獨立性，從而可以在銀行的低風險的融資下，形成連續(xù)的資金流。⑤信息流A和B的雙管齊下，增加了信息的來源渠道，同時相關節(jié)點企業(yè)加強對信息的監(jiān)管，有利于整條供應鏈風險的降低。
四、研究結論
1.供應鏈金融是當前有利于金融更好發(fā)展的一種融資模式，對中小企業(yè)的融資難問題有一定的緩解作用。2.銀企聯(lián)盟供應鏈的雙核結構有利于形成銀行參與機制以及激勵機制，可以更好的實現(xiàn)整條供應鏈的穩(wěn)定和優(yōu)化。3.銀企聯(lián)盟供應鏈是對供應鏈金融融資模式的一種創(chuàng)新，其形成的前提是銀行與供應鏈的核心企業(yè)結成戰(zhàn)略合作伙伴。4.銀企聯(lián)盟供應鏈的結構是在銀行和企業(yè)之間結成戰(zhàn)略合作伙伴關系的基礎上形成的雙核結構，使得物流、資金流和信息流更易于得到控制。
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作者簡介：
一、我國農(nóng)產(chǎn)品供應鏈模式分析
農(nóng)產(chǎn)品供應鏈是指為滿足市場需求，提升農(nóng)產(chǎn)品附加價值，從農(nóng)戶到消費者之間對農(nóng)產(chǎn)品及其相關信息實施的物理性活動。伴隨著我國市場化進程的加快，農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化也在不斷完善，目前我國逐步形成了農(nóng)戶+農(nóng)業(yè)經(jīng)紀人、農(nóng)戶+農(nóng)產(chǎn)品批發(fā)市場、農(nóng)戶+農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)和農(nóng)戶+連鎖超市等在內(nèi)的四種農(nóng)產(chǎn)品供應鏈模式。但是上述模式各有利弊，均存在一定的缺陷。具體講：一是鏈條上各成員因其地位和作用的限制，多是從自身利益考慮，難以顧及供應鏈整體利益；二是作為供應鏈始端分散、獨立的農(nóng)戶，組織程度不高，且設施和技術落后，生產(chǎn)經(jīng)營存在很大的局限性。再加上市場機制不健全，流通渠道混亂，缺乏統(tǒng)一的規(guī)劃與管理，導致供應鏈各節(jié)點難以有效銜接；三是由于我國農(nóng)產(chǎn)品質(zhì)量信息化程度較低，上述各個模式出于降低交易成本考慮，幾乎都沒有構建詳細的信息追蹤體系。再加上流通環(huán)節(jié)過多，一旦農(nóng)產(chǎn)品質(zhì)量問題產(chǎn)生，各環(huán)節(jié)很難實現(xiàn)對信息的有效跟蹤和記錄。四是經(jīng)過多年的實踐，連鎖超市作為主導的運行模式是最為有效的。但問題是超市主要以批量供應商作為主體貨源，而供應商又主要是來往于產(chǎn)地或銷地批發(fā)市場采購蔬菜、水果等鮮活農(nóng)產(chǎn)品，因此超市難以分辨農(nóng)產(chǎn)品供應商貨源的真實路徑，超市想對農(nóng)產(chǎn)品信息追溯也就比較困難，質(zhì)量安全控制成為難題。再加上市場形勢的變化莫測及內(nèi)部監(jiān)管上的信息障礙，使得超市與農(nóng)民專業(yè)合作組織建立的“農(nóng)超對接”模式發(fā)展較慢，應用推廣的范圍極其有限。
二、我國農(nóng)產(chǎn)品供應鏈結構分析
上述四種模式中，作為市場的主體包括農(nóng)戶、農(nóng)產(chǎn)品加工企業(yè)、農(nóng)產(chǎn)品經(jīng)紀人、流通服務組織和分銷商。但是目前存在的主要問題：一是農(nóng)戶作為供應鏈的源頭，由于多是分散經(jīng)營，生產(chǎn)規(guī)模較小且實力有限，常常因為生產(chǎn)環(huán)境控制不當，造成農(nóng)產(chǎn)品受污，加快了其腐爛速度。同時受經(jīng)濟利益驅(qū)動，以大量投放農(nóng)藥、化肥和抗生素等化學藥物來提高農(nóng)產(chǎn)品產(chǎn)量；二是農(nóng)產(chǎn)品加工企業(yè)的加工環(huán)境和加工方法對農(nóng)產(chǎn)品質(zhì)量安全至關重要，但目前我國農(nóng)產(chǎn)品加工企業(yè)不僅規(guī)模小、設備落后、作業(yè)環(huán)境差且組織管理混亂；而且企業(yè)從自身經(jīng)濟利益考慮，盡量壓縮基礎設施、生產(chǎn)工藝改造和員工培訓的投入，導致管理上漏洞眾多、加工質(zhì)量難以全面控制、濫用食品添加劑等問題時有發(fā)生。再加上農(nóng)產(chǎn)品多次裝卸搬運、包裝受損導致變質(zhì)加速，最終引起農(nóng)產(chǎn)品質(zhì)量事件頻發(fā)。三是作為承擔著物流信息傳遞等職能的經(jīng)紀人，多數(shù)來自于民間的農(nóng)民或下崗工人，再加上供應鏈結構本身就不健全，信息傳遞不夠順暢，造成絕大多數(shù)經(jīng)紀人手中掌握的各類交易資源或信息極為有限，其結果必然導致市場反應速度減慢。特別是經(jīng)紀人協(xié)會內(nèi)部管理不規(guī)范、外部協(xié)調(diào)機制不健全，大部分農(nóng)產(chǎn)品經(jīng)紀人處于松散、缺乏監(jiān)管狀態(tài)，導致信息傳遞功能難以充分發(fā)揮，嚴重影響了農(nóng)產(chǎn)品質(zhì)量安全；四是農(nóng)產(chǎn)品流通服務組織承擔著農(nóng)產(chǎn)品的運輸、倉儲、包裝、裝卸、流通加工和信息處理等職能。但是目前因為流通過程保管不當、包裝破損及被有害物質(zhì)污染等原因，增加了農(nóng)產(chǎn)品成本。另一方面我國流通服務組織經(jīng)營規(guī)模不均衡，分揀、配送和包裝效率較低，再加上市場準入機構對農(nóng)產(chǎn)品運輸包裝或銷售包裝、倉儲保管等缺乏統(tǒng)一標準，特別是檢驗檢疫制度不夠完善，造成含有害物質(zhì)的不合格包裝物過量使用，進而引發(fā)農(nóng)產(chǎn)品污染現(xiàn)象比較普遍。五是農(nóng)產(chǎn)品分銷商作為供應鏈的銷售節(jié)點，與消費者接觸最為緊密，最了解市場需求信息。但是目前國內(nèi)大多數(shù)分銷商組織化程度偏低，分銷商之間基本處于無序競爭狀態(tài)。由于缺乏信息共享平臺，導致市場信息傳遞較慢，消費者對農(nóng)產(chǎn)品的需求無法得到有效保障。而且大多數(shù)分銷商受利益誘惑，缺乏誠信，往往銷售一些未經(jīng)加工或者初加工，且質(zhì)量安全信息無法追溯的農(nóng)產(chǎn)品，對消費者生命安全造成了很大威脅。
三、質(zhì)量安全視角下農(nóng)產(chǎn)品供應鏈結構體系的優(yōu)化
綜上所述，新的農(nóng)產(chǎn)品供應鏈模式立足于消費者受益、企業(yè)受益、農(nóng)民增收和提高競爭力的原則，結合分工協(xié)作理論、契約理論和共生理論，對農(nóng)產(chǎn)品供應鏈結構進行優(yōu)化。該模式最大特點：從外部環(huán)境講，通過設立生產(chǎn)監(jiān)管機構、檢疫機構和市場監(jiān)管機構三個專門的政府監(jiān)管部門，對農(nóng)產(chǎn)品供應鏈的各環(huán)節(jié)進行時時監(jiān)控。并且通過信息共享平臺，避免了各監(jiān)管機構在職能上的重疊和缺失。從供應鏈內(nèi)部結構講，著重從以下三個方面進行了優(yōu)化與創(chuàng)新。
（一）典型的三段式結構
生產(chǎn)商（農(nóng)戶）、運輸商和零售商三段式鏈條結構，降低了結構的復雜性，不僅質(zhì)量監(jiān)控更加全面完善，而且能夠做到質(zhì)量安全追溯的快速和敏捷。具體講：一是生產(chǎn)環(huán)節(jié)引入了農(nóng)民經(jīng)濟合作社。這一中介組織加入的最大貢獻在于，將分散的農(nóng)戶從農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)、市場營銷渠道、市場信息、農(nóng)產(chǎn)品質(zhì)量標準甚至品牌等各個方面進行有效整合。一方面提高了農(nóng)業(yè)的組織化程度，增強了農(nóng)戶的市場談判地位，降低了市場風險。另一方面有利于組織農(nóng)民按照合同規(guī)定進行種植，以及按照一定的標準進行采收和分揀、包裝等，完善了農(nóng)產(chǎn)品的安全生產(chǎn)模式和操作規(guī)程。從而達到提高農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)的集約化程度、延長產(chǎn)業(yè)鏈，最終實現(xiàn)農(nóng)產(chǎn)品市場競爭力的提升；二是物流運輸環(huán)節(jié)引入了第四方物流。利用第四方物流發(fā)達的信息系統(tǒng)和完備的硬件設施，以物流外包園方式，為上下游企業(yè)提供最佳服務，實現(xiàn)農(nóng)產(chǎn)品供應鏈的橫向優(yōu)化。同時，第四方物流還可以協(xié)調(diào)其他傳統(tǒng)第三方物流（如超市配送中心等）及自營物流（如農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)企業(yè)等），為它們整合、規(guī)劃和設計物流線路，提高物流效率，實現(xiàn)農(nóng)產(chǎn)品供應鏈的縱向優(yōu)化；三是銷售階段強化了連鎖超市的功能。連鎖超市能夠強化銷售商的組織程度，實現(xiàn)信息共享，提高市場反應速度，保障消費者對農(nóng)產(chǎn)品在數(shù)量和質(zhì)量安全上的需求。同時，農(nóng)貿(mào)市場也承擔交易場所的一定職能，發(fā)揮著產(chǎn)品集散、價格形成、信息傳遞和質(zhì)量保障等職能。
（二）快速響應的資金流
一方面通過普及電子化結算方式，改變W―G或者W―W等傳統(tǒng)的交易方式，從而有效降低經(jīng)營風險，提高結算效益。而且通過在農(nóng)產(chǎn)品期貨交易等領域的推廣，能夠完善和拓展農(nóng)產(chǎn)品交易種類、功能和覆蓋面等。另一方面依托龍頭企業(yè)（連鎖超市等）超強實力對合同農(nóng)戶實行供應鏈金融借貸，或者以物流企業(yè)（第四方物流等）的核心力量對合同農(nóng)戶開展物流金融，以及針對分散農(nóng)戶開展關系型信貸等線下與線上新型農(nóng)業(yè)金融服務，從而有效地解決眾多農(nóng)戶貸款難問題。
（三）雙向傳遞的信息流
通過構筑需求信息、物流信息、金融信息等共享平臺，強化信息的正向傳遞。具體講：一是通過供應鏈核心企業(yè)或農(nóng)民專業(yè)合作經(jīng)濟組織等，提高農(nóng)戶間的信任度和組織化程度，強化農(nóng)戶組織與企業(yè)的信賴度和合作能力，降低信息失真和信息流失，保證信息順暢傳遞；二是通過擴大農(nóng)產(chǎn)品品牌效應，傳遞農(nóng)產(chǎn)品質(zhì)量安全信息；三是通過生產(chǎn)商等公布產(chǎn)品質(zhì)量安全信息，保障消費者的合法權益。通過采取鑒定、登記和擬定數(shù)據(jù)三步法，構筑供應鏈信息的逆向追溯體系。鑒定即明確農(nóng)產(chǎn)品信息，將所有農(nóng)產(chǎn)品進行詳細劃分和歸類；登記即掃描或輸入農(nóng)產(chǎn)品標識上的條形碼獲取產(chǎn)品信息對產(chǎn)品的狀態(tài)予以明確；擬定數(shù)據(jù)即對農(nóng)產(chǎn)品信息記錄、總結，以數(shù)據(jù)形式予以體現(xiàn)。企業(yè)通過全面考慮追溯信息的廣度（信息記錄量）、深度（追溯的程度）和精度（追溯的準確性），采取成本博弈法評價選取最佳方式。
綜上所述，為了有效保障新型農(nóng)產(chǎn)品供應鏈結構順暢運行，還需要構建包括溝通機制、約束機制和利益分配機制等內(nèi)部協(xié)調(diào)機制，保證供應鏈各個節(jié)點之間實現(xiàn)利益共享、風險共擔。同時從外部環(huán)境方面，依托政府制定完善的質(zhì)量標準體系及有效的監(jiān)管制度，特別是提升廣大消費者質(zhì)量監(jiān)管的參與權、知情權和訴訟權，這是保證我國農(nóng)產(chǎn)品質(zhì)量安全的真正推動力。
參考文獻：
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摘要：山西旅游景區(qū)的住宿、餐飲和旅游紀念品收入并沒有隨著旅游收入的增加而增加，可以看出山西旅游景點的發(fā)展沒有帶動當?shù)亟?jīng)濟的發(fā)展，旅游產(chǎn)業(yè)鏈上的各個節(jié)點并沒有協(xié)同發(fā)展。目前“吃、住、娛”方面的企業(yè)大多為中小企業(yè)，很難獲得商業(yè)銀行貸款，因此本文建議采用供應鏈金融的模式，實現(xiàn)供應鏈金融與旅游產(chǎn)業(yè)鏈的耦合，促進旅游景點“吃、住、娛”企業(yè)的發(fā)展。
關鍵詞：供應鏈金融，旅游產(chǎn)業(yè)鏈，耦合
山西是以煤炭資源豐富而聞名全國的能源大省，同樣也是以山水、古建筑而馳名全國的旅游資源大省。在山西經(jīng)濟轉(zhuǎn)型發(fā)展期間，要加快山西經(jīng)濟結構調(diào)整的步伐，首選的替代產(chǎn)業(yè)是山西的旅游產(chǎn)業(yè)。但目前山西旅游業(yè)的發(fā)展并沒有適應其旅游資源豐富的地位。
山西旅游景區(qū)輻射范圍內(nèi)經(jīng)營餐飲、住宿、旅游產(chǎn)品銷售的企業(yè)多為中小企業(yè)，呈現(xiàn)出規(guī)模小、品質(zhì)差的特點。因為這些中小企業(yè)本身具有經(jīng)營規(guī)模小、缺乏抵押擔保品等特點，從而限制其融資。因此商業(yè)銀行可以采用供應鏈金融的模式，不再以單個企業(yè)的信用為基礎進行評價，而是以整個旅游產(chǎn)業(yè)鏈為背景，以整個旅游產(chǎn)業(yè)鏈的信用作為評價基礎。此種融資模式正好滿足了中小企業(yè)融資的要求，也成為了商業(yè)銀行新的利潤增長點，雙方均能由此獲得收益，形成了“共贏”的局面，實現(xiàn)供應鏈金融和旅游產(chǎn)業(yè)的耦合。
本文的創(chuàng)新之處在于，本文中所研究的供應鏈金融，并不是服務于有實體商品交易的產(chǎn)業(yè)鏈，而是服務于將“吃、住、行、游、購、娛”統(tǒng)一起來的旅游產(chǎn)業(yè)鏈。本文的難點是，在供應鏈金融和旅游產(chǎn)業(yè)的耦合過程中，中小企業(yè)和景區(qū)要產(chǎn)生一種怎樣的關系，才可以使商業(yè)銀行將整個景區(qū)的信用作為評價中小企業(yè)信用的依據(jù)。
耦合是物理學的一個基本概念，是指兩個或兩個以上的系統(tǒng)或運動方式之間通過相互作用而彼此影響以至聯(lián)合起來的現(xiàn)象。借用物理學的耦合概念，可以把供應鏈金融與旅游產(chǎn)業(yè)的耦合定義為： 從金融的角度對整個旅游產(chǎn)業(yè)鏈進行系統(tǒng)性和集成化的整合和優(yōu)化。
供應鏈金融是商業(yè)銀行信貸業(yè)務的一個專業(yè)領域，也是中小企業(yè)的一種新的融資渠道。商業(yè)銀行為中小企業(yè)融資提供了一種新的模式，依托于核心企業(yè)的信用，從供應鏈整體的角度來考慮，對整個鏈條進行風險評價分析。針對核心企業(yè)和上下游的中小企業(yè)的整體設計融資方案，而不是針對單個企業(yè)進行風險評價的方式有助于提升整條供應鏈的競爭實力。
信息不對稱理論表示存在信息漏洞，即信息提供不平衡。信息了解程度高的一方比信息程度低的一方有優(yōu)勢，在信貸市場上，銀行與中小企業(yè)之間存在著信息不對稱，中小企業(yè)對自身的經(jīng)營情況等方面都比較清楚，但是銀行對其了解的信息較少。
銀行根據(jù)中小企業(yè)以往的交易記錄，在能夠有效控制風險的前提下，按照企業(yè)現(xiàn)金流的方向，通過對中小企業(yè)與核心企業(yè)的信用捆綁，以及對第三方物流企業(yè)的監(jiān)管，對中小企業(yè)進行授信被稱為貿(mào)易自償性理論。這種授信方式的典型特征是封閉和自償，鏈條中的交易產(chǎn)生的收入直接用于償還貸款。這種融資方式在真實的貿(mào)易背景下，對鏈條中核心企業(yè)、物流以及中小企業(yè)的總體信用進行評價，不再局限于傳統(tǒng)的評價方式，不再孤立的看待中小企業(yè)自身的信用和財務方面的信息。貿(mào)易自償性融資充分掌握了供應鏈中物流、信息流以及資金流三方面，核心企業(yè)與上下游的供應商建立了長期的關系。
在旅游業(yè)的發(fā)展中，住宿、餐飲以及旅游紀念品收入的提高應該是隨著旅游收入的提高而同時提高的，這樣才能體現(xiàn)“吃、住、行、游、購、娛”協(xié)同發(fā)展、相互促進，但這在山西的旅游產(chǎn)業(yè)中并沒有體現(xiàn)出來。
據(jù)統(tǒng)計2014年山西的旅游飯店有209家，五星級酒店有22家，四星級酒店有72家，這其中有很多還不在旅游景區(qū)附近。目前多數(shù)提供住宿、餐飲及旅游紀念品的商家都是中小企業(yè)，其中不乏像平遙古城內(nèi)由個人經(jīng)營的小店。因為中小企業(yè)和銀行之間存在信息不對稱以及可抵押資產(chǎn)不足的問題，很難從銀行獲取貸款來擴充經(jīng)營規(guī)模。因此商業(yè)銀行可以采用供應鏈金融的模式，以一種更長遠和健康的方式，實現(xiàn)供應鏈金融和旅游產(chǎn)業(yè)的耦合。
旅游產(chǎn)業(yè)鏈不同于實體交易的產(chǎn)業(yè)鏈，所以一般認為的供應鏈金融中的應收賬款模式、保兌倉模式和融通倉模式在此處是不適應的。要想讓景區(qū)周邊中小企業(yè)以景區(qū)的信用為擔保向銀行貸款，周邊中小企業(yè)就要和景區(qū)簽訂和貸款期限一致甚至比貸款時間更長的經(jīng)營承諾書，并且在沒有還清貸款之前，每月的營業(yè)收入要按一定比例直接歸還銀行，具體流程如下：
（1）簽訂經(jīng)營承諾書
（2）景區(qū)把經(jīng)營承諾書交由銀行共同監(jiān)督
（3）商業(yè)銀行為中小企業(yè)提供貸款
（4）中小企業(yè)每月按收入的一定比例進行還款
在這一過程中，最大的風險就來源于中小企業(yè)的道德風險。為了控制這一風險，可以采取以下措施：
1.在貸款的過程中，商業(yè)銀行每年發(fā)放給中小企業(yè)貸款的數(shù)量或是利率的高低可由上一年度中小企業(yè)是否按時還款或是是否還款充足來決定；
2.中小企業(yè)的還款數(shù)額和利率可根據(jù)景區(qū)收入的漲跌情況進行適當?shù)恼{(diào)整；
3.銀行和景區(qū)聯(lián)合對景區(qū)中小企業(yè)采取定時或是不定時，現(xiàn)場或是非現(xiàn)場的方式進行抽查。
通過利用供應鏈金融，商業(yè)銀行與中小企業(yè)之間信息不對稱的問題將會在一定程度上得到解決，供應鏈金融和旅游產(chǎn)業(yè)鏈也尋求到一種耦合的方式。這樣不僅可以拓寬商業(yè)銀行貸款業(yè)務，也可以使供應鏈金融和旅游產(chǎn)業(yè)鏈更好的耦合，利用供應鏈金融的方式促進山西旅游產(chǎn)業(yè)鏈更健康的發(fā)展。
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