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第1篇

【關(guān)鍵詞】 金融資產(chǎn);分類;計(jì)量;會計(jì)處理差異

一、金融資產(chǎn)的分類

企業(yè)金融資產(chǎn),從廣義上講,包括:庫存現(xiàn)金、銀行存款、應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)、貸款、其他應(yīng)收款、應(yīng)收利息、債權(quán)投資、股權(quán)投資、衍生工具形成的資產(chǎn)等。本文研究的金融資產(chǎn)有別于企業(yè)傳統(tǒng)資產(chǎn)的“新型資產(chǎn)”,不包括貨幣資金和對子公司、聯(lián)營企業(yè)、合營企業(yè)投資以及在活躍市場沒有報(bào)價(jià)的長期股權(quán)投資。

正確歸類某項(xiàng)金融資產(chǎn)按以下三個步驟完成:首先,深刻理解并把握各類金融資產(chǎn)的納入條件及其特點(diǎn);其次,從金融資產(chǎn)的性質(zhì)(股權(quán)或債券)、持有目的(投機(jī)或控制)等方面,剖析企業(yè)持有的金融資產(chǎn);最后,將判斷標(biāo)準(zhǔn)與持有金融資產(chǎn)特點(diǎn)進(jìn)行對比,歸類持有金融資產(chǎn)。

企業(yè)根據(jù)自身的經(jīng)營特點(diǎn),可將各種金融資產(chǎn)劃分為四類:以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn);持有至到期投資;貸款和應(yīng)收款項(xiàng);可供出售金融資產(chǎn)。由于四類金融資產(chǎn)在會計(jì)處理上存在很大差異,對所有者權(quán)益和損益的影響也不盡相同。因此如何正確劃分一項(xiàng)金融資產(chǎn),成為對該項(xiàng)金融資產(chǎn)進(jìn)行準(zhǔn)確核算與反映的首要問題。

從持有意圖角度分析,以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)和持有至到期投資兩類金融資產(chǎn)都有明確的意圖。前者的意圖是為短期出售以獲得差價(jià)收益;后者的持有意圖是持有至到期才出售,除非不可抗力因素,否則企業(yè)在到期日前不會出售該項(xiàng)金融資產(chǎn)。如,企業(yè)購買了一項(xiàng)債券投資(3年期),若管理者的意圖是很快將其出售,那么應(yīng)將其劃分為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn);若管理者的意圖是為持有到3年后再出售,那么應(yīng)將其劃分為持有至到期投資。第三類金融資產(chǎn)――貸款和應(yīng)收款項(xiàng)是屬于與企業(yè)(包括金融企業(yè))正常經(jīng)營業(yè)務(wù)相關(guān)聯(lián)的一種債權(quán)性質(zhì)的金融資產(chǎn),很容易與其他三類區(qū)別開來。第四類金融資產(chǎn)――可供出售金融資產(chǎn),它沒有類似前三類金融資產(chǎn)的特殊條件與限制,如同為流浪者提供的“棲息地”,只要不能滿足前三類金融資產(chǎn)的納入條件的金融資產(chǎn),均歸入可供出售金融資產(chǎn)。也就是說若管理者的意圖不是很明確或者沒有計(jì)劃將其歸類到前三類,那么就可以將其劃分為可供出售金融資產(chǎn)。如上述案例,假如管理者沒有明確決定企業(yè)持有的這項(xiàng)金融資產(chǎn)的目的,那么就可以將其劃歸為可供出售金融資產(chǎn)。

從金融資產(chǎn)性質(zhì)分析,第一類金融資產(chǎn)(指以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn),下同)不僅包括為了近期出售而持有的金融資產(chǎn),還包括絕大部分衍生金融工具(有三種衍生金融工具應(yīng)歸入可供出售金融資產(chǎn):有效套期金融工具、財(cái)務(wù)擔(dān)保合同的衍生金融工具和在活躍市場沒有報(bào)價(jià),且其公允價(jià)值不能可靠計(jì)量的權(quán)益工具投資掛鉤,并須通過交付該權(quán)益工具結(jié)算的衍生工具),以及直接指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)。即,第一類資產(chǎn)可以是權(quán)益性質(zhì),也可以是債券性質(zhì)。第二類金融資產(chǎn),不僅需要有明確的持有意圖,而且要有固定的到期日和固定的或可確定的回收額,同時企業(yè)必須要有持有該項(xiàng)金融資產(chǎn)到期的能力。這就將權(quán)益性金融資產(chǎn)拒之門外,因其沒有固定的回收期,也沒有固定或可確定的回收額。因?yàn)榈诙愡M(jìn)入的門檻高,所以一旦劃歸為該類資產(chǎn),就不能輕易改變該項(xiàng)金融資產(chǎn)的計(jì)量規(guī)則。除非不可抗力因素,否則企業(yè)不能將該類金融資產(chǎn)提前處置。如果企業(yè)違背了這一原則,提前處置了該類金融資產(chǎn),且其金額占處置前總額的比例較大,則會導(dǎo)致剩下的持有至到期投資必須全部重分類至第四類可供出售金融資產(chǎn),并且其后兩年內(nèi)不得再將任何金融資產(chǎn)劃為持有至到期投資。

二、會計(jì)處理差異

通過對四類金融資產(chǎn)的透析,企業(yè)就可以很容易判斷某項(xiàng)金融資產(chǎn)的歸類問題。但要正確核算金融資產(chǎn),還有一步重要工作就是熟練掌握各類金融資產(chǎn)的會計(jì)處理特點(diǎn),特別是關(guān)注幾類資產(chǎn)的會計(jì)處理差異。本文主要總結(jié)了以下三方面差異:

(一)初始成本計(jì)量差異

第一類金融資產(chǎn)的初始成本以公允價(jià)值計(jì)量,其交易費(fèi)用計(jì)入當(dāng)期損益(沖減投資收益);第二類金融資產(chǎn)的初始成本是債券面值,實(shí)際支付的價(jià)款(包括交易費(fèi)用)與面值的差額計(jì)入持有至到期投資的利息調(diào)整子目中;第三類資產(chǎn)直接按交易金額計(jì)量即可;第四類金融資產(chǎn)根據(jù)其是債權(quán)性質(zhì)還是權(quán)益性質(zhì)的金融資產(chǎn)而進(jìn)行不同的處理。債權(quán)性質(zhì)的可供出售金融資產(chǎn)與持有至到期投資的處理類似,按面值計(jì)入初始成本,實(shí)際支付金額與面值的差值計(jì)入可供出售金融資產(chǎn)的利息調(diào)整子目中。權(quán)益性質(zhì)的可供出售金融資產(chǎn)與交易性金融資產(chǎn)的處理類似,以公允價(jià)值計(jì)量,但不同的是相關(guān)的交易費(fèi)用也一起計(jì)入初始成本中。

(二)后續(xù)計(jì)量差異

第一類金融資產(chǎn)在公允價(jià)值發(fā)生變動時要調(diào)整金融資產(chǎn)的賬面價(jià)值,并計(jì)入當(dāng)期損益――公允價(jià)值變動損益中,直接影響當(dāng)期損益。第二類金融資產(chǎn)不隨公允價(jià)值的變動而調(diào)整賬面價(jià)值,但有將利息調(diào)整進(jìn)行攤銷的過程,即在按實(shí)際利率法計(jì)算各期投資收益的同時,將初始成本與實(shí)際支付價(jià)的差額進(jìn)行攤銷。第三類金融資產(chǎn)的特殊后續(xù)計(jì)量是關(guān)于應(yīng)收票據(jù)的貼現(xiàn)問題。其中要注意貼現(xiàn)類型,看銀行是否享有追索權(quán)。如果銀行享有追索權(quán),則將貼現(xiàn)資金計(jì)入“短期借款”,否則直接抵銷“應(yīng)收票據(jù)”。第四類金融資產(chǎn)與第一類金融資產(chǎn)的處理類似,其賬面價(jià)值要隨公允價(jià)值的變動進(jìn)行調(diào)整。但不同的是,其計(jì)入的是所有者權(quán)益――資本公積(其他資本公積)中,影響的是所有者權(quán)益,不影響損益。另外,債權(quán)性質(zhì)的可供出售金融資產(chǎn)的后續(xù)計(jì)量與持有至到期投資的后續(xù)計(jì)量,還有類似處理就是按照實(shí)際利率法計(jì)算各期投資收益,并攤銷期初的利息調(diào)整。

(三)資產(chǎn)減值差異

第一類金融資產(chǎn)因?yàn)槭且怨蕛r(jià)值計(jì)量不計(jì)提減值。后三類金融資產(chǎn)均需要在資產(chǎn)負(fù)債表日對其賬面價(jià)值進(jìn)行檢查,有客觀依據(jù)表明其發(fā)生減值時,應(yīng)該確認(rèn)減值損失,計(jì)提減值準(zhǔn)備。而其區(qū)別在于第二、三類金融資產(chǎn)計(jì)入的減值損失在公允價(jià)值回升時可以轉(zhuǎn)回;第四類金融資產(chǎn)需要分類處理,如果是債權(quán)性質(zhì)的可供出售金融資產(chǎn),則其計(jì)提的減值損失就可以轉(zhuǎn)回,但如果是權(quán)益性質(zhì)的可供出售金融資產(chǎn),其計(jì)提的減值損失則不可以轉(zhuǎn)回,公允價(jià)值回升計(jì)入資本公積科目。

各種金融資產(chǎn)的初始計(jì)量和后續(xù)計(jì)量,在一般情況下的會計(jì)處理列示如下:

a 交易性金融資產(chǎn)

借:交易性金融資產(chǎn)――成本(買價(jià),即公允價(jià)值)

應(yīng)收股利(或:應(yīng)收利息)

投資收益(交易費(fèi)用)

貸:銀行存款

資產(chǎn)負(fù)債表日,交易性金融資產(chǎn)的公允價(jià)值高于賬面余額(低于賬面價(jià)值計(jì)相反方向)

借:交易性金融資產(chǎn)――公允價(jià)值變動

貸:公允價(jià)值變動損益

b 持有至到期投資

借:持有至到期投資――成本(購買債券的面值)

――利息調(diào)整(入賬價(jià)值與債券面值的差額)

應(yīng)收利息

貸:銀行存款

持有至到期投資,投資收益的會計(jì)處理按照期初攤余成本×實(shí)際利率確認(rèn)投資收益并作相應(yīng)的會計(jì)處理。

借:應(yīng)收利息(債券面值×票面利率)(分期付息,一次還本債券投資)

持有至到期投資――應(yīng)計(jì)利息(到期一次還本付息債券投資)

借(或貸):持有至到期投資――利息調(diào)整(差額)

貸:投資收益(期初攤余成本×實(shí)際利率)

c 可供出售金融資產(chǎn)

借:可供出售金融資產(chǎn)――成本(公允價(jià)值和交易費(fèi)用之和或債券面值)

應(yīng)收股利(或:應(yīng)收利息)

可供出售金融資產(chǎn)――利息調(diào)整(如果是股票投資則沒有這一項(xiàng))

貸:銀行存款

資產(chǎn)負(fù)債表日按照實(shí)際利率法計(jì)算應(yīng)收利息和投資收益,可供出售金融資產(chǎn)公允價(jià)值高于賬面余額(低于做相反方向):

借:可供出售金融資產(chǎn)――公允價(jià)值變動損益

貸:資本公積――其他資本公積

三、影響差異

企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則要求各項(xiàng)金融資產(chǎn)都必須在財(cái)務(wù)報(bào)表中進(jìn)行披露,但由于不同類別的金融資產(chǎn)會計(jì)處理、披露區(qū)域和披露內(nèi)容均存在差異,這就會對會計(jì)報(bào)表產(chǎn)生直接影響,進(jìn)而影響報(bào)表使用者的投資、管理決策。本文主要從資產(chǎn)負(fù)債表和利潤表角度討論其影響。

(一)對資產(chǎn)負(fù)債表的影響

該影響即對企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債、擁有或控制的經(jīng)濟(jì)資源、所承擔(dān)的現(xiàn)實(shí)義務(wù)和所有者對凈資產(chǎn)的要求權(quán)的影響。交易性金融資產(chǎn)、貸款和應(yīng)收款項(xiàng)劃分到流動資產(chǎn)中,可供出售金融資產(chǎn)和持有至到期投資劃分到非流動資產(chǎn)。管理者和投資者在使用財(cái)務(wù)報(bào)表的過程中要通過計(jì)算各種財(cái)務(wù)指標(biāo)來決定是否應(yīng)該改善管理或者改變投資決策。比如:管理者要計(jì)算企業(yè)的短期償債能力,就需要計(jì)算企業(yè)的營運(yùn)資本(營運(yùn)資本=流動資產(chǎn)-流動負(fù)債)。如果企業(yè)將所有的金融資產(chǎn)都劃分到交易性金融資產(chǎn),那么流動資產(chǎn)就會相對較高,營運(yùn)資本也就較高,說明企業(yè)有相對多的流動資產(chǎn)以備償還流動負(fù)債,因此企業(yè)就有更強(qiáng)的償債能力。如果企業(yè)將金融資產(chǎn)劃分到可供出售金融資產(chǎn),那么結(jié)論相反。然而非流動資產(chǎn)的增加在另一個角度上影響了企業(yè)的非流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(非流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)=銷售收入/非流動資產(chǎn);非流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)=365/非流動資產(chǎn)次數(shù)),非流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率在一定程度上反映非流動資產(chǎn)的管理效率,主要分析投資預(yù)算和項(xiàng)目的管理,非流動資產(chǎn)越多,周轉(zhuǎn)次數(shù)越低,周轉(zhuǎn)天數(shù)越高。周轉(zhuǎn)率的高低雖然不能直接反應(yīng)企業(yè)的管理效率,但是可以給管理者以指導(dǎo)性的作用。除營運(yùn)比率和非流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)比率外,還有很多反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況指標(biāo),如流動比率、速動比率、銷售利潤率、存貨周轉(zhuǎn)率,產(chǎn)權(quán)比率等。報(bào)表使用者通常利用各種財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行管理、投資決策,因此金融資產(chǎn)的分類在一定程度上影響了報(bào)表使用者的投資決策。

(二)對損益表的影響

該影響即對當(dāng)期經(jīng)營成果的影響。第一類金融資產(chǎn),初始直接費(fèi)用和股利(或債券利息)直接影響交易當(dāng)期投資收益,此類金融資產(chǎn)具有短期投資的性質(zhì),其以公允價(jià)值進(jìn)行后續(xù)計(jì)量,其余額對企業(yè)當(dāng)期利潤會形成直接影響,具體反映在損益表的投資收益和公允價(jià)值變動科目。第二類金融資產(chǎn)一般只按照實(shí)際利率法對投資收益進(jìn)行計(jì)算,從而影響當(dāng)期的損益。第四類金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動直接計(jì)入資本公積其他資本公積科目,不影響當(dāng)期的損益,僅僅反映在資產(chǎn)負(fù)債表和所有者權(quán)益變動表的所有者權(quán)益部分。當(dāng)出售或者處置可供出售金融資產(chǎn)的時候,將以前會計(jì)期間計(jì)入資本公積的部分轉(zhuǎn)出,從而影響處置當(dāng)期的損益報(bào)表,對凈利潤產(chǎn)生影響。

四、總結(jié)

本文對金融資產(chǎn)的分類及其會計(jì)處理的主要差異進(jìn)行了探討,從中發(fā)現(xiàn)關(guān)于金融資產(chǎn)的分類仍存在問題。如第四類金融資產(chǎn)――可供出售金融資產(chǎn)的歸入問題,只要不符合其他三類金融資產(chǎn)的要求就列入該類別,這會導(dǎo)致該類金融資產(chǎn)的膨脹,難以對其進(jìn)行會計(jì)的細(xì)化處理,不能達(dá)到通過分類準(zhǔn)確反映企業(yè)金融資產(chǎn)及收益的目的。解決這一問題,需要會計(jì)人員更深入的探討與研究,提出更加詳盡的分類標(biāo)準(zhǔn)和更加合理的會計(jì)處理方法。

【參考文獻(xiàn)】

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[4] 莫春蘭.權(quán)益性金融資產(chǎn)的歸類及監(jiān)管問題研究[J].財(cái)會月刊,2008(26).

第2篇

【關(guān)鍵詞】 金融資產(chǎn)減值； 持有至到期投資； 可供出售金融資產(chǎn)； 攤余成本

一、引言

（一）研究目的與意義

我國新頒布的《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第8號——資產(chǎn)減值》對金融資產(chǎn)減值的確認(rèn)、計(jì)量和披露進(jìn)行了明確的規(guī)定，對于提高會計(jì)處理質(zhì)量具有重要意義。但對于金融資產(chǎn)的確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)、計(jì)量方法以及在相關(guān)報(bào)表中的披露沒有明確、統(tǒng)一的規(guī)定，因此造成了不同企業(yè)之間對相同資產(chǎn)在計(jì)提金融資產(chǎn)減值方面存在著差異，會計(jì)信息也缺乏可比性和相關(guān)性。本文重點(diǎn)對金融資產(chǎn)減值的會計(jì)處理進(jìn)行相關(guān)分析，意在提高大家對金融資產(chǎn)減值會計(jì)處理的重視。

（二）現(xiàn)狀

金融資產(chǎn)減值準(zhǔn)備在會計(jì)上具有積極影響，可提高會計(jì)信息的真實(shí)性和透明度，使會計(jì)信息更加客觀，但我國金融資產(chǎn)減值會計(jì)存在不少問題。金融資產(chǎn)減值計(jì)量確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)復(fù)雜，減值準(zhǔn)備的計(jì)提存在隨意性，金融資產(chǎn)減值確認(rèn)方式多樣，造成虛假會計(jì)信息。在披露方面，信息披露過于簡單，不利于相關(guān)人員對金融資產(chǎn)減值的確認(rèn)與計(jì)量。

企業(yè)會計(jì)制度規(guī)定，企業(yè)應(yīng)當(dāng)定期或者至少于每年年終對金融資產(chǎn)進(jìn)行全面的檢查，同時根據(jù)謹(jǐn)慎性原則的要求，應(yīng)該合理預(yù)計(jì)金融資產(chǎn)可能發(fā)生的損失，對可能發(fā)生的各項(xiàng)損失計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備。上市公司在執(zhí)行金融資產(chǎn)減值準(zhǔn)備政策時，涉及到許多職業(yè)判斷，因?yàn)槊總€會計(jì)從業(yè)人員的業(yè)務(wù)水平不同，所以摻雜有不少的主觀隨意性，這其中可能包含人為的經(jīng)濟(jì)動機(jī)因素。

二、金融資產(chǎn)

金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心，金融市場（包括資本市場）的健康、可持續(xù)發(fā)展離不開金融工具的廣泛應(yīng)用和不斷創(chuàng)新。近年來，我國的金融工具交易，尤其是衍生工具交易有了較快的發(fā)展，這對會計(jì)核算也提出了迫切的要求。企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，金融工具是指形成一個企業(yè)的金融資產(chǎn)，并形成其他單位的金融負(fù)債或者權(quán)益工具的合同。因此，金融工具包括金融資產(chǎn)、金融負(fù)債和權(quán)益工具。《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第22號——金融工具確認(rèn)和計(jì)量》規(guī)范了包括金融企業(yè)在內(nèi)的各類企業(yè)的金融工具交易的會計(jì)處理，要求企業(yè)將幾乎所有金融工具尤其是衍生工具納入表內(nèi)核算，將有助于如實(shí)反映企業(yè)的金融工具交易，便于投資者更好地了解企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果。

本文不涉及以下金融資產(chǎn)減值的會計(jì)處理：貨幣資金、對子公司聯(lián)營公司合營企業(yè)以及在活躍市場上沒有報(bào)價(jià)的長期股權(quán)投資。

（一）金融資產(chǎn)的初始分類

金融資產(chǎn)的會計(jì)分類將直接影響金融資產(chǎn)的會計(jì)計(jì)量和后期減值的會計(jì)處理，因此，企業(yè)遵循最新會計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定進(jìn)行初始分類。企業(yè)應(yīng)當(dāng)結(jié)合自身業(yè)務(wù)特點(diǎn)、投資策略和風(fēng)險(xiǎn)管理要求，將取得的金融資產(chǎn)在初始確認(rèn)時劃分為以下幾類：以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)；持有至到期投資；貸款和應(yīng)收款項(xiàng)；可供出售的金融資產(chǎn)。金融資產(chǎn)分類與金融資產(chǎn)計(jì)量密切相關(guān)，不同類別的金融資產(chǎn)，其初始計(jì)量和后續(xù)計(jì)量所使用的基礎(chǔ)也不完全相同。因此，以上分類一經(jīng)確定，不應(yīng)該隨意變更。

（二）以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)

以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)，可以進(jìn)一步劃分為交易性金融資產(chǎn)和指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)。同時，某項(xiàng)金融資產(chǎn)劃分為以公允價(jià)值計(jì)量及其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)后，不能再重新劃分為其他類別的金融資產(chǎn)，其他類別的金融資產(chǎn)也不能再重新分類為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)。

金融資產(chǎn)滿足下列條件之一的，應(yīng)當(dāng)劃分為交易性金融資產(chǎn)：取得該金融資產(chǎn)的目的，主要是為了近期內(nèi)出售或者回購，比如企業(yè)以賺取差價(jià)為目的從二級市場購入的股票、債券和基金等；屬于進(jìn)行集中管理的可辨認(rèn)金融工具組合的一部分，且有客觀證據(jù)表明企業(yè)近期采用短期獲得方式對該組合進(jìn)行管理，比如企業(yè)基于其投資策略和風(fēng)險(xiǎn)管理的需要，將某些金融資產(chǎn)進(jìn)行組合從事短期獲利活動，對于組合中的金融資產(chǎn)，應(yīng)該采用公允價(jià)值計(jì)量，并將其相關(guān)公允價(jià)值變動計(jì)入當(dāng)期損益；屬于金融衍生工具，比如國債期貨、遠(yuǎn)期合同、股指期貨等，其公允價(jià)值變動大于零時，應(yīng)該將其相關(guān)變動金額確認(rèn)為交易性金融資產(chǎn)，同時計(jì)入當(dāng)期損益，但是，如果衍生工具被企業(yè)指定為有效套期工具，那么這項(xiàng)衍生工具初始確認(rèn)后的公允價(jià)值變動應(yīng)根據(jù)其對應(yīng)的套期關(guān)系（即公允價(jià)值套期、現(xiàn)金流量套期），使用相應(yīng)的方法進(jìn)行處理。

企業(yè)將某項(xiàng)金融資產(chǎn)指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)，通常是指該金融資產(chǎn)不滿足確認(rèn)為交易性金融資產(chǎn)條件的，企業(yè)仍可在符合某些特定條件下，按其公允價(jià)值計(jì)量，并將其公允價(jià)值變動計(jì)入當(dāng)期損益。

通常情況下，只有符合下列條件之一的金融資產(chǎn)，才可以在初始確認(rèn)時指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)：該指定可以消除和明顯減少由于該金融資產(chǎn)的核算基礎(chǔ)不同所導(dǎo)致的相關(guān)利得和損失在確認(rèn)計(jì)量方面不一致的情況；企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理和投資策略的正式書面文件已載明，該金融資產(chǎn)組合或該金融資產(chǎn)和金融負(fù)債組合，以公允價(jià)值為基礎(chǔ)進(jìn)行管理、評價(jià)并向關(guān)鍵管理人員報(bào)告。

（三）持有至到期投資

持有至到期投資，是指到期日固定、回收額固定或可確定，且企業(yè)有明確意圖和能力持有至到期的非衍生金融資產(chǎn)。通常情況下，能夠劃分為持有至到期投資的金融資產(chǎn)主要是債權(quán)性投資，比如從二級市場上購入的固定利率國債、浮動利率金融債券等。股權(quán)投資因其沒有固定資產(chǎn)的到期日，因而不能劃分為持有至到期投資。持有至到期投資通常具有長期性質(zhì)，但期限較短（1年以內(nèi)）的債券投資，符合持有至到期投資條件的，也可以將其劃分為持有至到期投資。

企業(yè)不能將下列非衍生金融資產(chǎn)劃分為持有至到期投資：在初始確認(rèn)時即被指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的非衍生金融資產(chǎn)；初始確認(rèn)時被指定為可供出售的非衍生金融資產(chǎn)；符合貸款和應(yīng)收款項(xiàng)定義的非衍生金融資產(chǎn)。

企業(yè)在將金融資產(chǎn)劃分為持有至到期投資時，應(yīng)當(dāng)注意把握其特有的特征：該金融資產(chǎn)到期日固定、回收額固定或可確定；企業(yè)有明確意圖將該金融資產(chǎn)持有至到期；企業(yè)有能力將該金融資產(chǎn)持有至到期。

（四）貸款和應(yīng)收款項(xiàng)

貸款和應(yīng)收款項(xiàng)，是指在活躍市場中沒有報(bào)價(jià)，回收金額固定或可確定的非衍生金融資產(chǎn)。比如，金融企業(yè)發(fā)放的貸款和其他債權(quán)，但又不限于金融企業(yè)發(fā)放的貸款和其他債權(quán)。非金融企業(yè)持有的現(xiàn)金和銀行存款，銷售商品或提供勞務(wù)形成的應(yīng)收款項(xiàng)，企業(yè)持有的其他企業(yè)的債權(quán)（不包括在活躍市場上有報(bào)價(jià)的債務(wù)工具等），只要符合貸款和應(yīng)收款項(xiàng)的定義，就可以劃分為這一類。

企業(yè)不應(yīng)當(dāng)將下列非衍生金融資產(chǎn)劃分為貸款和應(yīng)收款項(xiàng)：準(zhǔn)備立即出售的非衍生金融資產(chǎn)，這類非衍生金融資產(chǎn)應(yīng)該劃分為交易性金融資產(chǎn)；初始確認(rèn)時被指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的非衍生金融資產(chǎn)；初始確認(rèn)時被指定為可供出售的非衍生金融資產(chǎn)；因債務(wù)人信用惡化以外的原因，使持有者可能難以收回幾乎所有初始投資的非衍生金融資產(chǎn)，如企業(yè)所持有的證券投資基金或者類似的基金等。區(qū)分為貸款和應(yīng)收款項(xiàng)的金融資產(chǎn)，與劃分為持有至到期投資的金融市場資產(chǎn)，其主要的差別在于是不是在活躍市場上有報(bào)價(jià)的金融資產(chǎn)，并且不像持有至到期投資那樣在出售或重分類方面受到較多限制。如果某項(xiàng)債務(wù)工具投資在活躍市場上沒有報(bào)價(jià)的，則企業(yè)不能將其劃分為持有至到期投資。

（五）可供出售金融資產(chǎn)

可供出售金融資產(chǎn)，是指初始確認(rèn)時即被指定為可供出售的非衍生金融資產(chǎn)，以及除下列各類資產(chǎn)以外的金融資產(chǎn)：貸款和應(yīng)收款項(xiàng)；持有至到期投資；以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)，例如，企業(yè)購入的在活躍市場上有報(bào)價(jià)的股票、債券和基金等，沒有劃分為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)或持有至到期投資等資產(chǎn)的，可歸為此類。

對于在活躍市場上有報(bào)價(jià)的金融資產(chǎn)，既可能劃分為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)，也可能劃分為可供出售金融資產(chǎn)；如果該項(xiàng)金融資產(chǎn)屬于有固定到期日、回收金額固定或可確定的金融資產(chǎn)，則該項(xiàng)金融資產(chǎn)還可能劃分為持有至到期投資。某項(xiàng)金融資產(chǎn)具體應(yīng)劃分為哪一類金融資產(chǎn)，主要取決于企業(yè)管理層的風(fēng)險(xiǎn)管理、投資決策等因素。金融資產(chǎn)的分類應(yīng)是管理層意圖的如實(shí)表達(dá)。

三、金融資產(chǎn)減值

金融資產(chǎn)減值，指金融資產(chǎn)的可收回金額低于其賬面價(jià)值。金融資產(chǎn)減值是會計(jì)原則中謹(jǐn)慎性原則對歷史成本的一種矯正。金融資產(chǎn)的可收回金額低于其賬面價(jià)值發(fā)生了減值，應(yīng)當(dāng)遵守減值準(zhǔn)則及金融工具確認(rèn)和計(jì)量準(zhǔn)則進(jìn)行相應(yīng)的會計(jì)處理，企業(yè)應(yīng)該在資產(chǎn)負(fù)債表日判斷金融資產(chǎn)是否存在可能發(fā)生減值的跡象，并對其進(jìn)行減值測試。

（一）金融資產(chǎn)減值的分類

對金融資產(chǎn)減值，準(zhǔn)則規(guī)定了能夠計(jì)提減值準(zhǔn)備的金融資產(chǎn)為持有至到期投資、貸款和應(yīng)收款項(xiàng)，以及可供出售金融資產(chǎn)。以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)及企業(yè)持有的國家發(fā)行的國債等特別金融資產(chǎn)不計(jì)提減值準(zhǔn)備。在此，考慮到我國的實(shí)際情況，僅僅論述可供出售金融資產(chǎn)和持有至到期投資的減值準(zhǔn)備。

（二）金融資產(chǎn)減值損失的確認(rèn)

企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，企業(yè)應(yīng)當(dāng)在資產(chǎn)負(fù)債表日對以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)以外的金融資產(chǎn)（含單項(xiàng)金融資產(chǎn)或一組金融資產(chǎn)，下同）的賬面價(jià)值進(jìn)行檢查，有客觀證據(jù)表明該金融資產(chǎn)發(fā)生減值的，應(yīng)當(dāng)確認(rèn)減值損失，計(jì)提減值準(zhǔn)備。

表明金融資產(chǎn)發(fā)生減值的客觀證據(jù)，是指金融資產(chǎn)初始確認(rèn)后實(shí)際發(fā)生的，對該金融資產(chǎn)的預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量有影響，且企業(yè)能夠?qū)υ撚绊戇M(jìn)行可靠計(jì)量的事項(xiàng)。金融資產(chǎn)發(fā)生減值的客觀證據(jù)具體包括以下各項(xiàng)：發(fā)行方或債務(wù)人發(fā)生嚴(yán)重財(cái)務(wù)困難；債務(wù)人違反了合同條款，如償付利息或本金發(fā)生違約或逾期等；債權(quán)人出于經(jīng)濟(jì)或法律等方面的考慮，對發(fā)生財(cái)務(wù)困難的債務(wù)人作出讓步；債務(wù)人很可能倒閉或進(jìn)行其他財(cái)務(wù)重組；因發(fā)行方發(fā)生重大財(cái)務(wù)困難，該金融資產(chǎn)無法在活躍市場上繼續(xù)交易；無法辨認(rèn)一組金融資產(chǎn)中某項(xiàng)資產(chǎn)的現(xiàn)金流量是否已經(jīng)減少，但根據(jù)公開的數(shù)據(jù)對其進(jìn)行總體評價(jià)后發(fā)現(xiàn)，該組金融資產(chǎn)自初始確認(rèn)以來的預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量確已減少且可計(jì)量，如該組金融資產(chǎn)的債務(wù)人支付能力逐步惡化，或債務(wù)體制改革使在該國家或地區(qū)失業(yè)率提高，擔(dān)保物在其所在地區(qū)的價(jià)格明顯下降，所處行業(yè)不景氣等；債務(wù)人經(jīng)營所處的技術(shù)、市場、經(jīng)濟(jì)或法律環(huán)境等發(fā)生重大不利變化，使權(quán)益工具投資人可能無法收回投資成本；權(quán)益工具投資的公允價(jià)值發(fā)生嚴(yán)重或非暫時性下跌；其他表明金融資產(chǎn)發(fā)生減值的客觀證據(jù)。

（三）影響金融資產(chǎn)減值確認(rèn)的因素

企業(yè)在根據(jù)以上客觀證據(jù)判斷金融資產(chǎn)是否發(fā)生減值損失時，應(yīng)該綜合考慮與該項(xiàng)客觀證據(jù)相關(guān)的事項(xiàng)，以及與該作業(yè)相關(guān)的會計(jì)環(huán)境。主要應(yīng)該考慮以下幾個因素：

一是這些客觀證據(jù)相關(guān)的事項(xiàng)（也稱損失事項(xiàng)）必須影響到金融資產(chǎn)的預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量，并且能夠可靠地計(jì)量。對于預(yù)期未來事項(xiàng)可能導(dǎo)致的損失，無論其發(fā)生的可能性有多大，均不能作為減值損失予以確認(rèn)。

二是企業(yè)通常難以找到某項(xiàng)單獨(dú)的證據(jù)來認(rèn)定金融資產(chǎn)是否已發(fā)生減值，因而應(yīng)當(dāng)綜合考慮相關(guān)證據(jù)的總體影響進(jìn)行判斷。

三是債務(wù)方或金融資產(chǎn)發(fā)行方信用等級下降本身不足以說明企業(yè)所持的金融資產(chǎn)發(fā)生了減值，但是，如果企業(yè)將債務(wù)人或金融資產(chǎn)發(fā)行方的信用等級下降因素，與可獲得的其他客觀的減值依據(jù)聯(lián)系起來，往往能夠?qū)υ擁?xiàng)金融資產(chǎn)是否已發(fā)生減值作出可靠判斷。

四是對于可供出售權(quán)益工具投資，其公允價(jià)值低于其成本本身不足以說明可供出售權(quán)益工具投資已發(fā)生減值，而應(yīng)當(dāng)綜合相關(guān)因素判斷該投資額的公允價(jià)值下降是否嚴(yán)重或非暫時性下跌的，同時，企業(yè)應(yīng)當(dāng)從持有可供出售權(quán)益工具投資的整個期間來判斷。

五是如果權(quán)益工具投資在活躍市場上沒有報(bào)價(jià)，從而不能根據(jù)其公允價(jià)值下降的嚴(yán)重性程度或持續(xù)時間來進(jìn)行減值判斷時，應(yīng)當(dāng)綜合考慮其他因素（如被投資單位經(jīng)營所處的技術(shù)、市場、經(jīng)濟(jì)或法律環(huán)境等）是否發(fā)生重大不利變化。

六是對于以外幣計(jì)價(jià)的權(quán)益工具投資，企業(yè)在判斷其是否發(fā)生減值時，應(yīng)當(dāng)將該投資在初始確認(rèn)時以記賬本位幣反映的成本，與資產(chǎn)負(fù)債表日以記賬本位幣反映的公允價(jià)值進(jìn)行比較，同時考慮其他相關(guān)因素。

四、可供出售金融資產(chǎn)減值損失的會計(jì)處理

根據(jù)投資種類和方向的不同，可供出售金融資產(chǎn)可以分為可供出售債務(wù)工具（可供出售債券投資）和可供出售權(quán)益工具（可供出售股票投資）。根據(jù)現(xiàn)行會計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定，企業(yè)應(yīng)當(dāng)在資產(chǎn)負(fù)債表日對可供出售金融資產(chǎn)的賬面價(jià)值進(jìn)行測試，有客觀證據(jù)表明該金融資產(chǎn)發(fā)生減值的，應(yīng)當(dāng)計(jì)提減值準(zhǔn)備。

可供出售金融資產(chǎn)發(fā)生減值時，即使該金融資產(chǎn)沒有終止確認(rèn)，原直接計(jì)入所有者權(quán)益中的因公允價(jià)值下降形成的累計(jì)損失也應(yīng)當(dāng)予以轉(zhuǎn)出，計(jì)入當(dāng)期損益。該金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)出的累計(jì)損失等于可供出售金融資產(chǎn)的初始取得成本扣除已收回本金和已攤余金額，當(dāng)前公允價(jià)值和原已計(jì)入損益的減值損失后的余額。

（一）可供出售股票投資減值損失的確定

根據(jù)現(xiàn)行的法律規(guī)定及相關(guān)的企業(yè)會計(jì)處理慣例，我國對可供出售股票投資減值損失的確定，一般采用初始投資成本與可收回金額孰低法。

1.初始投資成本

選擇初始投資成本作為可供出售股票投資減值損失的確定基礎(chǔ)，是因?yàn)樵谝话銜?jì)處理情況下，對于可供出售股票投資，使用該金融資產(chǎn)的公允價(jià)值進(jìn)行后續(xù)計(jì)量，在進(jìn)行減值處理時，可供出售股票投資的賬面價(jià)值中已經(jīng)包含了取得該項(xiàng)金融資產(chǎn)后公允價(jià)值變動的影響。根據(jù)現(xiàn)行的會計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，按公允價(jià)值計(jì)量的金融資產(chǎn)不需要計(jì)提減值準(zhǔn)備，但是，現(xiàn)行的會計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定了金融資產(chǎn)發(fā)生減值的客觀證據(jù)。如果資產(chǎn)負(fù)債表日，當(dāng)可供出售股票投資顯示出九種減值跡象之一時，就表明其公允價(jià)值已失去其公正和公允性，之前計(jì)入“資本公積——其他資本公積”科目的公允價(jià)值應(yīng)該全部轉(zhuǎn)銷，計(jì)入可供出售金融資產(chǎn)減值損失。從這個角度看，可供出售股票投資減值損失的確定基礎(chǔ)之一是可供出售金融資產(chǎn)的初始投資成本。

2.可收回金額

資產(chǎn)可收回金額，應(yīng)當(dāng)根據(jù)其公允價(jià)值減去處置費(fèi)用后的凈額確定。根據(jù)現(xiàn)行會計(jì)準(zhǔn)則的相關(guān)規(guī)定，表明可供出售股票投資發(fā)生減值的客觀證據(jù)，是指該項(xiàng)金融資產(chǎn)進(jìn)行初始確認(rèn)后實(shí)際發(fā)生的，并對其預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量有影響，且企業(yè)可以對該影響進(jìn)行可靠計(jì)量的事項(xiàng)。因此，判斷金融資產(chǎn)是否發(fā)生減值時，應(yīng)該考慮的是該金融資產(chǎn)的未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值，即所謂的可收回金額。

根據(jù)現(xiàn)行會計(jì)準(zhǔn)則中有關(guān)金融資產(chǎn)減值的相關(guān)規(guī)定，資產(chǎn)的可收回金額應(yīng)當(dāng)根據(jù)其公允價(jià)值減去處置費(fèi)用后的凈額與資產(chǎn)預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值兩者之間較高者確定。對于可供出售股票金融資產(chǎn)，其未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值的確定有三個難點(diǎn)，一是難以確定可供出售股票投資明確的投資期限，由于其投資期限的不確定，因此其折現(xiàn)期也難以確定。二是當(dāng)該金融資產(chǎn)的價(jià)格持續(xù)下跌，且是非暫時性質(zhì)時，股票市價(jià)的未來變化難以確定，對外出售的價(jià)格更難以確認(rèn)。三是在持有該金融資產(chǎn)期間，其回報(bào)存在相當(dāng)?shù)牟淮_定性。從上述分析可知，可供出售股票投資的未來現(xiàn)金流量幾乎是無法衡量的，但是其公允價(jià)值與其處置費(fèi)用的差額則相對容易取得，將其作為未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值，具有較大的可行性。

例1：某大型公司于2008年4月8日購入ABC公司普通股20 000股，每股價(jià)格為15元，另外支付相關(guān)費(fèi)用20 000元。該大型公司根據(jù)其持有目的，將其劃分為可供出售金融資產(chǎn)。2008年6月30日，該股票每股市價(jià)上漲至16元。2008年12月31日，該股票每股市價(jià)下跌至13元。2009年前半年，ABC公司因高層動蕩致其信用等級下降，股票價(jià)格急劇下降。到2009年6月30日該公司股票市價(jià)降為每股5元。該大型公司如果出售該股票，則需要支付相關(guān)交易費(fèi)用1 000元。該可供出售金融資產(chǎn)投資出現(xiàn)減值跡象，進(jìn)行減值測試如表1。

2009年6月30日確認(rèn)的可供出售股票投資的減值損失為203 000元，就是當(dāng)日的可收回金額99 000元與該項(xiàng)金融資產(chǎn)的初始投資成本302 000元之間的差額。

（二）可供出售債券投資減值損失的確定

根據(jù)現(xiàn)行的法律規(guī)定及相關(guān)的企業(yè)會計(jì)處理慣例，我國對可供出售債券投資減值損失的確定一般采用攤余成本與可收回金額孰低法。

1.攤余成本

當(dāng)購入債券被劃分為可供出售金融資產(chǎn)時，根據(jù)現(xiàn)行的會計(jì)準(zhǔn)則和債券投資的相關(guān)會計(jì)處理方式，可供出售債券投資應(yīng)該按照公允價(jià)值計(jì)量和相關(guān)的交易費(fèi)用作為初始入賬金額。可供出售債券投資初始確認(rèn)時，應(yīng)當(dāng)計(jì)算確定其實(shí)際利率，并在該金融資產(chǎn)持有期間保持不變。同時，該金融資產(chǎn)在后續(xù)的每個資產(chǎn)負(fù)債表日，應(yīng)該以其公允價(jià)值進(jìn)行計(jì)量，且根據(jù)公允價(jià)值的變動額調(diào)整可供出售債券投資的賬面價(jià)值和資本公積。

因?yàn)榭晒┏鍪蹅顿Y持有期間的利息收入是用攤余成本和其實(shí)際利率計(jì)算的，但可供出售債券在資產(chǎn)負(fù)債表日則是用公允價(jià)值進(jìn)行衡量，這樣計(jì)量很有可能會使該債券投資的賬面余額與其攤余成本不相同，這時就應(yīng)該用賬面價(jià)值與攤余成本的關(guān)系公式：賬面價(jià)值=攤余成本+（-）公允價(jià)值變動。

在該項(xiàng)金融資產(chǎn)發(fā)生減值之前，“可供出售金融資產(chǎn)——成本”、“可供出售金融資產(chǎn)——利息調(diào)整”和“可供出售金融資產(chǎn)——應(yīng)計(jì)利息”等科目余額的總和就是其攤余成本。如果確認(rèn)發(fā)生減值，應(yīng)當(dāng)確認(rèn)減值損失：一部分計(jì)入“資本公積——其他資本公積”科目；另一部分計(jì)入“可供出售金融資產(chǎn)——公允價(jià)值變動”。有時，可以單獨(dú)設(shè)“可供出售金融資產(chǎn)減值準(zhǔn)備”科目。

2.可收回金額

此處的可收回金額同可供出售股票投資的可收回金額相同，不再進(jìn)行陳述?？晒┏鍪蹅顿Y未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值要通過利息和到期收到的本金計(jì)算所得。

例2：A公司于2007年1月1日從證券市場上購入B公司于2006年1月1日發(fā)行的債券作為可供出售金融資產(chǎn)，該債券5年期，票面年利率為5%，每年1月5日支付上年度的利息，到期日為2011年1月1日，到期日一次歸還本金和最后一次利息。購入債券時的實(shí)際利率為4%。A公司購入債券的面值為1 000萬元，實(shí)際支付價(jià)款為1 076.30萬元，另支付相關(guān)費(fèi)用10萬元。假定按年計(jì)提利息。2007年12月31日，該債券的公允價(jià)值為1 020萬元。2008年12月31日，該債券的預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值為1 000萬元并將繼續(xù)下降。2009年1月20日，A公司將該債券全部出售，收到款項(xiàng)995萬元存入銀行。

2007年1月1日：

借：可供出售金融資產(chǎn)——成本 1 000

應(yīng)收利息 50（1 000*5%）

可供出售金融資產(chǎn)——利息調(diào)整 36.30

貸：銀行存款 1 086.30

2007年1月5日：

借：銀行存款 50

貸：應(yīng)收利息 50

2007年12月31日：

借：應(yīng)收利息 50

貸：投資收益 41.45

可供出售金融資產(chǎn)——利息調(diào)整 8.55

計(jì)算過程：2007年12月31日應(yīng)確認(rèn)的投資收益=（1 000+36.30）*4%=41.45（萬元）。

可供出售金融資產(chǎn)——利息調(diào)整=1 000*5%-41.45=8.55（萬元）。同時，可供出售金融資產(chǎn)的賬面價(jià)值=1 000+36.30-8.55=1 027.55（萬元），公允價(jià)值為1 020萬元，應(yīng)確認(rèn)的公允價(jià)值變動=1 027.75-1 020=7.75（萬元）。因此，

借：資本公積——其他資本公積 7.75

貸：可供出售金融資產(chǎn)——公允價(jià)值變動7.75

2008年1月5日：

借：銀行存款 50

貸：應(yīng)收利息 50

2008年12月31日：

借：應(yīng)收利息 50

貸：投資收益 41.11

可供出售金融資產(chǎn)——利息調(diào)整 8.89

計(jì)算過程：2008年12月31日應(yīng)確認(rèn)的投資收益=（1 000+36.30-8.55）*4%=41.11（萬元），可供出售金融資產(chǎn)——利息調(diào)整=1 000*5%41.11=8.89（萬元）。注意：在計(jì)算2008年年初攤余成本時，不應(yīng)考慮2007年12月31日確認(rèn)的公允價(jià)值變動。同時，可供出售金融資產(chǎn)賬面價(jià)值=1 020-8.89=1 011.11（萬元），公允價(jià)值為1 000萬元，應(yīng)確認(rèn)減值損失。

借：資產(chǎn)減值損失18.86

貸：可供出售金融資產(chǎn)——公允價(jià)值變動

11.11（1 011.11-1 000）

資本公積 7.75

2009年1月5日：

借：銀行存款 50

貸：應(yīng)收利息 50

2009年1月20日：

借：銀行存款 995

可供出售金融資產(chǎn)——公允價(jià)值變動

18.86（7.75+11.11）

投資收益 5

貸：可供出售金融資產(chǎn)——成本 1 000

可供出售金融資產(chǎn)——利息調(diào)整

18.86（36.30-8.55-8.89）

（三）可供出售金融資產(chǎn)減值損失的轉(zhuǎn)回

1.可供出售權(quán)益工具減值損失的轉(zhuǎn)回

根據(jù)現(xiàn)行的企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則，可供出售權(quán)益工具投資發(fā)生的減值損失，不得通過損益轉(zhuǎn)回。在減值損失轉(zhuǎn)回時，應(yīng)借記“可供出售金融資產(chǎn)——公允價(jià)值變動”科目，貸記“資本公積——其他資本公積”。正是因?yàn)榭晒┏鍪酃善蓖顿Y的減值損失的轉(zhuǎn)回不能通過當(dāng)期損益轉(zhuǎn)回，所以，對轉(zhuǎn)回的減值金額也沒有限制。

2.可供出售債務(wù)工具減值損失的轉(zhuǎn)回

對于已確認(rèn)減值損失的可供出售債券投資，在隨后的會計(jì)期間公允價(jià)值已上漲且客觀上與確認(rèn)后發(fā)生的事項(xiàng)相關(guān)的，原確認(rèn)的減值損失應(yīng)當(dāng)轉(zhuǎn)回，計(jì)入當(dāng)期損益。

五、持有至到期投資減值的會計(jì)處理

（一）企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則的相關(guān)規(guī)定

根據(jù)企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則和相關(guān)法律的規(guī)定，當(dāng)持有至到期投資發(fā)生減值時，應(yīng)當(dāng)將其賬面價(jià)值與預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量之間的差額，確認(rèn)為減值損失，計(jì)入當(dāng)其損益。在確認(rèn)減值損失后，如有客觀證據(jù)表明該金融資產(chǎn)價(jià)值已經(jīng)恢復(fù)，且客觀上與確認(rèn)該減值損失后發(fā)生的事項(xiàng)相關(guān)，則原確認(rèn)的減值損失應(yīng)當(dāng)轉(zhuǎn)回，計(jì)入當(dāng)期損益，轉(zhuǎn)回后的賬面價(jià)值不能超過不計(jì)提減值準(zhǔn)備情況下該金融資產(chǎn)在轉(zhuǎn)回日的攤余成本。

（二）確認(rèn)減值分類

通常情況下，能夠劃分為持有至到期投資的金融資產(chǎn)主要是債權(quán)性投資。對于債權(quán)性投資減值的分類，關(guān)鍵是減值后對利息收入的確定，以及在減值確認(rèn)后如何調(diào)整該金融資產(chǎn)的利息和攤余成本。發(fā)生減值后持有至到期投資的未來現(xiàn)金流量可能有兩種情況：減值后的名義利息小于減值前的名義利息；或者在確認(rèn)減值后沒有利息收入，只能收回本金。因?yàn)槊鎸Φ那闆r不同，所以在會計(jì)處理上也有不同點(diǎn)。

例3：天地公司于2007年1月3日購入大地企業(yè)當(dāng)年1月1日發(fā)行的5年期債券，票面利率為12%，面值1 000元。天地公司按1 050元（含交易費(fèi)用）的價(jià)格購入100張。該債券到期一次還本，每年付息一次。根據(jù)管理層計(jì)劃，該債券持有至到期。

2007年1月3日投資時的初始確認(rèn)，分錄為：

借：持有至到期投資——成本 100 000

——利息調(diào)整 5 000

貸：銀行存款 105 000

計(jì)算投資的實(shí)際利率105 000=12 000*（P/A，I，5）+100 000*（P/F，I，5），得I=10.66%

持有至到期根據(jù)攤余成本確認(rèn)利息收入，進(jìn)行利息調(diào)整的金額如表2所示。

確認(rèn)發(fā)生減值：若是2009年年末，大地企業(yè)發(fā)生財(cái)務(wù)困難，經(jīng)協(xié)商大地企業(yè)只能清償本金，未來兩年內(nèi)利息無法支付。根據(jù)未來現(xiàn)金流量確定2009年年末該債券投資的現(xiàn)值=（100 000）/（1+10.66）（1+10.66%）=81 662（元）。由于2009年年末該債券投資的攤余成本為102 312元，而債券投資的現(xiàn)值為81 662元，所以應(yīng)確認(rèn)的減值損失為20 650元。

借：資產(chǎn)減值損失 20 650

貸：持有至到期投資減值準(zhǔn)備 20 650

2009年確認(rèn)減值后，持有至到期投資的攤余成本為81 662元，根據(jù)實(shí)際利率法，2010年應(yīng)確認(rèn)的利息收入為8 705元（81 662*10.66%），但確認(rèn)的利息收入沒有形成收款的權(quán)力，這屬于發(fā)生的減值，應(yīng)沖減減值準(zhǔn)備。

借：持有至到期投資減值準(zhǔn)備 8 705

貸：投資收益 8 705

2011年，經(jīng)實(shí)際利率法確認(rèn)的利息收入處理同上：

借：持有至到期減值準(zhǔn)備 9 633

貸：投資收益 9 633

從表3可以看出，在減值確認(rèn)后，按照實(shí)際利率確認(rèn)兩年的利息收入并沖減了減值準(zhǔn)備后，持有至到期投資的余額為2 312元（20 650-8 705-9 633）。由于投資方在2009年以后的兩年沒有收到利息，因此，“持有至到期投資——利息調(diào)整”科目中還有未攤銷的溢價(jià)及交易費(fèi)用2 312元（5 000-807-893-988）。

2011年收回金額時，持有至到期投資的賬面價(jià)值為10 000元（成本10 000+利息調(diào)整2 312-減值準(zhǔn)備2 312），會計(jì)分錄為：

借：銀行存款 100 000

持有至到期投資減值準(zhǔn)備 2 312

貸：持有至到期投資——成本 100 000

——利息調(diào)整 2 312

六、對金融資產(chǎn)減值會計(jì)處理的建議

（一）制定更為實(shí)用的會計(jì)準(zhǔn)則，提升準(zhǔn)則的可操作性

新企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則在一定程度上提高了資產(chǎn)減值的可操作性，但在實(shí)際運(yùn)用中仍然存在著許多的困難和問題。比如，資產(chǎn)減值的客觀證據(jù)如何運(yùn)用，未來現(xiàn)金流量如何確定等等，這都需要高質(zhì)量的會計(jì)準(zhǔn)則來規(guī)定。只有這樣，才能減少在會計(jì)準(zhǔn)則運(yùn)用上的主觀性，增強(qiáng)會計(jì)信息的可信度。

（二）提升金融資產(chǎn)減值運(yùn)用的會計(jì)環(huán)境

金融資產(chǎn)減值的核心部分是減值的確認(rèn)和計(jì)量，只有完善了金融資產(chǎn)減值運(yùn)用的相關(guān)會計(jì)環(huán)境，減值的會計(jì)處理才可以有據(jù)可依，這是降低會計(jì)信息隨意性的一個主要方法。正因?yàn)槿绱耍疟仨殬?gòu)建完善的計(jì)量依據(jù)和支持環(huán)境。

（三）提高相關(guān)從業(yè)人員和高層管理者的職業(yè)素質(zhì)

不論建立多好的客觀環(huán)境，最終都要由從業(yè)人員和管理者來實(shí)施和運(yùn)用。在實(shí)施過程中，企業(yè)要不斷加強(qiáng)會計(jì)從業(yè)人員和管理者的知識和技能培訓(xùn)，提升相關(guān)人員的從業(yè)素質(zhì)，在處理業(yè)務(wù)過程中，才可以正確地處理相關(guān)減值的問題。

結(jié) 語

本文在對金融資產(chǎn)減值的會計(jì)處理上，首先明確了金融資產(chǎn)的分類，并對每一類金融資產(chǎn)的確認(rèn)條件加以分析，旨在為金融資產(chǎn)減值的會計(jì)處理提供前提。在對金融資產(chǎn)的論述中，對金融資產(chǎn)減值的確認(rèn)、計(jì)量以及在新會計(jì)準(zhǔn)則中金融資產(chǎn)減值的會計(jì)處理的難點(diǎn)和瓶頸進(jìn)行了針對性論述。最后，對持有至到期投資和可供出售金融資產(chǎn)這兩類主要金融資產(chǎn)減值的會計(jì)處理進(jìn)行了實(shí)例分析。

在金融資產(chǎn)減值的會計(jì)處理這一問題上，應(yīng)該遵循循序漸進(jìn)的原則，不可以操之過急。在制定相關(guān)法律時，應(yīng)充分考慮到我國的會計(jì)歷史和如今的機(jī)制條件，以制定出一部較為詳細(xì)的會計(jì)指南來滿足經(jīng)濟(jì)的需要。同時，我國也必須加快完善金融市場和相關(guān)市場的管理，以期對金融資產(chǎn)進(jìn)行更為完善的監(jiān)督。最后，企業(yè)管理當(dāng)局和會計(jì)人員應(yīng)該加強(qiáng)自身的職業(yè)教育，提高自身的專業(yè)勝任能力。

【參考文獻(xiàn)】

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[2] 孫燕芳，王軍會.股份支付會計(jì)處理及其結(jié)算方法影響分析[J].財(cái)會通訊，2007（18）.

[3] 財(cái)政部會計(jì)司編寫組.企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則講解[M].人民出版社，2008.

[4] 中國注冊會計(jì)師協(xié)會.2009年度注冊會計(jì)師全國統(tǒng)一考試輔導(dǎo)教材——會計(jì)[M].中國財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社，2009.

第3篇

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；會計(jì)政策選擇；公允價(jià)值

中圖分類號：F23 文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A 文章編號：1001-828X（2013）03-0-01

一、我國商業(yè)銀行會計(jì)政策選擇的基本理論基礎(chǔ)

1.會計(jì)政策選擇

會計(jì)政策在我國企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第28號里被定義為企業(yè)在會計(jì)實(shí)務(wù)和財(cái)務(wù)管理中、會計(jì)確認(rèn)、會計(jì)計(jì)量和會計(jì)報(bào)告中，采用的原則和基礎(chǔ)以及會計(jì)處理方法。會計(jì)政策選擇就是在會計(jì)準(zhǔn)則允許的范圍內(nèi)，企業(yè)為了達(dá)到一定的目的，選擇特定的會計(jì)原則和計(jì)量基礎(chǔ)，甚至某些具有重大意義的會計(jì)處理方法。我國商業(yè)銀行運(yùn)營金融資產(chǎn)時也客觀存在著較大會計(jì)政策選擇的空間，不同會計(jì)政策對銀行的經(jīng)營和效益有著不同的影響。

2.新會計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定下的金融資產(chǎn)四種計(jì)量模式

財(cái)政部2006年2月份頒布的新企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則體系中在金融工具確認(rèn)、金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移等具體準(zhǔn)則中將金融資產(chǎn)分為四類，包括交易性金融資產(chǎn)和指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)、可供出售金融資產(chǎn)、貸款和應(yīng)收款項(xiàng)、持有至到期投資。其中前兩者以公允價(jià)值計(jì)量、后兩者則采用攤余成本和實(shí)際利率計(jì)量。金融資產(chǎn)的分類判定主要基于銀行管理層的經(jīng)營能力和持有意圖，還要結(jié)合金融資產(chǎn)的具體特征和外部市場環(huán)境來進(jìn)行。

二、我國商業(yè)銀行會計(jì)政策選擇的意義和影響

1.我國商業(yè)銀行會計(jì)信息評價(jià)指標(biāo)

（1）流動性指標(biāo)

反映流動性的指標(biāo)主要有流動比率、中長期貸款比例、備付金比例等。銀行資金流動性最先通過流動比率指標(biāo)反映出來，流動比率指標(biāo)是商業(yè)銀行進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)等級評定的重要依據(jù)，對監(jiān)督和防范銀行資產(chǎn)流動性風(fēng)險(xiǎn)有重要意義。

（2）安全性指標(biāo)

商業(yè)銀行衡量安全性最關(guān)鍵的指標(biāo)是資本充足率，它是銀行資本與加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比值，根據(jù)我國銀監(jiān)會頒布的《商業(yè)銀行資本充足率管理辦法》的規(guī)定：資本充足率為（資本—扣除項(xiàng)）/（風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)+12.5 倍的市場風(fēng)險(xiǎn)資本），核心資本充足率為（核心資本—核心資本扣除項(xiàng)）/（風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)+12.5 倍的市場風(fēng)險(xiǎn)資本）。規(guī)定這兩個指標(biāo)的意義是抑制商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的過度發(fā)展，保護(hù)債權(quán)人的利益、保證金融機(jī)構(gòu)正常運(yùn)營和發(fā)展。金融管理當(dāng)局一般都通過這兩個指標(biāo)對商業(yè)銀行資本進(jìn)行管制，監(jiān)測銀行抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力。《辦法》并規(guī)定我國商業(yè)銀行的附屬資本金額必須小于核心資本，計(jì)入附屬資本的長期次級債務(wù)必須小于核心資本的50%。

（3）盈利性指標(biāo)

衡量我國商業(yè)銀行盈利能力最具代表性的指標(biāo)是凈資產(chǎn)收益率，它是凈利潤與股東權(quán)益的比值。盈利性指標(biāo)反映了我國商業(yè)銀行的獲取利潤能力，一定程度上也反映了商業(yè)銀行的運(yùn)營能力、風(fēng)險(xiǎn)管理能力和金融創(chuàng)新能力，良好的盈利性指標(biāo)反映了銀行可持續(xù)發(fā)展的前景。

2.我國商業(yè)銀行會計(jì)政策選擇的意義和影響分析

不同的會計(jì)政策選擇會產(chǎn)生不同的會計(jì)數(shù)據(jù)和報(bào)表信息，從而對不同的利益方和關(guān)聯(lián)方產(chǎn)生不同的影響，所以會計(jì)政策選擇，必然是不同利益方博弈的結(jié)果，是要根據(jù)外部市場形勢和內(nèi)部經(jīng)營狀況進(jìn)行綜合考量后的理性抉擇。

（1）會計(jì)政策選擇對流動比率、安全比率的影響

首先新會計(jì)準(zhǔn)則不再僅僅以會計(jì)年度來劃分流動資產(chǎn)的范圍，而是將金融資產(chǎn)分類為按照公允價(jià)值或按攤余成本計(jì)量，由于對金融資產(chǎn)的分類不同導(dǎo)致其是否計(jì)入流動資產(chǎn)，從而影響流動比率的計(jì)算，例如交易性金融資產(chǎn)，持有意圖隨時可以賣出，所以將其歸入流動資產(chǎn)，從而流動比率指標(biāo)的計(jì)算發(fā)生了較大變化，也影響了銀行流動比率的歷史比較。

一種股票投資如果按交易性金融資產(chǎn)處理，會增加銀行利潤，而如果按可供出售金融資產(chǎn)會計(jì)處理，則對利潤沒有影響，但卻會影響所有者權(quán)益。盡管投資最終結(jié)果相同，但對于每年的財(cái)務(wù)報(bào)表有著不同的影響結(jié)果。如果歸屬于交易性金融資產(chǎn)核算，公允價(jià)值變動損益會為銀行利潤帶來較大波動，而如果作為可供出售金融資產(chǎn)核算則會在當(dāng)期將這部分利潤隱藏起來，可以在需要時，動用可供出售金融資產(chǎn)這個利潤蓄水池影響銀行利潤。

其次，金融資產(chǎn)的計(jì)量方法不同對安全性比率的影響。例如以公允價(jià)值計(jì)量的金融資產(chǎn)，由于可以隨時出售，該類金融資產(chǎn)公允價(jià)值的變動，要么計(jì)入當(dāng)期損益，要么計(jì)入所有者權(quán)益，計(jì)量方法的不同會影響銀行的賬面資本，進(jìn)而使監(jiān)管資本發(fā)生波動，這樣就會使銀行面臨監(jiān)管上的壓力。而以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)，由于契約的規(guī)定導(dǎo)致該類資產(chǎn)流動性較差，無法對利率變化作出快速反應(yīng)，故而該類資產(chǎn)并不會對銀行的監(jiān)管資本造成波動，反而降低了銀行的監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)。所以銀行一般會在流動性風(fēng)險(xiǎn)和監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)間權(quán)衡，來決定金融資產(chǎn)分類的會計(jì)政策選擇。

（2）會計(jì)政策選擇對盈利性比率的影響

若金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動記入股本，則增加了銀行資本的波動性；而一些衍生金融工具由于受到利率、匯率、價(jià)格的影響，資產(chǎn)價(jià)格大幅波動，從而影響期末利潤的波動。

3.會計(jì)政策選擇的具體應(yīng)用現(xiàn)狀分析

（1）我國商業(yè)銀行金融工具的分類和計(jì)量模式的選擇

通過收集并分析我國部分商業(yè)銀行2005年-2009年的財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)，可以看出，除浦發(fā)銀行外（2005年8.53%，2009年7.12%），以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)及衍生金融資產(chǎn)在其他銀行的比例都不超過1%，而可供出售金融資產(chǎn)的比例，這些銀行在這5年都保持相對穩(wěn)定的比例，平均在4%左右，遠(yuǎn)高于前者?？梢钥闯?，銀行在對以公允價(jià)值計(jì)量的金融資產(chǎn)分類中，多愿意將其劃分為可供出售金融資產(chǎn)，因?yàn)檫@類資產(chǎn)的公允價(jià)值變動時可計(jì)入資本公積，出售時計(jì)入損益，銀行可通過該會計(jì)政策選擇的分類來調(diào)節(jié)利潤，并影響銀行的流動性和安全性。

（2）我國商業(yè)銀行公允價(jià)值選擇權(quán)的實(shí)際運(yùn)用

從報(bào)表分析可以看出，我國商業(yè)銀行對公允價(jià)值的運(yùn)用都比較謹(jǐn)慎，但是以公允價(jià)值計(jì)量的金融資產(chǎn)比例相對較高，由于一旦確定為交易類金融資產(chǎn)，就不能再重分為其他三類，所以我國商業(yè)銀行的大部分以公允價(jià)值計(jì)量的金融資產(chǎn)都是可供出售金融資產(chǎn)，這樣的分類，可以有助于調(diào)節(jié)投資策略。但是我國銀行在公允價(jià)值選擇運(yùn)用時，劃分為以公允價(jià)值計(jì)量的金融資產(chǎn)比例遠(yuǎn)高于劃分為以公允價(jià)值計(jì)量的金融負(fù)債比例，造成了公允價(jià)值計(jì)量屬性應(yīng)用上的不對稱，某項(xiàng)相互關(guān)聯(lián)的金融資產(chǎn)和金融負(fù)債，金融資產(chǎn)以公允價(jià)值計(jì)量，金融負(fù)債以攤余成本計(jì)量，這樣的會計(jì)政策選擇必然會引起損益和權(quán)益波動性的增加。另外，我國市場經(jīng)濟(jì)公允價(jià)值的估值體系還不夠完備，估值技術(shù)落后，市場數(shù)據(jù)不全導(dǎo)致參考標(biāo)準(zhǔn)缺乏，所以公允價(jià)值在我國的應(yīng)用仍然需要不斷探索和發(fā)展。

第4篇

【摘要】筆者依據(jù)新企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則、稅法的相關(guān)規(guī)定，輔以相關(guān)的實(shí)證研究結(jié)論，深入分析了權(quán)益性金融資產(chǎn)不同歸類對公司的會計(jì)指標(biāo)、全面收益、所得稅、股票價(jià)格等方面的影響，判斷企業(yè)管理層對權(quán)益性金融資產(chǎn)的歸類偏好，為會計(jì)信息質(zhì)量監(jiān)管提供決策依據(jù)。

【關(guān)鍵詞】權(quán)益性金融資產(chǎn)；歸類；影響；監(jiān)管

一、研究背景及其研究目的

財(cái)政部于2006年2月了新《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則》，標(biāo)志著我國會計(jì)發(fā)展史上的一次偉大變革。在這一變革中，公允價(jià)值計(jì)量屬性的運(yùn)用成為最大的亮點(diǎn)。作為公允價(jià)值計(jì)量屬性應(yīng)用的代表性領(lǐng)域，權(quán)益性金融資產(chǎn)的會計(jì)核算體現(xiàn)了新企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則理念的核心變化，并對上市公司業(yè)績的增減和股票市價(jià)的漲跌產(chǎn)生了較大的影響。另一方面，不同的權(quán)益性金融資產(chǎn)的會計(jì)核算方法不同，對上市公司會計(jì)信息的影響存在差異，但新準(zhǔn)則沒有明確界定交易性金融資產(chǎn)與可供出售金融資產(chǎn)的劃分標(biāo)準(zhǔn)。某項(xiàng)金融資產(chǎn)的具體分類，主要取決于企業(yè)管理層的風(fēng)險(xiǎn)管理、投資目的等因素，這為企業(yè)管理層對權(quán)益性金融資產(chǎn)的歸類留下了選擇空間。

二、權(quán)益性金融資產(chǎn)的范疇

（一）權(quán)益性金融資產(chǎn)的內(nèi)涵

金融資產(chǎn)是金融工具的資產(chǎn)化形式，是對負(fù)債性金融工具或權(quán)益性金融工具投資的結(jié)果。本文所稱的權(quán)益性金融資產(chǎn)，是指企業(yè)對股票及其他權(quán)益性金融工具投資而形成的金融資產(chǎn)，在資產(chǎn)負(fù)債表中歸在“交易性金融資產(chǎn)”和“可供出售金融資產(chǎn)”兩個項(xiàng)下。其中，歸屬于“交易性金融資產(chǎn)”項(xiàng)下的權(quán)益性金融資產(chǎn)，主要是指企業(yè)準(zhǔn)備在近期內(nèi)出售以賺取差價(jià)而從二級市場購入的股票、基金等；歸屬于“可供出售金融資產(chǎn)”項(xiàng)下的權(quán)益性金融資產(chǎn)，主要是指企業(yè)沒有劃分為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)、持有至到期投資、貸款和應(yīng)收款項(xiàng)的金融資產(chǎn)。

（二）權(quán)益性金融資產(chǎn)與長期股權(quán)投資的聯(lián)系與區(qū)別

權(quán)益性金融資產(chǎn)的“鏡像”是股票及其他權(quán)益性工具，與資產(chǎn)負(fù)債表上的“長期股權(quán)投資”同屬于股權(quán)投資，且上市公司的部分權(quán)益性金融資產(chǎn)就源于股權(quán)分置改革后取得流通權(quán)的原非流通股。兩者的會計(jì)核算方法有本質(zhì)上的區(qū)別，最顯著的區(qū)別是：不管是交易性金融資產(chǎn)，還是可供出售金融資產(chǎn)，其期末的賬面價(jià)值都按公允價(jià)值進(jìn)行計(jì)量、報(bào)告，確認(rèn)資產(chǎn)的公允價(jià)值變動；長期股權(quán)投資在持有期間，根據(jù)表決權(quán)比例、對被投資單位的實(shí)質(zhì)性影響等標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行劃分，分別采用成本法和權(quán)益法進(jìn)行核算。

三、權(quán)益性金融資產(chǎn)的歸類影響分析

對某項(xiàng)資產(chǎn)的歸類偏好，很大程度上取決于該項(xiàng)資產(chǎn)的歸類對公司本身的影響。下面筆者通過比較分析交易性金融資產(chǎn)和可供出售金融資產(chǎn)的會計(jì)處理，以及會計(jì)處理差異對公司會計(jì)指標(biāo)、全面收益、所得稅、股票價(jià)格等方面的影響，以對管理層的歸類偏好做出判斷。

（一）會計(jì)處理比較

交易性金融資產(chǎn)和可供出售金融資產(chǎn)同屬于金融資產(chǎn)，都在活躍的市場上有報(bào)價(jià)，公允價(jià)值能可靠計(jì)量，它們的會計(jì)核算方法適用于獨(dú)立的具體準(zhǔn)則——《金融工具的確認(rèn)與計(jì)量》，兩者的會計(jì)核算有以下異同：

一是初始計(jì)量時，交易性金融資產(chǎn)將交易費(fèi)用計(jì)入當(dāng)期損益；可供出售金融資產(chǎn)將交易費(fèi)用作為初始成本入賬。二是期末，兩者都按期末公允價(jià)值調(diào)整賬面價(jià)值，但交易性金融資產(chǎn)將公允價(jià)值變動計(jì)入當(dāng)期損益（公允價(jià)值變動損益），可供出售金融資產(chǎn)將公允價(jià)值的正常變動計(jì)入資本公積－其他資本公積。交易性金融資產(chǎn)不計(jì)提減值準(zhǔn)備，可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值下跌重大或?qū)俜菚簳r性時，需計(jì)提減值損失，減少賬面價(jià)值；在計(jì)提減值后的可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值又上升時，如果該可供出售金融資產(chǎn)屬于對負(fù)債性金融工具投資，則沖減原計(jì)提的減值損失（不在分析范圍），如果屬于對權(quán)益性金融工具投資，增加資本公積。三是處置時，兩者都須將累計(jì)公允價(jià)值變動轉(zhuǎn)出，但交易性金融資產(chǎn)從“公允價(jià)值變動損益”科目轉(zhuǎn)出；可供出售金融資產(chǎn)從“資本公積——其他資本公積”科目轉(zhuǎn)出。

（二）會計(jì)處理差異的影響分析

1.對會計(jì)指標(biāo)的影響

如果不考慮取得時所發(fā)生的交易費(fèi)用，一項(xiàng)權(quán)益性金融資產(chǎn)被歸類為交易性金融資產(chǎn)與被歸類為可供出售金融資產(chǎn)，公允價(jià)值的變動對不發(fā)生減值的持有期間的利潤有差異，對減值期間及處置時的利潤沒有影響。當(dāng)所持有的權(quán)益性金融資產(chǎn)的公允價(jià)值上升時，金融資產(chǎn)不存在減值，如果作為交易性金融資產(chǎn)，導(dǎo)致當(dāng)期利潤、每股收益、每股凈資產(chǎn)上升；如果作為可供出售金融資產(chǎn)，只會導(dǎo)致投資企業(yè)的凈資產(chǎn)、每股凈資產(chǎn)的增加，不影響利潤指標(biāo)。處置時，兩種歸類方法確認(rèn)的投資收益總額都等于出售價(jià)格與初始投資成本的差額，且投資收益的大小都受金融資產(chǎn)的市場價(jià)格變動趨勢的影響。在金融資產(chǎn)的市場價(jià)格持續(xù)上漲的情況下，會使出售當(dāng)期的投資收益大幅增加，每股收益大幅上漲；反之，在金融資產(chǎn)的市場價(jià)格持續(xù)下跌的情況下，會使出售當(dāng)期的投資收益大幅減少，每股收益大幅下跌。處置時兩種歸類方法所確認(rèn)的投資收益的唯一差異來源于取得金融資產(chǎn)時對交易費(fèi)用的處理差異。由于取得投資時的交易費(fèi)用是一次性的支出，且金額一般不大，在本文的分析中忽略不計(jì)。

2.對全面收益的影響

（1）全面收益的含義：企業(yè)的全面收益是指“在報(bào)告期內(nèi)，除與所有者之間的交易以外，由于其他一切原因所導(dǎo)致的凈資產(chǎn)的變動”，包括公司的經(jīng)營損益、持有資產(chǎn)的未實(shí)現(xiàn)和已實(shí)現(xiàn)的利得和損失。其中，公司的經(jīng)營損益是指傳統(tǒng)的會計(jì)利潤；持有金融資產(chǎn)的未實(shí)現(xiàn)利得和損失是指在持有期間金融資產(chǎn)公允價(jià)值的上升和下降，也包括對可供出售金融資產(chǎn)計(jì)提的減值損失；持有金融資產(chǎn)的已實(shí)現(xiàn)利得和損失是指從取得至出售金融資產(chǎn)所確認(rèn)的投資收益，包括取得交易性金融資產(chǎn)發(fā)生的交易費(fèi)用、持有金融資產(chǎn)取得的應(yīng)收股利、出售金融資產(chǎn)時收入超過賬面價(jià)值的差額及轉(zhuǎn)出的累計(jì)公允價(jià)值變動。

（2）全面收益的計(jì)算

全面收益＝期末凈資產(chǎn)－期初凈資產(chǎn)－投資者投入＋向投資者的分配＝（期末的資產(chǎn)－期末的負(fù)債）－（期初的資產(chǎn)

－期初的負(fù)債）－投資者投入＋向投資者的分配

全面收益的計(jì)算基于企業(yè)的資產(chǎn)、負(fù)債的變動，體現(xiàn)了新準(zhǔn)則的資產(chǎn)負(fù)債表觀，有別于傳統(tǒng)的收入、費(fèi)用觀的會計(jì)理念。交易性金融資產(chǎn)對取得投資時的交易費(fèi)用作費(fèi)用化的處理方法與可供出售金融資產(chǎn)對交易費(fèi)用作資本化的處理方法，只影響取得金融資產(chǎn)當(dāng)期的全面收益，不影響以后各期的全面收益的大小。另外，利潤表的損益最終會結(jié)轉(zhuǎn)到資產(chǎn)負(fù)債表的所有者權(quán)益項(xiàng)下，如果不計(jì)所得稅，則交易性金融資產(chǎn)將公允價(jià)值變動計(jì)入當(dāng)期損益與可供出售金融資產(chǎn)，將公允價(jià)值變動計(jì)入資本公積的處理方法也不影響全面收益。因此，采用全面收益評價(jià)公司的績效，可減少公司會計(jì)政策選擇的影響，應(yīng)以全面收益作為會計(jì)監(jiān)管和市場監(jiān)管的一個基礎(chǔ)性指標(biāo)。

3.對所得稅的影響

（1）公允價(jià)值變動對當(dāng)期和未來期間應(yīng)交所得稅的影響分析。稅法規(guī)定：資產(chǎn)在持有期間公允價(jià)值變動不計(jì)入應(yīng)納稅所得額，待處置時一并計(jì)算計(jì)入應(yīng)納稅所得額。因此,某項(xiàng)金融資產(chǎn)歸類為交易性金融資產(chǎn)，還是歸類為可供出售金融資產(chǎn)，公允價(jià)值的變動不僅不影響當(dāng)期應(yīng)交所得稅的大小，也不影響未來期間的應(yīng)交所得稅。因?yàn)椴还苁墙灰仔越鹑谫Y產(chǎn)還是可供出售金融資產(chǎn)，處置時確認(rèn)的損益都等于處置收入扣除賬面價(jià)值后的差額加上原計(jì)入損益或資本公積的累計(jì)公允價(jià)值變動，實(shí)際上等于處置收入扣除初始入賬成本的差額，因此，不管歸類為何種權(quán)益性金融資產(chǎn)，公允價(jià)值的變動對未來期間的所得稅沒有影響，即兩種處理方法的遞延所得稅相同。

（2）資產(chǎn)減值對當(dāng)期和未來期間應(yīng)交所得稅的影響分析。交易性金融資產(chǎn)不需計(jì)提減值，可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值下跌嚴(yán)重或?qū)俜菚簳r性時，需將公允價(jià)值的下跌作為減值損失，計(jì)入損益表。稅法規(guī)定：除應(yīng)收賬款按期末余額5%。計(jì)提的壞賬準(zhǔn)備允許稅前扣除外，公司計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備在發(fā)生實(shí)質(zhì)性損失前不允許稅前扣除。稅法對資產(chǎn)減值的處理與對交易性金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動的處理相一致。因此，雖然新準(zhǔn)則對這兩種權(quán)益性金融資產(chǎn)是否計(jì)提減值的規(guī)定不同，但不同的歸類不會帶來所得稅的差異。

（3）對所得稅費(fèi)用的影響分析。新準(zhǔn)則規(guī)定，所得稅會計(jì)采用“資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法”，根據(jù)會計(jì)的賬面價(jià)值與計(jì)稅基礎(chǔ)的差異計(jì)算“暫時性差異”，確定遞延所得稅資產(chǎn)和遞延所得稅負(fù)債。利潤表中的所得稅費(fèi)用包含當(dāng)期應(yīng)交所得稅和遞延所得稅兩部分，由于不同歸類不影響當(dāng)期應(yīng)交所得稅和遞延所得稅，因而也不影響所得稅費(fèi)用。

可見，雖然人為因素可以操縱計(jì)入損益表的“公允價(jià)值變動收益”和“資產(chǎn)減值損失”的大小，但不能因此調(diào)節(jié)所得稅。所得稅是公司的一項(xiàng)重要費(fèi)用支出，由于權(quán)益性金融資產(chǎn)的歸類不影響公司所得稅，由此可排除公司借助改變權(quán)益性金融資產(chǎn)歸類進(jìn)行稅收籌劃的動機(jī)。

4.對股票價(jià)格的影響

新準(zhǔn)則下，權(quán)益性金融資產(chǎn)的不同歸類對公司會計(jì)指標(biāo)的影響有差異，但這種會計(jì)信息的差異只是會計(jì)政策選擇的結(jié)果，并未實(shí)質(zhì)上改變公司的內(nèi)在價(jià)值。如果資本市場是強(qiáng)有效的，權(quán)益性金融資產(chǎn)的不同歸類不影響公司的股票價(jià)格，但在資本市場有效性不強(qiáng)，人們識別、利用會計(jì)信息的能力不高，只能簡單使用少數(shù)幾個財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行決策的情況下，這種由會計(jì)政策選擇引起的會計(jì)指標(biāo)的差異傳導(dǎo)到資本市場，對公司的股票價(jià)格、關(guān)聯(lián)公司的股票價(jià)格乃至整個股票市場可能產(chǎn)生深刻的影響。

有眾多中外學(xué)者關(guān)于會計(jì)信息有用性的研究表明：會計(jì)信息有助于投資者預(yù)測公司收益、評估股票價(jià)值并做出買賣決策。有不少學(xué)者通過數(shù)據(jù)檢驗(yàn)證明：每股凈資產(chǎn)或每股收益的變化，對上市公司的股票價(jià)格產(chǎn)生影響。還有價(jià)值相關(guān)性的實(shí)證檢驗(yàn)結(jié)果進(jìn)一步表明：每股收益對公司股票價(jià)格的解釋能力大于每股凈資產(chǎn)及其它財(cái)務(wù)指標(biāo)的解釋能力。如曹國華、賴蘋2006年的研究《凈資產(chǎn)、剩余收益與股票定價(jià)：會計(jì)信息的有用性研究》中得出的結(jié)論：當(dāng)期的每股凈資產(chǎn)對股票價(jià)格的解釋能力較弱，當(dāng)期的每股收益對股票價(jià)格很有解釋能力，未來的每股收益對預(yù)測股票價(jià)格沒有太多幫助。

據(jù)此推測，在一定條件下，當(dāng)股票的二級市場價(jià)格上升時，為了提高公司的營業(yè)利潤、每股收益、每股凈資產(chǎn)以至公司股票的市場價(jià)格，持股公司更傾向于將長期股權(quán)投資歸類為權(quán)益性金融資產(chǎn)，或?qū)?quán)益性金融資產(chǎn)歸類為交易性金融資產(chǎn)；而當(dāng)股票的二級市場價(jià)格下降時，持股公司更傾向于將權(quán)益性投資歸類為長期股權(quán)投資，或?qū)?quán)益性金融資產(chǎn)歸類為可供出售金融資產(chǎn)。但前提條件一是持股公司認(rèn)同有關(guān)資本市場的會計(jì)信息有用性、價(jià)值相關(guān)性的實(shí)證研究結(jié)論；二是會計(jì)利潤指標(biāo)、市場價(jià)值指標(biāo)在評價(jià)經(jīng)營者業(yè)績時權(quán)重適當(dāng)；三是持股公司對股票市場有合理的預(yù)期。顯然，股票市場價(jià)格是多種因素的綜合結(jié)果，受宏觀政策、資金的充裕程度、投資者的心理預(yù)期等多種因素的影響，持股公司難以預(yù)測所持有的股票的價(jià)格走勢，而其他的兩個前提條件是否能滿足還有待驗(yàn)證。由此推斷，管理層不存在明顯的借助權(quán)益性金融資產(chǎn)的不同歸類影響公司股票價(jià)格的動機(jī)。

第5篇

金融資產(chǎn)在上市保險(xiǎn)公司資產(chǎn)中占據(jù)相當(dāng)大的比重，是公司營業(yè)利潤的重要來源，能夠反映上市公司的資金投向、投資結(jié)構(gòu)配置、風(fēng)險(xiǎn)管理能力和水平。由于金融資產(chǎn)的初始分類直接關(guān)系到后續(xù)計(jì)量方法的選擇，進(jìn)而影響公司財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量，本文對我國上市保險(xiǎn)公司金融資產(chǎn)四分類現(xiàn)狀進(jìn)行統(tǒng)計(jì)分析，并進(jìn)一步研究其公允價(jià)值變動對利潤的影響。

關(guān)鍵詞：

金融資產(chǎn)分類；公允價(jià)值變動；利潤；政策建議

一、上市保險(xiǎn)公司金融資產(chǎn)分類現(xiàn)狀

我國《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第22號———金融工具確認(rèn)和計(jì)量》第二章第七條規(guī)定，金融資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)在初始確認(rèn)時劃分為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)，持有至到期投資，貸款和應(yīng)收款項(xiàng)，可供出售金融資產(chǎn)。由于金融資產(chǎn)的初始四分類直接影響到后續(xù)計(jì)量方法的選擇，進(jìn)而影響到企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果，因此成為監(jiān)管部門、準(zhǔn)則制定者和保險(xiǎn)企業(yè)自身等所關(guān)注的焦點(diǎn)。由于保險(xiǎn)公司幾乎不涉及貸款業(yè)務(wù)，因此本文討論的金融資產(chǎn)主要包括交易性金融資產(chǎn)、持有至到期投資和可供出售金融資產(chǎn)。筆者將在分析目前上市保險(xiǎn)公司金融資產(chǎn)分類現(xiàn)狀的基礎(chǔ)上，進(jìn)而深入分析不同分類對利潤的影響。筆者根據(jù)2012-2014年四家上市保險(xiǎn)公司，即中國人壽保險(xiǎn)、中國平安保險(xiǎn)、中國太平洋保險(xiǎn)、新華保險(xiǎn)（下文分別簡稱人保、平安、太保和新保）對外公布的資產(chǎn)負(fù)債表數(shù)據(jù)（共11個季度），利用EXCEL作為計(jì)算分析工具，得知金融資產(chǎn)狀況如下：

第一，持有的金融資產(chǎn)數(shù)額方面,人壽、太保、新保、平安四公司持有的金融資產(chǎn)數(shù)額占總資產(chǎn)的比重平均數(shù)分別是53.57%、59.72%、55.75%和33.16%，平安保險(xiǎn)的金融資產(chǎn)數(shù)額所占比重明顯小于其他三家公司且波動范圍較大，其持有數(shù)額呈現(xiàn)明顯減少趨勢。

第二，季度數(shù)額折線圖顯示，持有至到期投資的四條折線從上向下依次是平安、人壽、太保、新保，均沒有交叉點(diǎn)，并且四公司在2012年第二季度數(shù)值均為最低，以后逐季上升；從整體上依次觀察交易性金融資產(chǎn)的折線圖發(fā)現(xiàn)，每個年度的折線段均類似拋物線，季節(jié)性特征尤為明顯，平安和人壽的交易性金融資產(chǎn)季度數(shù)額折線均高于太保和新保，且前兩者折線波動頻繁、幅度大，2014年之后平安超過人壽；后兩者折線從2014年初開始上升，太保是急劇上升并超過新保、新保則是緩慢上升趨勢?？晒┏鍪劢鹑谫Y產(chǎn)的折線圖也是四條折線沒有交叉點(diǎn)，從上向下依次是人壽、平安、太保、新保，且人壽的持有數(shù)額遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過其他三家公司，人壽的折線圍繞季度均值5014.21億元上下波動頻繁但幅度不大，平安的折線季度均值為2882.33億元，除了2013年第四季度為最低點(diǎn)2308.06億元外，幾乎沒有明顯的波動，太保的折線圍繞季度均值1551.76億元上下波動緩慢且幅度不大，新保的折線自2012年第三季度起平穩(wěn)小幅上升。

第三，從三類金融資產(chǎn)占金融資產(chǎn)總額的比例來看（用AQ1、AQ2、AQ3、AQ4分別表示近三年第一、二、三、四季度同期平均比重），持有交易性金融資產(chǎn)的數(shù)額均呈現(xiàn)出年度內(nèi)先小幅度上升而后再大幅度下降、第四季度急劇下降的特征，占金融資產(chǎn)比重都很低，但平安和人壽明顯高于太保和新保，平均比重在1.42%-3.8%之間。持有可供出售金融資產(chǎn)的數(shù)額除了第三季度數(shù)額略有波動外，人壽持有量最高達(dá)50%以上，其次是太保和新保、平安持有量最低至27%。平安、太保和新保三公司持有至到期投資數(shù)額基本持平且明顯高于人壽持有量。經(jīng)計(jì)算得出各公司投資結(jié)構(gòu)，人壽、太保、新保和平安的交易性金融資產(chǎn)、可供出售金融資產(chǎn)、持有至到期投資三項(xiàng)投資的比重分別為4:49:43，1:36:59，2:37:58，4:28:61。從中發(fā)現(xiàn)，人壽持有的可供出售金融資產(chǎn)和持有至到期投資占比重相當(dāng)大，尤其是可供出售金融資產(chǎn)幾乎占金融投資的50%；太保和新保的投資結(jié)構(gòu)差別很相似，持有的持有至到期投資均超過58%，其次是可供出售金融資產(chǎn)所占比重在36%以上；平安公司的持有至到期投資超過61%，可供出售金融資產(chǎn)相對較少為28%。

總而言之，除了平安保險(xiǎn)以外，其他三家保險(xiǎn)公司的金融資產(chǎn)投資所占比重都超過了50%；持有至到期投資的持有數(shù)額受市場因素影響較大，交易性金融資產(chǎn)的持有數(shù)額呈現(xiàn)顯著的季節(jié)性特征，在四家公司中，人壽持有可供出售金融資產(chǎn)投資數(shù)額遠(yuǎn)高于其他三家，除了平安公司2013年第四季度的持有量有明顯下降外，其他三家公司持有量基本保持穩(wěn)定；交易性金融資產(chǎn)占金融資產(chǎn)比重都很低，年度內(nèi)基本上呈現(xiàn)先大幅上升后大幅下降、類似拋物線形狀的特征；可供出售金融資產(chǎn)持有量顯著高于交易性金融資產(chǎn)，年度內(nèi)走勢相似、但上升下降的幅度較?。凰募夜境钟兄恋狡谕顿Y數(shù)額都相當(dāng)大，除人壽外持有量都在56%以上；交易性金融資產(chǎn)大量出售均出現(xiàn)在年末，很可能是管理層為了盈余管理的需要而減持，因?yàn)榻灰仔越鹑谫Y產(chǎn)的公允價(jià)值變動計(jì)入當(dāng)期損益。

二、上市保險(xiǎn)公司金融資產(chǎn)分類問題分析

根據(jù)我國財(cái)政部2014年3月的《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第2號———長期股權(quán)投資》修訂稿（財(cái)會［2014］14號）（本文簡稱2號準(zhǔn)則，下同），從長期股權(quán)投資原核算范圍中剔除“重大影響以下且沒有公允價(jià)值”的權(quán)益性投資納入22號準(zhǔn)則的核算范圍，自2014年7月1日起施行。在實(shí)施新規(guī)定過程中，隨著投資企業(yè)所持股份的追加或減持，會計(jì)人員必須對涉及金融資產(chǎn)和長期股權(quán)投資的轉(zhuǎn)換事項(xiàng)進(jìn)行賬務(wù)處理。劉國峰、孔盈（2014）的研究發(fā)現(xiàn)，在個別財(cái)務(wù)報(bào)表中，金融資產(chǎn)與長期股權(quán)投資互轉(zhuǎn)過程中性質(zhì)發(fā)生改變的那部分股權(quán)投資均以視同銷售的方式來處理。由此可見，該轉(zhuǎn)換的賬務(wù)處理勢必影響企業(yè)當(dāng)期利潤。對比2014年第二、三季度報(bào)告，發(fā)現(xiàn)平安和新保持有長期股權(quán)投資的數(shù)額有所減少，持有可供出售金融資產(chǎn)的數(shù)額有所增加，很可能是由于受2號準(zhǔn)則的影響；太保的長期股權(quán)投資持有量自2013年第一季度以來一直未變，持有可供出售金融資產(chǎn)的數(shù)額2014年度在逐漸減少；而人壽的長期股權(quán)投資持有量卻有所增加，持有可供出售金融資產(chǎn)的數(shù)額2014年度在逐漸增加。2號準(zhǔn)則并未明確“重大影響以下且沒有公允價(jià)值”的權(quán)益性投資納入22號準(zhǔn)則的核算范圍時會計(jì)實(shí)務(wù)界該如何進(jìn)行轉(zhuǎn)換時的核算，在實(shí)務(wù)中此類問題的會計(jì)處理可能會出現(xiàn)同一業(yè)務(wù)賬務(wù)處理不同的現(xiàn)象。

不僅如此，從上文得知四家上市保險(xiǎn)公司金融資產(chǎn)投資在資產(chǎn)總額中所占比重都很大，交易性金融資產(chǎn)的持有數(shù)額較少但呈現(xiàn)顯著的季節(jié)性特征，年度內(nèi)折線圖類似拋物線，增持減持幅度非常大，很可能會使得當(dāng)前利潤隨其公允價(jià)值變動而大幅變動；可供出售金融資產(chǎn)持有量顯著高于交易性金融資產(chǎn)且變動幅度較小，但兩者走勢相似，原因在于兩者都是以公允價(jià)值計(jì)量屬性進(jìn)行后續(xù)計(jì)量且同受證券市場因素等因素的共同影響。準(zhǔn)則規(guī)定，交易性金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動計(jì)入損益表，一定會對當(dāng)前利潤產(chǎn)生影響；而可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動計(jì)入所有者權(quán)益，雖然不影響當(dāng)前利潤，但是上市公司可以擇機(jī)處置，處置時不僅公允價(jià)值與賬面價(jià)值的差額計(jì)入當(dāng)期利潤，而且原計(jì)入所有者權(quán)益的部分要轉(zhuǎn)出計(jì)入當(dāng)期利潤，因而上市公司是較容易把握當(dāng)期利潤與前期利潤的差距達(dá)到平滑各期利潤之目的。上市公司在對交易性金融資產(chǎn)與可供出售金融資產(chǎn)進(jìn)行初始分類時，實(shí)際上并沒有絕對的界限。企業(yè)外部人根本無從得知管理層的真實(shí)意圖，因而上市公司完全可以根據(jù)“財(cái)務(wù)目標(biāo)”的需要把計(jì)劃短期持有的證券劃分為持有意圖不明確的可供出售金融資產(chǎn)，以便儲蓄利潤伺機(jī)釋放。

三、上市保險(xiǎn)公司金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動對利潤的影響分析

我國保險(xiǎn)全行業(yè)自2007年1月1日起執(zhí)行2006年由財(cái)政部頒布的會計(jì)準(zhǔn)則，對金融資產(chǎn)重新進(jìn)行分類，并對符合條件的采用公允價(jià)值計(jì)價(jià)。按照22號準(zhǔn)則規(guī)定，使用公允價(jià)值進(jìn)行初始和后續(xù)計(jì)量的是第一類和第四類，第一類資產(chǎn)的公允價(jià)值變動計(jì)入公允價(jià)值變動損益;可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動計(jì)入資本公積。本文根據(jù)我國四家上市保險(xiǎn)公司在2012-2014年間公布的定期報(bào)告，經(jīng)過指標(biāo)整合與精確計(jì)算，得到四家公司有關(guān)項(xiàng)目的季度數(shù)據(jù)（如圖1所示），并就交易性金融資產(chǎn)與可供出售金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動對利潤的影響進(jìn)行了分析。

（1）交易性金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動損益與利潤的同向變動。2012年第1季度到2014年第3季度期間，四家保險(xiǎn)公司稅前利潤與公允價(jià)值變動損益情況如圖1所示。從中發(fā)現(xiàn)，無論是公允價(jià)值變動損益的散點(diǎn)圖形和線性趨勢線還是稅前利潤的散點(diǎn)圖形和線性趨勢線，人壽和新保的運(yùn)動路徑都非常相似，而太保和平安的運(yùn)動路徑也都非常相似。但是這兩個指標(biāo)的數(shù)額大小是有明顯差異的，新保和太保的公允價(jià)值變動損益和稅前利潤明顯少于人壽和平安。同時資產(chǎn)負(fù)債表顯示，新保和太保的交易性金融資產(chǎn)數(shù)額也明顯少于人壽和平安，而交易性金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動計(jì)入當(dāng)期損益，即公允價(jià)值變動損益，這可能就是新保和太保的公允價(jià)值變動損益和稅前利潤明顯少于人壽和平安的原因。另外，圖1顯示四家公司的稅前利潤都是隨公允價(jià)值變動的變化而變化的，也就是這兩個指標(biāo)的運(yùn)動路徑是一致的，并且呈現(xiàn)年度內(nèi)年末數(shù)值最高、第一或第二季度數(shù)值最低；而資產(chǎn)負(fù)債表數(shù)據(jù)顯示，四家公司期末的可供出售金融資產(chǎn)數(shù)額都有所減少，這很可能是管理層通過出售部分可供出售金融資產(chǎn)達(dá)到年報(bào)需要之目的。從公允價(jià)值變動損益占稅前利潤的比率來看，四家公司的情況也各有不同，總體而言，人壽的該指標(biāo)比較平穩(wěn)，太保和平安波動較大，新保波動劇烈，如圖2所示。具體而言，結(jié)合圖1可以看出，人壽的公允價(jià)值變動損益數(shù)額很少且變動小，稅前利潤線性趨勢上揚(yáng)、斜率大，因而造成公允價(jià)值變動損益占稅前利潤的比率平穩(wěn)。平安和太保的折現(xiàn)圖走勢相同，且在2012Q4、2013Q4數(shù)值達(dá)到年度頂點(diǎn)，這說明公允價(jià)值變動損益對稅前利潤的貢獻(xiàn)相當(dāng)大；新保在2013Q3之前公允價(jià)值變動損益對稅前利潤的貢獻(xiàn)有正有負(fù)、波動劇烈，而公司每年都是盈利的，結(jié)合圖1可以看出，2012和2013年度稅前利潤受公允價(jià)值變動損益影響較大，而2014年度的影響明顯下降很多，因?yàn)槟甓葍?nèi)交易性金融資產(chǎn)持有量沒有發(fā)生明顯變化。

（2）可供出售金融資產(chǎn)蓄積利潤。會計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，可供出售金融資產(chǎn)不得被重分類為交易性金融資產(chǎn)，但卻并沒有對其持有時限和出售時機(jī)進(jìn)行規(guī)范，當(dāng)可供出售金融資產(chǎn)滿足終止確認(rèn)條件時，原直接計(jì)入所有者權(quán)益的公允價(jià)值變動累計(jì)額和因轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)而收到的對價(jià)與其賬面價(jià)值的差額均計(jì)入當(dāng)期損益，從而會對利潤產(chǎn)生重大影響。以平安為例，從圖3可以發(fā)現(xiàn)，資產(chǎn)減值損失和稅前利潤的變動趨勢一致，年末稅前利潤上升，同時可供出售金融資產(chǎn)持有數(shù)下降。尤其是2013年末，可供出售金融資產(chǎn)數(shù)額是兩年內(nèi)最低值，此時的稅前利潤卻是兩年內(nèi)最高值。從資本公積的數(shù)額看，2013年末為830.06億元，比2013年第三季度少20.84億元。由此可見，平安公司在2013年末有通過出售可供出售金融資產(chǎn)釋放利潤之嫌。從上文得知，四家保險(xiǎn)公司的可供出售金融資產(chǎn)都遠(yuǎn)遠(yuǎn)多于交易性金融資產(chǎn)。以可供出售金融資產(chǎn)與交易性金融資產(chǎn)的倍數(shù)來衡量,11個季度的倍數(shù)平均值分別為人壽13.2倍、太保52.5倍、新保21.9倍、平安8.7倍，最高者屬太保2013年第二季度為82.7倍，最低者屬平安2012年第三季度為4.3倍。如圖4所示，以太保和平安為例，2012年第三季度倍數(shù)比前一季度的倍數(shù)增長了3倍多，稅前利潤環(huán)比指數(shù)（當(dāng)期稅前利潤/上期稅前利潤。）與前期相比卻下降了近1倍,2013年第三季度倍數(shù)82.7與前一季度的倍數(shù)63.4相比顯著下降，稅前利潤環(huán)比指數(shù)與前期相比卻上升了1倍多,太保可供出售金融資產(chǎn)與交易性金融資產(chǎn)的倍數(shù)折線起伏波動最大而稅前利潤環(huán)比指數(shù)折線卻能保持平穩(wěn)；平安2012年第三季度以后兩條折線總體上波動不算大，可供出售金融資產(chǎn)與交易性金融資產(chǎn)的倍數(shù)穩(wěn)步小幅上升、而稅前利潤環(huán)比指數(shù)幾乎是圍繞均值1.1倍上下波動且均為正數(shù)，說明其稅前利潤每年都在上升，上升幅度有增有減。太保利潤上升的穩(wěn)定性很有可能是因?yàn)槠淇晒┏鍪劢鹑谫Y產(chǎn)與交易性金融資產(chǎn)的倍數(shù)的大波動平滑了其利潤。

四、政策建議

（一）明確金融資產(chǎn)分類標(biāo)準(zhǔn)，加強(qiáng)監(jiān)管與信息披露一方面金融資產(chǎn)分類界限不清，僅從管理層意圖來分類是不恰當(dāng)?shù)?，建議以盈利狀況作為條件之一限制劃分為可供出售金融資產(chǎn)，限制可供出售金融資產(chǎn)在金融資產(chǎn)總額中的比重、初始確認(rèn)后限制持有時限，從而減少利用可供出售金融資產(chǎn)蓄積利潤的行為。另一方面有關(guān)部門應(yīng)明確“重大影響以下且沒有公允價(jià)值”的權(quán)益性投資納入22號準(zhǔn)則的核算范圍時，實(shí)務(wù)界應(yīng)如何核算。另外監(jiān)管部門對隨意劃分金融資產(chǎn)的保險(xiǎn)公司應(yīng)予以懲戒，還要監(jiān)督其完善事前控制機(jī)制，建立適合本企業(yè)需要的金融資產(chǎn)分類管理辦法。上市保險(xiǎn)公司還應(yīng)充分披露企業(yè)金融資產(chǎn)分類的依據(jù)和減值的依據(jù)，以增強(qiáng)財(cái)務(wù)信息的可靠性和相關(guān)性。

第6篇

[關(guān)鍵詞]金融工具 確認(rèn) 計(jì)量

一、新準(zhǔn)則制定背景

2006年2月的新會計(jì)準(zhǔn)則中首次了關(guān)于金融工具的4項(xiàng)具體準(zhǔn)則:《金融工具確認(rèn)和計(jì)量》、《金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移》、《套期保值》、《金融工具列報(bào)和披露》。這四項(xiàng)準(zhǔn)則各有側(cè)重、相互關(guān)聯(lián)、邏輯一致,形成一個整體,可以對涉及金融工具業(yè)務(wù)的會計(jì)處理提供完整的規(guī)范。4項(xiàng)具體會計(jì)準(zhǔn)則主要適用于金融企業(yè),但非金融企業(yè)對所涉及的金融工具進(jìn)行會計(jì)處理的原則也應(yīng)與其協(xié)調(diào)一致。我國金融工具會計(jì)準(zhǔn)則的制定,是多種力量綜合作用的結(jié)果,其中既有席卷全球的金融創(chuàng)新浪潮和西方相關(guān)會計(jì)準(zhǔn)則的實(shí)踐,也有國內(nèi)金融業(yè)發(fā)展的急需和對中國會計(jì)準(zhǔn)則體系完善的期望。從國際因素看,20世紀(jì)80年代初以來,金融工具創(chuàng)新層出不窮,金融工具所涉及的會計(jì)問題日益受到各國準(zhǔn)則制定者、財(cái)務(wù)報(bào)表編制者和使用者的關(guān)注,對披露相關(guān)會計(jì)信息的要求日趨增加。有關(guān)金融工具的會計(jì)準(zhǔn)則無疑是為滿足會計(jì)信息充分披露的要求而發(fā)展起來的具有前瞻性的會計(jì)領(lǐng)域。國際金融界、會計(jì)界和各國監(jiān)管機(jī)構(gòu)普遍認(rèn)為,在會計(jì)核算中對衍生金融工具的不反映和不規(guī)范反映都將產(chǎn)生不可預(yù)期的嚴(yán)重后果。于是,相關(guān)金融工具會計(jì)準(zhǔn)則的制定應(yīng)運(yùn)而生。從國內(nèi)因素看,金融發(fā)展的提速對會計(jì)準(zhǔn)則有了更多的需求。國內(nèi)金融界對金融衍生工具及由此帶來的巨大風(fēng)險(xiǎn)日益關(guān)注。中國人民銀行2005年3月21日宣布,經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn),信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)工作正式啟動,資產(chǎn)證券化需要會計(jì)處理相應(yīng)規(guī)定;人民幣匯率浮動后,將導(dǎo)致衍生金融工具的逐漸活躍;商業(yè)銀行引入戰(zhàn)略投資者以及海外IPO之后,都需要盡快使用與國際相關(guān)會計(jì)準(zhǔn)則趨同的會計(jì)準(zhǔn)則。而且,金融工具會計(jì)準(zhǔn)則不僅是國內(nèi)金融業(yè)健康發(fā)展和金融深化的客觀需要,也是完整的會計(jì)準(zhǔn)則體系不可缺少的內(nèi)容。

二、新準(zhǔn)則主要內(nèi)容

《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第22號――金融工具確認(rèn)和計(jì)量》與其他會計(jì)準(zhǔn)則相比,內(nèi)容更多、更加復(fù)雜。新準(zhǔn)則由總則、金融資產(chǎn)和金融負(fù)債的分類、嵌入衍生工具、金融工具確認(rèn)、金融工具計(jì)量、金融資產(chǎn)減值、公允價(jià)值確定、金融資產(chǎn)金融負(fù)債和權(quán)益工具定義共八章組成。

1. “總則”部分

總則部分包括三方面內(nèi)容:一是制定金融工具確認(rèn)和計(jì)量會計(jì)準(zhǔn)則的目標(biāo)和依據(jù);二是明確了金融工具和衍生金融工具的定義。三是明確了新準(zhǔn)則的適用范圍。

2.“金融資產(chǎn)和金融負(fù)債的分類”部分

在這一部分明確規(guī)定了金融資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)在初始確認(rèn)時劃分為下列四類:(1)以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn),包括交易性金融資產(chǎn)和指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn);(2)持有至到期投資;(3)貸款和應(yīng)收款項(xiàng);(4)可供出售金融資產(chǎn)。

3. “嵌入衍生工具”部分

這部分定義了嵌入衍生工具的概念以及可以分拆為單獨(dú)衍生工具的條件。

4. “金融工具確認(rèn)”部分

這部分明確了金融工具初始確認(rèn)和終止確認(rèn)的條件。初始確認(rèn)條件:企業(yè)成為金融工具合同的一方時,應(yīng)當(dāng)確認(rèn)一項(xiàng)金融資產(chǎn)或金融負(fù)債。終止確認(rèn),是指將金融資產(chǎn)或金融負(fù)債從企業(yè)的賬戶和資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)予以轉(zhuǎn)銷。終止確認(rèn)的條件。金融資產(chǎn)滿足下列條件之一的,應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn):(1)收取該金融資產(chǎn)現(xiàn)金流量的合同權(quán)利終止;(2)該金融資產(chǎn)已轉(zhuǎn)移,且符合《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第23號――金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移》規(guī)定的金融資產(chǎn)終止確認(rèn)條件。

5. “金融工具計(jì)量”部分

這部分明確了金融工具按照公允價(jià)值進(jìn)行初始計(jì)量和后續(xù)計(jì)量。初始計(jì)量是指企業(yè)初始確認(rèn)金融資產(chǎn)或金融負(fù)債,應(yīng)當(dāng)按照公允價(jià)值計(jì)量。對于交易性金融資產(chǎn)或金融負(fù)債,相關(guān)交易費(fèi)用應(yīng)當(dāng)直接計(jì)入當(dāng)期損益;對于其他類別的金融資產(chǎn)或金融負(fù)債,相關(guān)交易費(fèi)用應(yīng)當(dāng)計(jì)入初始確認(rèn)金額。后續(xù)計(jì)量是指企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照公允價(jià)值對金融資產(chǎn)進(jìn)行后續(xù)計(jì)量,且不扣除將來處置該金融資產(chǎn)時可能發(fā)生的交易費(fèi)用。但是,下列情況除外:(1)持有至到期投資以及貸款和應(yīng)收款項(xiàng),應(yīng)當(dāng)采用實(shí)際利率法,按攤余成本計(jì)量;(2)在活躍市場中沒有報(bào)價(jià)且其公允價(jià)值不能可靠計(jì)量的權(quán)益工具投資,以及與該權(quán)益工具掛鉤并須通過交付該權(quán)益工具結(jié)算的衍生金融資產(chǎn),應(yīng)當(dāng)按照成本計(jì)量。企業(yè)應(yīng)當(dāng)采用實(shí)際利率法,按攤余成本對金融負(fù)債進(jìn)行后續(xù)計(jì)量。新準(zhǔn)則還明確了金融工具重分類后的后續(xù)計(jì)量標(biāo)準(zhǔn)仍為公允價(jià)值,并對金融工具的原賬面價(jià)值與后續(xù)計(jì)量的公允價(jià)值之間的差額規(guī)定了會計(jì)處理方法。

6.“金融資產(chǎn)減值”部分

這部分明確了計(jì)提減值準(zhǔn)備的條件和對減值的會計(jì)處理。計(jì)提減值準(zhǔn)備的條件包括企業(yè)應(yīng)當(dāng)在資產(chǎn)負(fù)債表日對交易性金融資產(chǎn)以外的金融資產(chǎn)的賬面價(jià)值進(jìn)行檢查,有客觀證據(jù)表明該金融資產(chǎn)發(fā)生減值的,應(yīng)當(dāng)計(jì)提減值準(zhǔn)備。對減值的會計(jì)處理:以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)發(fā)生減值時,應(yīng)當(dāng)將該金融資產(chǎn)的賬面價(jià)值減記至預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量(不包括尚未發(fā)生的未來信用損失)現(xiàn)值,減記的金額確認(rèn)為資產(chǎn)減值損失,計(jì)入當(dāng)期損益。對以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)確認(rèn)減值損失后,如有客觀證據(jù)表明該金融資產(chǎn)價(jià)值已恢復(fù),且客觀上與確認(rèn)該損失后發(fā)生的事項(xiàng)有關(guān)(如債務(wù)人的信用評級已提高等),原確認(rèn)的減值損失應(yīng)當(dāng)予以轉(zhuǎn)回,計(jì)入當(dāng)期損益。但是,該轉(zhuǎn)回后的賬面價(jià)值不應(yīng)當(dāng)超過假定不計(jì)提減值準(zhǔn)備情況下該金融資產(chǎn)在轉(zhuǎn)回日的攤余成本。在活躍市場中沒有報(bào)價(jià)且其公允價(jià)值不能可靠計(jì)量的權(quán)益工具投資,或與該權(quán)益工具掛鉤并須通過交付該權(quán)益工具結(jié)算的衍生金融資產(chǎn)發(fā)生減值時,應(yīng)當(dāng)將該權(quán)益工具投資或衍生金融資產(chǎn)的賬面價(jià)值,與按照類似金融資產(chǎn)當(dāng)時市場收益率對未來現(xiàn)金流量折現(xiàn)確定的現(xiàn)值之間的差額,確認(rèn)為減值損失,計(jì)入當(dāng)期損益。可供出售金融資產(chǎn)發(fā)生減值時,即使該金融資產(chǎn)沒有終止確認(rèn),原直接計(jì)入所有者權(quán)益的因公允價(jià)值下降形成的累計(jì)損失,應(yīng)當(dāng)予以轉(zhuǎn)出,計(jì)入當(dāng)期損益。對于已確認(rèn)減值損失的可供出售債務(wù)工具,在隨后的會計(jì)期間公允價(jià)值已上升且客觀上與確認(rèn)原減值損失確認(rèn)后發(fā)生的事項(xiàng)有關(guān)的,原確認(rèn)的減值損失應(yīng)當(dāng)予以轉(zhuǎn)回,計(jì)入當(dāng)期損益?？晒┏鍪蹤?quán)益工具投資發(fā)生的減值損失,不得通過損益轉(zhuǎn)回。

7.“公允價(jià)值確定”部分

這部分明確了公允價(jià)值的概念及確定依據(jù)。公允價(jià)值是指在公平交易中,熟悉情況的交易雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或者債務(wù)清償?shù)慕痤~。公允價(jià)值的確定依據(jù):(1)存在活躍市場的金融資產(chǎn)或金融負(fù)債,活躍市場中的報(bào)價(jià)應(yīng)當(dāng)用于確定其公允價(jià)值?；钴S市場中的報(bào)價(jià)是指易于定期從交易所、經(jīng)紀(jì)商、行業(yè)協(xié)會、定價(jià)服務(wù)機(jī)構(gòu)等獲得的價(jià)格,且代表了在公平交易中實(shí)際發(fā)生的市場交易的價(jià)格。(2)金融工具不存在活躍市場的,企業(yè)應(yīng)當(dāng)采用估值技術(shù)確定其公允價(jià)值。采用估值技術(shù)得出的結(jié)果,應(yīng)當(dāng)反映估值日在公平交易中可能采用的交易價(jià)格。(3)初始取得或源生的金融資產(chǎn)或承擔(dān)的金融負(fù)債,應(yīng)當(dāng)以市場交易價(jià)格作為確定其公允價(jià)值的基礎(chǔ)。(4)企業(yè)采用未來現(xiàn)金流量折現(xiàn)法確定金融工具公允價(jià)值的,應(yīng)當(dāng)使用合同條款和特征在實(shí)質(zhì)上相同的其他金融工具的市場收益率作為折現(xiàn)率。

8.“金融資產(chǎn)、金融負(fù)債和權(quán)益工具定義”部分

這部分明確了金融資產(chǎn)、金融負(fù)債和權(quán)益工具的內(nèi)容。

三、新準(zhǔn)則與原相關(guān)規(guī)定差異比較

我國原有會計(jì)準(zhǔn)則體系中有關(guān)金融工具方面的準(zhǔn)則都還是空白。此次新頒布的會計(jì)準(zhǔn)則,將在這些方面進(jìn)行有效完善?！镀髽I(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第22號――金融工具確認(rèn)和計(jì)量》與原相關(guān)規(guī)定的不同之處主要體現(xiàn)在以下方面:

1. 對金融資產(chǎn)分類不同

新準(zhǔn)則對投資的分類不再局限于原來以時間長短來劃分短期投資與長期投資,而是從投資交易的目的性和經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)反映經(jīng)濟(jì)內(nèi)容來分類。新準(zhǔn)則明確要求對金融資產(chǎn)進(jìn)行四種分類,即交易性金融資產(chǎn)、持有至到期投資、貸款和應(yīng)收款項(xiàng)和可供出售金融資產(chǎn),且確定后不得隨意變更。以商業(yè)銀行購買債券為例,按新準(zhǔn)則規(guī)定,從購買初始商業(yè)銀行就要將單只債券劃分為上述金融資產(chǎn)四大類型中的一種,且確定后不能隨意變更。這樣一來,對商業(yè)銀行來說,對單只債券的品質(zhì)研究和市場行情預(yù)期判斷以及市場風(fēng)險(xiǎn)的充分考慮就尤其重要了。

2. 明確了金融資產(chǎn)確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)

在我國原有的會計(jì)準(zhǔn)則中不但缺少對金融資產(chǎn)的終止確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn),甚至也不存在金融資產(chǎn)的初始確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)。填補(bǔ)初始確認(rèn)和終止確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)的空白是我國金融市場的大勢所趨。本次新準(zhǔn)則在金融工具確認(rèn)中包括了初始確認(rèn)和終止確認(rèn)兩個層次的標(biāo)準(zhǔn),適應(yīng)了我國金融市場發(fā)展的客觀需要。

3. 金融資產(chǎn)披露方式不同工同酬

為了防范衍生金融工具可能產(chǎn)生的金融風(fēng)險(xiǎn),準(zhǔn)則還要求企業(yè)將衍生工具納入表內(nèi)核算,改變了我國長期以來衍生金融工具僅在表外披露的做法。使金融工具產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)成為定性和定量信息,是從會計(jì)核算上高度重視風(fēng)險(xiǎn)防范的進(jìn)步。

4. 計(jì)量基礎(chǔ)發(fā)生了重大變化

金融工具在計(jì)量上采用“公允價(jià)值”基礎(chǔ),是最突出的亮點(diǎn),它實(shí)現(xiàn)了我國會計(jì)準(zhǔn)則的新突破。按“公允價(jià)值”調(diào)整所產(chǎn)生的損益與按“收入費(fèi)用”的傳統(tǒng)模式所確認(rèn)的損益顯得同樣的重要。

四、新準(zhǔn)則與國際會計(jì)準(zhǔn)則差異比較

新準(zhǔn)則的實(shí)質(zhì)內(nèi)容與《國際會計(jì)準(zhǔn)則第39號――金融工具確認(rèn)和計(jì)量》的相關(guān)內(nèi)容大多是相同的。如金融工具、衍生工具的定義;金融資產(chǎn)的四項(xiàng)分類;嵌入衍生工具的概念以及可以分拆為單獨(dú)衍生工具的條件;金融工具重分類的標(biāo)準(zhǔn);金融工具初始確認(rèn)和終止確認(rèn)條件;金融工具的初始計(jì)量和后續(xù)計(jì)量都以“公允價(jià)值”為基礎(chǔ),相關(guān)公允價(jià)值變動計(jì)入當(dāng)期損益或所有者權(quán)益;金融資產(chǎn)減值計(jì)提減值準(zhǔn)備;公允價(jià)值的確定等新準(zhǔn)則主要內(nèi)容,基本與《國際會計(jì)準(zhǔn)則第39號》相關(guān)條款規(guī)定相差無幾。

新準(zhǔn)則注重實(shí)質(zhì)內(nèi)容與國際會計(jì)準(zhǔn)則的趨同,在文字表述方面盡可能避免《國際會計(jì)準(zhǔn)則》較濃的西化風(fēng)格,有些表述更符合中國的語言習(xí)慣,比如金融資產(chǎn)分類中“交易性金融資產(chǎn)”的提法,與國際會計(jì)準(zhǔn)則中的“以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)”不一樣,但內(nèi)容相同,這樣表述更為通俗和直觀。考慮到我國現(xiàn)行會計(jì)實(shí)務(wù)中仍較多地存在利用減值準(zhǔn)備轉(zhuǎn)回操縱利潤的現(xiàn)象,新準(zhǔn)則明確規(guī)定已計(jì)提的金融資產(chǎn)減值準(zhǔn)備不得轉(zhuǎn)回。這是新準(zhǔn)則與國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則的實(shí)質(zhì)性差異之一。

五、執(zhí)行新會計(jì)準(zhǔn)則對企業(yè)財(cái)務(wù)狀況影響分析

新準(zhǔn)則的,可能會在很大程度上改變企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù),從而使企業(yè)的利潤在短期內(nèi)發(fā)生較大變化。對于金融企業(yè),新準(zhǔn)則的影響也是非常大的。執(zhí)行新會計(jì)準(zhǔn)則對企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的影響體現(xiàn)在以下幾個方面:

1. 強(qiáng)化了風(fēng)險(xiǎn)管理

金融衍生工具表外業(yè)務(wù)表內(nèi)化,并一律以公允價(jià)值計(jì)量,有利于及時、充分反映企業(yè)的衍生工具業(yè)務(wù)所隱含的風(fēng)險(xiǎn)及其對企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果的影響。為了防范衍生金融工具可能產(chǎn)生的金融風(fēng)險(xiǎn),準(zhǔn)則規(guī)定衍生金融工具從表外移到表內(nèi)反映,而且一律以公允價(jià)值計(jì)量,相關(guān)公允價(jià)值變動計(jì)入當(dāng)期損益或所有者權(quán)益,這改變了原制度的按成本與市價(jià)孰低法計(jì)量的規(guī)定。由于衍生金融工具價(jià)格升降的不確定性,故執(zhí)行新準(zhǔn)則后,利潤的走向具有不確定性。上述變化要求上市銀行和證券公司善用衍生工具這把“雙刃劍”,因?yàn)楸韮?nèi)化將對企業(yè)利用衍生金融工具進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理的行為產(chǎn)生重大影響,企業(yè)不但要考慮現(xiàn)金流等經(jīng)濟(jì)因素,還要考慮衍生金融工具對報(bào)表的影響,以避免給報(bào)表帶來過大的波動。

2. 資產(chǎn)負(fù)債計(jì)量更準(zhǔn)確

公允價(jià)值與實(shí)際利率攤余法能夠更好地反映市場因素、時間價(jià)值,從而更準(zhǔn)確地計(jì)量各類金融資產(chǎn)和負(fù)債。

3. 縮小了利潤操縱空間

資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提發(fā)生了重大變化,在金融資產(chǎn)減值一章中規(guī)定,債務(wù)工具減值損失轉(zhuǎn)回可計(jì)入當(dāng)期損益,而可供出售權(quán)益工具投資發(fā)生的減值損失,不得通過損益轉(zhuǎn)回,與該權(quán)益工具掛鉤并需通過交付該權(quán)益工具結(jié)算的衍生金融資產(chǎn)發(fā)生的減值損失,不得轉(zhuǎn)回?，F(xiàn)在一些金融企業(yè)的年報(bào)中常常會出現(xiàn)大額資產(chǎn)減值準(zhǔn)備轉(zhuǎn)回,對當(dāng)期利潤造成重大影響。這一規(guī)定的實(shí)施,充分體現(xiàn)了謹(jǐn)慎性原則,將使得部分金融企業(yè)今后無法通過轉(zhuǎn)回資產(chǎn)減值準(zhǔn)備來操縱利潤,利潤操縱空間將越來越小,從而使財(cái)務(wù)報(bào)告更加真實(shí)。對于金融資產(chǎn)減值,未來現(xiàn)金流量折現(xiàn)法相對于我國商業(yè)銀行目前采用的計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備的五級分類法相比,能提供更準(zhǔn)確的信息,真實(shí)地反映貸款的價(jià)值。因此,新準(zhǔn)則要求企業(yè)采用未來現(xiàn)金流量折現(xiàn)法確認(rèn)和計(jì)量金融資產(chǎn)減值損失。在股份制改造過程中,商業(yè)銀行能夠更準(zhǔn)確地把握金融資產(chǎn)減值可能造成的損失。當(dāng)然,金融工具會計(jì)準(zhǔn)則的實(shí)施也會給商業(yè)銀行等金融企業(yè)帶來短期陣痛。如按新準(zhǔn)則,目前一些國內(nèi)銀行的貸款情況將會暴露較大的風(fēng)險(xiǎn),其原先的準(zhǔn)備金可能遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠;又如,新準(zhǔn)則下,資產(chǎn)質(zhì)量的好壞將決定銀行的業(yè)績,比較優(yōu)質(zhì)的資產(chǎn)采用折現(xiàn)法將在報(bào)表中表現(xiàn)得較有利:而質(zhì)量差的資產(chǎn)則必須提取更高的貸款損失準(zhǔn)備金,將對當(dāng)年利潤形成較大的沖擊。

參考文獻(xiàn):

第7篇

關(guān)鍵詞:商業(yè)銀行;會計(jì)制度;資本監(jiān)管;影響渠道

一、引言

“會計(jì)準(zhǔn)則是否助推了2008金融危機(jī)的升級和擴(kuò)散”是G20華盛頓、倫敦、匹茲堡3次峰會持續(xù)關(guān)注的議題。它緣起于銀行會計(jì)制度與資本監(jiān)管的捆綁實(shí)施問題，即現(xiàn)行金融監(jiān)管制度要求商業(yè)銀行資本充足水平核算以其財(cái)務(wù)報(bào)告數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)。會計(jì)制度與資本監(jiān)管目標(biāo)不同，前者致力于市場信息透明、后者聚焦于金融系統(tǒng)穩(wěn)定;金融危機(jī)期間，當(dāng)金融穩(wěn)定成為監(jiān)管機(jī)構(gòu)優(yōu)先目標(biāo)時，市場信息透明度常常因此受到一定程度破壞?；谕该鞫饶繕?biāo)，財(cái)務(wù)報(bào)告要反映危機(jī)中資產(chǎn)價(jià)格持續(xù)下跌的情況，但卻引發(fā)商業(yè)銀行核減資本潮，動搖了銀行系統(tǒng)根基，引起G20高度關(guān)注。本文聚焦G20議題的基礎(chǔ)性問題，即銀行會計(jì)制度是如何影響資本充足水平核算的?全面認(rèn)識這一問題對G20議題的解決有借鑒意義。在比較巴塞爾資本框架與銀行資產(chǎn)負(fù)債構(gòu)成基礎(chǔ)上，本文鎖定金融資產(chǎn)計(jì)量、分類、減值和SPE并表等4個會計(jì)制度影響資本充足率核算的渠道。本文分析基于國際制度和市場背景，我國會計(jì)監(jiān)管和資本監(jiān)管制度與國際趨同，因而研究結(jié)論對我國監(jiān)管機(jī)構(gòu)有參考價(jià)值。

二、監(jiān)管資本要素與財(cái)務(wù)報(bào)表項(xiàng)目比較

BaselII(2006)①核心內(nèi)容是資本要求、監(jiān)督檢查和市場紀(jì)律三個支柱。本文重點(diǎn)分析BaselII資本要求(第一支柱)與財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)的關(guān)聯(lián)度。BaselII資本要求的核心是最低資本充足率，計(jì)算該比率分?jǐn)?shù)式的分子是各類符合條件的資本要素，分母是依據(jù)信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整確定的風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)。資本要素是依據(jù)財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)調(diào)整確定的，與財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)直接相關(guān);而風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)是依據(jù)BaselII的專門調(diào)整比率或方法確定的，與財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)關(guān)聯(lián)度不大。資本監(jiān)管主要目的是要求商業(yè)銀行保持一定損失吸收能力。一級資本應(yīng)具有在持續(xù)經(jīng)營情況吸收損失的能力，二級資本應(yīng)具有在破產(chǎn)清算情況下吸收損失的能力。BaselII(2006)所界定的一級資本要素有:普通股本、股本溢價(jià)、永久性非累積優(yōu)先股、留存收益、一般儲備、法定儲備和少數(shù)股權(quán)，這些資本要素對應(yīng)的財(cái)務(wù)報(bào)表項(xiàng)目分別是:實(shí)收資本(普通股)、股本溢價(jià)、優(yōu)先股、留存收益、未分配利潤、一般風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備、盈余公積和少數(shù)股權(quán)［1］。除優(yōu)先股外①，BaselII的一級資本內(nèi)含與商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表“所有者權(quán)益”內(nèi)容一致，見表1。BaselII(2006)所界定的二級資本有資產(chǎn)重估增值(包括確認(rèn)和未確認(rèn)的)、一般準(zhǔn)備或儲備(包括公開和未公開的)、混合資本工具(債務(wù)和權(quán)益)以及長期次級債等4類，對應(yīng)的財(cái)務(wù)報(bào)表項(xiàng)目是:資產(chǎn)賬戶(如資產(chǎn)重估增值)、資產(chǎn)備抵賬戶(如一般準(zhǔn)備)和負(fù)債賬戶(如混合工具和次級債)，也包括一些財(cái)務(wù)報(bào)表未列示的項(xiàng)目。不同于集中在財(cái)務(wù)報(bào)表“所有者權(quán)益”部分的一級資本要素，BaselII界定的二級資本分散于財(cái)務(wù)報(bào)表資產(chǎn)與負(fù)債之中，有一些還游離于財(cái)務(wù)報(bào)表之外③。BaselII(2006)界定的一級資本要素對應(yīng)財(cái)務(wù)報(bào)表中的“所有者權(quán)益”項(xiàng)目，二級資本要素對應(yīng)財(cái)務(wù)報(bào)表中的部分資產(chǎn)項(xiàng)目、部分資產(chǎn)備抵項(xiàng)目和部分負(fù)債項(xiàng)目①。這些財(cái)務(wù)報(bào)表項(xiàng)目可劃分為三類:第一類是“基本穩(wěn)定項(xiàng)目”，包括:普通股、優(yōu)先股、股本溢價(jià)、少數(shù)股權(quán)、混合工具和長期次級債等6項(xiàng)，它們屬于長期持有項(xiàng)目，按歷史成本計(jì)量，在財(cái)務(wù)報(bào)表上列示的金額保持基本穩(wěn)定不變，對監(jiān)管資本的貢獻(xiàn)也穩(wěn)定不變;第二類是“受損益影響的波動項(xiàng)目”，包括留存收益、未分配利潤、一般風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備等3項(xiàng)，它們與利潤直接關(guān)聯(lián)、受其直接影響，在發(fā)生虧損時最先被用于吸收損失，短期看損益既受經(jīng)濟(jì)周期、宏觀政策、經(jīng)營管理能力等因素影響也受會計(jì)制度影響;第三類是“受市場影響的波動項(xiàng)目”，包括資產(chǎn)重估增值和貸款損失準(zhǔn)備，這些項(xiàng)目既受市場影響又受會計(jì)處理方法影響。在這樣分析之后，我們認(rèn)為可能對商業(yè)銀行資本監(jiān)管產(chǎn)生重要影響、又可能受到會計(jì)制度影響的財(cái)務(wù)報(bào)表項(xiàng)目主要集中在“損益”和“資產(chǎn)增減值”兩方面，對這些項(xiàng)目產(chǎn)生直接影響的會計(jì)制度包括金融資產(chǎn)計(jì)量、分類、減值等相關(guān)會計(jì)規(guī)范。

三、商業(yè)銀行會計(jì)制度對資本監(jiān)管影響渠道

(一)金融資產(chǎn)計(jì)量會計(jì)規(guī)范對資本監(jiān)管的影響商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表所載的資產(chǎn)和負(fù)債項(xiàng)目大多為各類金融工具。統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，美國所有銀行控股公司資產(chǎn)負(fù)債表上金融資產(chǎn)占總資產(chǎn)比例為90.44%［2］，我國上市商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表上金融資產(chǎn)占比也超過90%［3］。因此金融工具計(jì)量規(guī)范成為銀行會計(jì)制度對資本監(jiān)管產(chǎn)生影響的重要方面。自上世紀(jì)90年代以來公允價(jià)值在金融工具計(jì)量使用的范圍不斷拓展，分析會計(jì)計(jì)量規(guī)范對資本監(jiān)管的影響實(shí)質(zhì)上就是分析公允價(jià)值計(jì)量對資本監(jiān)管的潛在影響。美國證券交易委員會(SEC)統(tǒng)計(jì)結(jié)果表明，商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表上平均有45%的金融資產(chǎn)和15%的金融負(fù)債按公允價(jià)值計(jì)量［4］。畢馬威(KPMG)針對歐洲大型商業(yè)銀行的統(tǒng)計(jì)結(jié)果是，按公允價(jià)值計(jì)量的金融資產(chǎn)和金融負(fù)債占所有金融資產(chǎn)和所有金融負(fù)債的比率最高超過70%、最低約為20%［5］。上述統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)說明，按公允價(jià)值計(jì)量的金融資產(chǎn)在商業(yè)銀行總資產(chǎn)中普遍占有較大比重。表2整理各類金融工具公允價(jià)值計(jì)量結(jié)果確認(rèn)位置及對監(jiān)管資本影響渠道。按照現(xiàn)行會計(jì)制度，在每一報(bào)告日均需要按公允價(jià)值計(jì)量的金融工具項(xiàng)目主要有:可供出售金融資產(chǎn)、交易性金融資產(chǎn)和金融負(fù)債、衍生金融工具、指定為公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入損益的金融資產(chǎn)和金融負(fù)債(實(shí)施公允價(jià)值選擇權(quán))。依據(jù)計(jì)量結(jié)果確認(rèn)位置的差異，這些項(xiàng)目可進(jìn)一步劃分為兩組，第一組是計(jì)量結(jié)果計(jì)入損益的項(xiàng)目，第二組是計(jì)量結(jié)果計(jì)入權(quán)益的項(xiàng)目。按照當(dāng)前的資本監(jiān)管規(guī)范，在計(jì)算資本充足率時要將計(jì)入權(quán)益的金融工具未實(shí)現(xiàn)利得或損失予以剔除，因此這些項(xiàng)目的公允價(jià)值計(jì)量結(jié)果對監(jiān)管資本核算沒有直接影響。

對監(jiān)管資本核算產(chǎn)生直接影響的僅限于公允價(jià)值計(jì)量結(jié)果計(jì)入損益的項(xiàng)目，具體包括:交易性金融資產(chǎn)和金融負(fù)債、非套期衍生金融工具、部分套期工具、指定為公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入損益的金融資產(chǎn)和金融負(fù)債。Song(2011)參照美國十大商業(yè)銀行各項(xiàng)資產(chǎn)和負(fù)債占比以及相關(guān)財(cái)務(wù)比率編制了一份簡化的商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表，假設(shè)該銀行本期收益為1，350，000元并直接向股東分配該收益且假設(shè)沒有稅收負(fù)擔(dān)［6］。這份資料符合本研究需要，本文稍加調(diào)整后予以采用，見表3。從表3可知，該銀行按公允價(jià)值計(jì)量并將變動計(jì)入損益、從而對監(jiān)管資本核算產(chǎn)生直接影響的金融資產(chǎn)金額為2500萬元，在所有資產(chǎn)中占比為25%。出于簡化分析和突出影響程度考慮，假設(shè)該銀行其他資產(chǎn)和負(fù)債數(shù)據(jù)保持不變，僅對“公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入損益金融工具”項(xiàng)目設(shè)定增值20%和貶值20%兩種情況，觀察這兩種情況下商業(yè)銀行會計(jì)制度對監(jiān)管資本核算的影響方式和程度。首先依據(jù)該銀行資產(chǎn)、負(fù)債和收益的“期初數(shù)據(jù)”對其盈利能力和監(jiān)管資本充足狀況進(jìn)行分析評價(jià)，然后依據(jù)相同標(biāo)準(zhǔn)分析在金融資產(chǎn)升值和貶值情況下公允價(jià)值計(jì)量結(jié)果的潛在影響。美國商業(yè)銀行最低資本充足要求主要關(guān)注“全部風(fēng)險(xiǎn)資本充足率”、“核心資本/風(fēng)險(xiǎn)資本比率”和“核心資本/杠桿比率”三項(xiàng)指標(biāo)，據(jù)此將商業(yè)銀行資本充足狀況劃分為五檔:資本十分充足、資本適當(dāng)充足、資本不足、資本顯著不足和資本嚴(yán)重不足。①計(jì)算上述三項(xiàng)指標(biāo)還需要了解該銀行風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)數(shù)據(jù)，它是各項(xiàng)資產(chǎn)乘以各自風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重后的總和，本文假設(shè)該數(shù)據(jù)為7500萬元。這樣可依據(jù)表3的數(shù)據(jù)計(jì)算“公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入損益金融工具”項(xiàng)目升值和貶值20%情況下該銀行盈利能力和資本充足水平變化，見表4。從表4可知，“公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入損益”金融資產(chǎn)的會計(jì)處理結(jié)果對商業(yè)銀行獲利能力和監(jiān)管資本充足水平的影響是十分顯著的。

從獲利能力角度看，按期初數(shù)和常規(guī)盈利水平，該銀行的獲利能力為15%;在公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入損益金融資產(chǎn)市值上升20%情況下，這些變動計(jì)入損益后該銀行獲利能力為45.36%，上升幅度大于200%;在公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入損益金融資產(chǎn)市值下降20%情況下，這些變動計(jì)入損益后該銀行獲利能力為－91.25%，下降幅度大于700%。從監(jiān)管資本充足水平角度看，按期初數(shù)和常規(guī)盈利水平，該銀行“全部風(fēng)險(xiǎn)資本充足率”是8.6%，“核心資本/風(fēng)險(xiǎn)資本比率”是8%，“核心資本/杠桿比率”是6.19%，屬于“資本適當(dāng)充足”;在公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入損益金融資產(chǎn)市值上升20%情況下，這些變動計(jì)入損益后該銀行“全部風(fēng)險(xiǎn)資本充足率”是15.3%，“核心資本/風(fēng)險(xiǎn)資本比率”是14.7%，“核心資本/杠桿比率”是11.3%，屬于“資本十分充足”;在公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入損益金融資產(chǎn)市值下降20%情況下，這些變動計(jì)入損益后該銀行“全部風(fēng)險(xiǎn)資本充足率”是2%、“核心資本/風(fēng)險(xiǎn)資本比率”是1.3%，“核心資本/杠桿比率”是1.03%，屬于“資本嚴(yán)重不足”，該銀行將被接管，面臨破產(chǎn)清算或兼并的命運(yùn)。SEC(2008)統(tǒng)計(jì)表明，25%資產(chǎn)按公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入損益是美國商業(yè)銀行普遍情況，歐盟大型商業(yè)銀行2007年也有20%以上資產(chǎn)按公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入損益，表3確定的按公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入損益的金融資產(chǎn)規(guī)模并非脫離實(shí)際。以上分析的金融資產(chǎn)計(jì)量規(guī)范對商業(yè)銀行監(jiān)管資本影響可總結(jié)為三點(diǎn):(1)使收益大幅度波動;(2)使資本充足水平大幅度波動從而引發(fā)監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn);(3)負(fù)面影響遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于正面影響，即在經(jīng)濟(jì)下行、金融資產(chǎn)市值下跌時盈利能力和資本充足水平下降的幅度，遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于經(jīng)濟(jì)上行、金融資產(chǎn)市值上升時盈利能力和資本充足水平上升的幅度。這一結(jié)論解釋了為什么銀行家們一直對拓展公允價(jià)值應(yīng)用強(qiáng)烈抵制，因?yàn)橛酱蠓炔▌宇A(yù)示風(fēng)險(xiǎn)的存在，會增加資本成本，而由此引發(fā)的監(jiān)管資本違規(guī)風(fēng)險(xiǎn)更難以應(yīng)對。因此，歐洲中央銀行(2004)將拓展公允價(jià)值應(yīng)用所衍生的“收益波動性”問題列為公允價(jià)值六大罪狀之首［7］。這也可以解釋為什么金融危機(jī)期間公允價(jià)值會計(jì)會備受關(guān)注，因?yàn)榻?jīng)濟(jì)下行期間其負(fù)面影響遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于經(jīng)濟(jì)上行期間其正面影響。

(二)金融資產(chǎn)分類會計(jì)規(guī)范對資本監(jiān)管的影響金融資產(chǎn)分類規(guī)范對資本監(jiān)管的影響是通過影響計(jì)量規(guī)范選擇以及計(jì)量結(jié)果確認(rèn)位置而實(shí)現(xiàn)的，也是通過影響按公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入損益金融資產(chǎn)的規(guī)模而實(shí)現(xiàn)的。如果商業(yè)銀行劃歸為交易性金融資產(chǎn)數(shù)量大，則對資本監(jiān)管影響大，反之則小。從這個角度看，計(jì)量規(guī)范對資本監(jiān)管的影響與金融資產(chǎn)分類規(guī)范對監(jiān)管資本的影響是一個問題的兩個方面。但金融資產(chǎn)分類規(guī)范對資本監(jiān)管的影響具有獨(dú)特性，主要體現(xiàn)在兩方面，一是商業(yè)銀行在金融資產(chǎn)初始分類時具有一定選擇空間，二是在金融資產(chǎn)持有期間可行使重分類選擇權(quán)。這里有一個說明在金融資產(chǎn)分類時商業(yè)銀行非常關(guān)注劃分結(jié)果對監(jiān)管資本影響的客觀證據(jù)［8］。在SFAS115頒布之前，美國商業(yè)銀行金融資產(chǎn)投資組合的未實(shí)現(xiàn)利得和損失是納入監(jiān)管資本核算的。①據(jù)此，按照SFAS115劃歸為“交易性”和“可供出售”證券投資的未實(shí)現(xiàn)利得和損失都要計(jì)入監(jiān)管資本。但在SFAS115生效9個月后，銀行監(jiān)管機(jī)構(gòu)突然宣布調(diào)整監(jiān)管資本核算制度，將劃歸為“可供出售”證券投資的未實(shí)現(xiàn)利得和損失排除在監(jiān)管資本核算之外。之后在1995年11月，會計(jì)準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)允許商業(yè)銀行在1995年12月31日前將前期分類的金融資產(chǎn)投資進(jìn)行一次性集中調(diào)整。這一事件充分說明了金融資產(chǎn)分類會計(jì)制度對監(jiān)管資本核算具有重大影響。在金融危機(jī)期間，歐洲商業(yè)銀行強(qiáng)烈要求金融資產(chǎn)重分類的案例進(jìn)一步佐證了金融資產(chǎn)分類對監(jiān)管資本的重大影響。SFAS115的金融資產(chǎn)重分類規(guī)范比IAS39寬松，前者允許對所有類別金融資產(chǎn)進(jìn)行重分類，后者禁止對劃歸為“交易性”金融資產(chǎn)進(jìn)行重分類。交易性金融資產(chǎn)在危機(jī)期間的價(jià)值下跌直接計(jì)入損益，對監(jiān)管資本的侵蝕性最強(qiáng)。在2008全球金融危機(jī)期間，金融資產(chǎn)市值大幅度下跌，歐洲商業(yè)銀行監(jiān)管資本面臨很大壓力，它們游說金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)向IASB施加壓力，要求歐盟商業(yè)銀行也能向美國銀行一樣可以通過金融資產(chǎn)重分類的方式將未實(shí)現(xiàn)損失排除在監(jiān)管資本核算之外，從而降低監(jiān)管干預(yù)風(fēng)險(xiǎn)。Fiechter(2011)發(fā)現(xiàn)，在重分類限制放松后約有1/3歐盟商業(yè)銀行實(shí)施了對原歸類為“交易性”金融資產(chǎn)進(jìn)行重分類處理，重分類資產(chǎn)金額約占商業(yè)銀行總資產(chǎn)3.9%，占權(quán)益賬面價(jià)值的131%［9］。這說明金融資產(chǎn)重分類會計(jì)規(guī)范對監(jiān)管資本核算的影響是非常顯著的。

(三)金融資產(chǎn)減值會計(jì)規(guī)范對資本監(jiān)管的影響金融資產(chǎn)減值會計(jì)規(guī)范要求商業(yè)銀行將所確認(rèn)的減值損失計(jì)入損益，因而對監(jiān)管資本核算產(chǎn)生直接影響。金融資產(chǎn)減值對資本監(jiān)管影響可劃分為兩類，一是貸款減值的影響，二是其他金融資產(chǎn)減值的影響。貸款是商業(yè)銀行主要資產(chǎn)，該類資產(chǎn)占銀行總資產(chǎn)比例高，減值金額對監(jiān)管資本充足水平影響大。當(dāng)商業(yè)銀行計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備時，在資產(chǎn)負(fù)債表上該準(zhǔn)備沖減貸款資產(chǎn)總額，在損益表上該準(zhǔn)備沖減稅前利潤，它既影響資產(chǎn)又影響收益。貸款減值準(zhǔn)備對監(jiān)管資本核算影響體現(xiàn)在兩方面，一是會削弱一級資本，是監(jiān)管資本的扣減項(xiàng);二是可能計(jì)入二級資本，是監(jiān)管資本的增加項(xiàng)。但由于稅收的存在，扣減項(xiàng)與增加項(xiàng)的金額并不相同。假定某一商業(yè)銀行在一個會計(jì)年度中新計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備100美元(適用所得稅率是40%)，其稅后利潤減少60美元，即100*(1—40%)，致使所有者權(quán)益和一級資本均減少60美元;但因貸款減值準(zhǔn)備可計(jì)入二級資產(chǎn)，使二級資本增加100美元。此次計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備，不僅沒有侵蝕監(jiān)管資本總額，反而使其增加40美元。這一例子說明，在沒有其他限制情況下，銀行計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備會提升其監(jiān)管資本充足水平。但BaselII(2006)限制計(jì)入二級資本的貸款減值準(zhǔn)備金額，要求不超過加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的1.25%。在這一限制條件下，貸款減值準(zhǔn)備對監(jiān)管資本影響會出現(xiàn)三種情形:(1)如前期累計(jì)貸款減值準(zhǔn)備遠(yuǎn)低于限制標(biāo)準(zhǔn)、新計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備可全額計(jì)入二級資本，則一級資本會受到負(fù)面影響，二級資本會受到正面影響，總資本會受到正面影響;(2)如前期累計(jì)貸款減值準(zhǔn)備接近限制標(biāo)準(zhǔn)、新計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備部分計(jì)入二級資本，則一級資本受到負(fù)面影響，二級資本受到正面影響，總資本受影響的方向取決于計(jì)入二級資本金額是否超過計(jì)入一級資本金額;(3)如前期累計(jì)貸款減值準(zhǔn)備已超過限制標(biāo)準(zhǔn)、新計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備無法計(jì)入二級資本，則一級資本受到負(fù)面影響，二級資本不受影響，總資本受到負(fù)面影響，程度與一級資本相同。

這說明，貸款減值準(zhǔn)備對監(jiān)管資本影響不是開放式的，監(jiān)管機(jī)構(gòu)為鼓勵商業(yè)銀行多計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備而允許部分計(jì)入二級資本的政策使兩者關(guān)系復(fù)雜化，但由于金融資產(chǎn)減值處理涉及估計(jì)和判斷，商業(yè)銀行利用這種關(guān)系操縱監(jiān)管資本可能性仍存在。這種監(jiān)管資本操縱的基本規(guī)律是，在面臨監(jiān)管資本壓力情況下，如果新計(jì)提的貸款減值準(zhǔn)備可全額計(jì)入二級資本，則商業(yè)銀行會利用超額計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備方式增強(qiáng)資本充足水平，因?yàn)檫@種會計(jì)處理對監(jiān)管資本總額有增量貢獻(xiàn);如果新計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備無法計(jì)入二級資本，則商業(yè)銀行會不提或少提貸款減值準(zhǔn)備，即使預(yù)示貸款減值的事件已發(fā)生，以防這類會計(jì)處理進(jìn)一步加劇監(jiān)管資本壓力。Ng(2014)對金融危機(jī)期間美國商業(yè)銀行新計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備情況研究發(fā)現(xiàn)，前期累計(jì)貸款減值準(zhǔn)備接近或超過監(jiān)管限制標(biāo)準(zhǔn)的銀行計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備動機(jī)遠(yuǎn)低于其他銀行［10］。這一證據(jù)說明，商業(yè)銀行了解和重視貸款減值準(zhǔn)備對監(jiān)管資本的影響并將其作為應(yīng)對監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)問題的重要工具。從表5可知，貸款資產(chǎn)占商業(yè)銀行總資產(chǎn)比重很高，美國2008～2010年三年均值是55.06%，歐盟2008～2010年三年均值是43.55%;美國商業(yè)銀行計(jì)提的貸款減值準(zhǔn)備三年均值為1961.6億美元，占貸款總額的2.96%;歐盟商業(yè)銀行計(jì)提的貸款減值準(zhǔn)備三年均值為2137.4億歐元，占貸款總額的1.5%。從這些數(shù)據(jù)可以看出，美國占貸款總額2.96%的貸款減值準(zhǔn)備可能計(jì)入監(jiān)管資本核算，對監(jiān)管資本產(chǎn)生直接影響;歐盟占貸款總額1.5%的貸款減值準(zhǔn)備可能計(jì)入監(jiān)管資本核算，對監(jiān)管資本產(chǎn)生直接影響;美國商業(yè)銀所行計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備對監(jiān)管資本影響程度較大，約是歐盟商業(yè)銀行計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備對監(jiān)管資本影響的兩倍。Sanders(2010)將金融危機(jī)期間美國主要商業(yè)銀行支付股利數(shù)據(jù)與計(jì)提貸款減值準(zhǔn)備數(shù)據(jù)對監(jiān)管資本影響進(jìn)行比較研究，發(fā)現(xiàn)貸款減值準(zhǔn)備對監(jiān)管資本的負(fù)面影響是－15.36%，支付股利對監(jiān)管資本的負(fù)面影響是－6.15%［11］。貸款減值準(zhǔn)備的負(fù)面影響超過支付股利影響的兩倍。

這進(jìn)一步說明貸款減值準(zhǔn)備會計(jì)規(guī)范對監(jiān)管資本核算影響是非常大的。除貸款之外，其他涉及減值問題的金融資產(chǎn)有:可供出售金融資產(chǎn)、持有至到期投資和無報(bào)價(jià)權(quán)益工具投資等。在這些金融資產(chǎn)中，可供出售金融資產(chǎn)按公允價(jià)值計(jì)量，其價(jià)值變動計(jì)入權(quán)益，由于審慎過濾器作用，這些變動不影響監(jiān)管資本核算;但如果商業(yè)銀行確認(rèn)這些金融資產(chǎn)發(fā)生了減值(在美國這些減值還要是“非暫時性的”)，相關(guān)減值損失要從權(quán)益中轉(zhuǎn)入損益，對監(jiān)管資本核算產(chǎn)生負(fù)面影響。持有至到期投資和無報(bào)價(jià)權(quán)益工具按攤余成本計(jì)量、不確認(rèn)價(jià)值變動，但如確認(rèn)減值則要將其計(jì)入損益，也對監(jiān)管資本核算產(chǎn)生直接負(fù)面影響。與貸款減值不同的是，上述三類金融資產(chǎn)投資如確認(rèn)發(fā)生減值，均直接將該減值計(jì)入損益，只會對監(jiān)管資本產(chǎn)生負(fù)面影響，而不會對其產(chǎn)生正面影響。與貸款減值相同的是，這些金融資產(chǎn)減值的會計(jì)處理也主要依據(jù)估計(jì)和判斷，因此商業(yè)銀行也可能利用相關(guān)減值操作影響監(jiān)管資本充足水平。表6是2008～2010年歐盟商業(yè)銀行合并報(bào)表中可供出售金融資產(chǎn)、持有至到期投資和無報(bào)價(jià)權(quán)益工具投資的金額及其減值數(shù)據(jù)。在這三年中歐洲所有商業(yè)銀行平均每年持有可供出售金融資產(chǎn)、持有至到期投資和無報(bào)價(jià)權(quán)益工具投資的平均金額分別為16428.5、2601.8、1732億歐元，所確認(rèn)減值損失平均金額分別為125.4、2.8、4.8億歐元，減值損失所占比率平均值分別為0.77%、0.1%、0.28%。從這三年數(shù)據(jù)看，歐盟商業(yè)銀行在2008年對這三類金融資產(chǎn)確認(rèn)的減值損失較多，其后在2009和2010年逐漸減少，這與歐洲金融市場在2008年步入深度危機(jī)，其后逐步恢復(fù)的基本經(jīng)濟(jì)形勢一致。三類金融資產(chǎn)每年合計(jì)的減值金額分別為248、110.3、41.2億歐元，遠(yuǎn)遠(yuǎn)小于對應(yīng)三年的貸款減值準(zhǔn)備金額;三類資產(chǎn)每年計(jì)提減值比率平均為0.67%、0.35%、0.13%，也遠(yuǎn)低于對應(yīng)三年的貸款減值比率1.37%、1.56%、1.57%。這說明可供出售金融資產(chǎn)、持有至到期投資和無報(bào)價(jià)權(quán)益工具投資三類金融資產(chǎn)合計(jì)減值金額對監(jiān)管資本的影響遠(yuǎn)低于貸款減值準(zhǔn)備的影響。隨著經(jīng)濟(jì)形勢趨好，三類金融資產(chǎn)減值對監(jiān)管資本影響還有進(jìn)一步減小的趨勢，但貸款減值的這種趨勢并不明顯。

(四)SPE并表會計(jì)規(guī)范對資本監(jiān)管的影響除了金融資產(chǎn)會計(jì)處理規(guī)范之外，另外一些對資本監(jiān)管產(chǎn)生重要影響的會計(jì)規(guī)范是與“特殊目的主體”(SPE)并表相關(guān)的會計(jì)規(guī)范。這些規(guī)范界定商業(yè)銀行的某些表外業(yè)務(wù)是否應(yīng)并表列報(bào)，進(jìn)而確定它們是否應(yīng)納入監(jiān)管資本核算之中。在商業(yè)銀行各類表外業(yè)務(wù)中，資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)對資本監(jiān)管核算的影響是最大的，在某些時期，這種影響還可能是持續(xù)性的，因而受到廣泛關(guān)注，焦點(diǎn)是商業(yè)銀行為資產(chǎn)證券化之目的而創(chuàng)設(shè)的SPE是否應(yīng)并表。BaselII(2006)要求的最低資本充足率是8%。通過使用SPE進(jìn)行資產(chǎn)證券化操作，商業(yè)銀行能夠?qū)⒁恍╋L(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)出售給名義上的獨(dú)立主體，從而將風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為無風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)。在會計(jì)規(guī)范允許上述業(yè)務(wù)表外處理情況下，這一操作會大幅度提高商業(yè)銀行的資本充足水平。Jack等(2010)在分析美國相關(guān)會計(jì)規(guī)范變更對商業(yè)銀行監(jiān)管資本管理影響時所列舉的例子生動地描述了上述情況，本文予以引用［12］。表7是樣本商業(yè)銀行資產(chǎn)證券化操作之前的財(cái)務(wù)狀況，下面是該銀行利用SPE進(jìn)行資產(chǎn)證券化操作的步驟以及完成后資本充足水平變化情況。第一步，該銀行設(shè)立一家SPE。在本例中，該銀行向SPE注入37億美元資金，其中:0.5億美元以權(quán)益投資方式出資，36.5億美元以短期借款方式提供;這些資金的來源是:15億來源于自有資金、22億來源于聯(lián)邦基金借款;另外，依據(jù)2008全球金融危機(jī)之前的美國相關(guān)會計(jì)準(zhǔn)則，如果權(quán)益資本的10%來源于非發(fā)起銀行的投資方，則在財(cái)務(wù)報(bào)告日發(fā)起銀行不需對SPE并表操作;為此目的該銀行為SPE融得第三方權(quán)益資本800萬美元(第三方權(quán)益投資為權(quán)益資本總額的13.7%)，使其成為了“符合條件的SPE”，無需并表操作。第二步，該銀行將36.5億美元貸款出售給SPE，對方以自有資金支付相關(guān)款項(xiàng)。第三步，SPE以貸款資產(chǎn)為基礎(chǔ)發(fā)行過手型債務(wù)抵押證券，完成整個資產(chǎn)證券化過程。第四步，SPE用發(fā)行證券獲得收入償還該銀行的短期借款，該銀行在收到該筆資金后償還聯(lián)邦基金借款(22億美元)并新發(fā)放貸款(36.5億美元)。

在創(chuàng)設(shè)SPE之前，樣本商業(yè)銀行的資本充足率為8%①，達(dá)到資本監(jiān)管的最低資本充足率指標(biāo)要求。在創(chuàng)設(shè)SPE之后，該銀行資本充足率下降為5.8%，因?yàn)閷PE進(jìn)行權(quán)益投資和發(fā)行短期貸款，增加了風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額(增加的金額為37億美元)。但當(dāng)該銀行完成向SPE出售36.5億貸款交易之后，其資本充足率又上升至7.9%，基本恢復(fù)至最初的水平，因?yàn)檫@一操作使加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額減少了36.5億美元。在完成貸款出售交易之后，SPE可發(fā)行基于貸款資產(chǎn)現(xiàn)金流量支持的債務(wù)抵押證券，完成資產(chǎn)證券化的最后一個環(huán)節(jié)，回籠資金，有能力償還創(chuàng)設(shè)銀行的短期借款。樣板商業(yè)銀行因出售貸款現(xiàn)金資產(chǎn)大幅度增加情況，可以償還聯(lián)邦基金借款并再次放貸，假設(shè)此次放貸量為36.5億美元，現(xiàn)金余額再次下降為11.74億美元。在二次放貸之后，樣本商業(yè)銀行因風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)增加而導(dǎo)致資本充足率下降至5.8%。但這種資本充足水平惡化的情況在樣本商業(yè)銀行再次向SPE出售貸款資產(chǎn)(假定金額與二次放貸量相同)后恢復(fù)正常，見圖1。理論上講，在商業(yè)銀行創(chuàng)設(shè)SPE之后，通過“出售貸款資產(chǎn)回籠資金發(fā)放貸款出售貸款資產(chǎn)”的循環(huán)無限制地?cái)U(kuò)充社會信用，而由于相關(guān)會計(jì)規(guī)范允許某些符合條件的SPE進(jìn)行表外處理，使商業(yè)銀行的上述行為不會因資本充足水平監(jiān)管限制而受到影響。這一情況說明，會計(jì)制度通過影響資本監(jiān)管核算間接地影響著商業(yè)銀行的決策行為。 已有研究文獻(xiàn)(JalalandJack，2004)在分析商業(yè)銀行創(chuàng)設(shè)SPE的目的時，重點(diǎn)關(guān)注隔離風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)和獲取流動性兩個方面［13］。事實(shí)上，對于商業(yè)銀行而言，隔離風(fēng)險(xiǎn)和獲取流動是緊密相關(guān)的。通過創(chuàng)設(shè)SPE并出售貸款資產(chǎn)，商業(yè)銀行在剝離風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的同時回籠了資金，為進(jìn)一步放貸提供了資金保障，但如果會計(jì)制度不允許對SPE進(jìn)行表外操作，則商業(yè)銀行會因資本充足水平限制而無法進(jìn)一步放貸，獲得額外流動性的意義也大打折扣。因而，在2008全球金融危機(jī)之后，如何通過完善企業(yè)合并財(cái)務(wù)報(bào)告相關(guān)會計(jì)規(guī)范以限制商業(yè)銀行資產(chǎn)剝離行為，進(jìn)而約束商業(yè)銀行肆意擴(kuò)充社會信用，成為金融監(jiān)管與會計(jì)制度關(guān)注的焦點(diǎn)。

四、結(jié)論

在現(xiàn)行監(jiān)管制度框架內(nèi)，商業(yè)銀行受會計(jì)制度與資本監(jiān)管雙重約束。會計(jì)制度能夠通過金融資產(chǎn)計(jì)量、分類、減值和SPE并表等渠道對資本監(jiān)管產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性影響，這種影響在金融危機(jī)期間演變成市場順周期性的一種推動力量，因而成為備受關(guān)注的熱點(diǎn)議題。理解和認(rèn)識會計(jì)制度影響資本監(jiān)管的渠道不僅能幫助我們厘清這些熱點(diǎn)議題的實(shí)質(zhì)，而且也能為監(jiān)管機(jī)構(gòu)設(shè)計(jì)有效應(yīng)對策略提供借鑒。2008金融危機(jī)以來會計(jì)制度方面的改革主要針對金融資產(chǎn)計(jì)量、分類、減值和SPE并表等方面，如FASB放松公允價(jià)值計(jì)量標(biāo)準(zhǔn)、封殺符合條件SPE(QSPE)的表外操作;再如IASB放松金融工具重分類標(biāo)準(zhǔn)、基于未來預(yù)期損失的貸款減值操作準(zhǔn)則等。這些會計(jì)制度改革背后的推動力，除了某些會計(jì)規(guī)范存在的缺陷在危機(jī)期間充分暴露急需調(diào)整之外(如允許SPE表外操作)，主要源于危機(jī)期間這些會計(jì)制度對銀行資本的負(fù)面影響遭到銀行業(yè)和銀行監(jiān)管機(jī)構(gòu)詬病，它們游說政治家強(qiáng)迫會計(jì)準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)做出一些應(yīng)急反應(yīng)，從而減輕或終止這一負(fù)面影響。但政治家們把會計(jì)制度視為金融市場救助工具的做法是否恰當(dāng)值得深思。雖然銀行資本充足率核算基于財(cái)務(wù)報(bào)告數(shù)據(jù)，但銀行監(jiān)管機(jī)構(gòu)有許多靈活手段對這些數(shù)據(jù)進(jìn)行篩選，如使用審慎過濾器等。為什么監(jiān)管機(jī)構(gòu)不在監(jiān)管資本規(guī)范方面做出應(yīng)急調(diào)整而將矛頭對準(zhǔn)會計(jì)制度呢?另外，會計(jì)制度有廣泛的應(yīng)用價(jià)值和多重經(jīng)濟(jì)后果性，監(jiān)管機(jī)構(gòu)僅為穩(wěn)定銀行資本之考慮而推動會計(jì)制度調(diào)整是否會傷害其他財(cái)務(wù)報(bào)告信息使用者，從而影響市場資源配置功能的有效發(fā)揮?這些問題值得我們進(jìn)一步研究。

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第8篇

關(guān)鍵詞：IFRS9；金融資產(chǎn)分類與計(jì)量；銀行業(yè)；金融機(jī)構(gòu)；利潤影響

文章編號：1003-4625（2015）12-0074-04中圖分類號：F832.33文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A

一、引言

IASB于2009年11月了《國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則第9號——金融工具》，IFRS9[1]規(guī)定：“金融資產(chǎn)應(yīng)根據(jù)主體管理金融資產(chǎn)的經(jīng)營模式和金融資產(chǎn)現(xiàn)金流量的特征區(qū)分為以‘?dāng)傆喑杀居?jì)量’和‘以公允價(jià)值計(jì)量’兩類。”而先前IAS39[2]規(guī)定：“金融資產(chǎn)在初始確認(rèn)時應(yīng)當(dāng)根據(jù)管理層的持有意圖、金融資產(chǎn)的性質(zhì)、金融資產(chǎn)的特征劃分為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)、持有至到期投資、應(yīng)收款項(xiàng)類投資、可供出售金融資產(chǎn)四類?！蹦敲催@就意味著IFRS9與IAS39相比較，對金融資產(chǎn)的分類和計(jì)量方面的要求都有了根本性的變化。在2006年，我國新的會計(jì)準(zhǔn)則已經(jīng)與IASB實(shí)現(xiàn)了趨同，如：CAS22、CAS23、CAS24和CAS37。其中，CAS22依據(jù)IAS39對金融資產(chǎn)的分類和計(jì)量做了全面的規(guī)定。而財(cái)政部在2010年4月2日了《中國企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則與國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則持續(xù)趨同路線圖》，該文件要求國內(nèi)企業(yè)的會計(jì)準(zhǔn)則在內(nèi)容上與國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則保持趨同，在時間上與IASB進(jìn)度保持同步。那么，這將意味著中國銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)也面臨著向IFRS9轉(zhuǎn)換的問題。本文將通過實(shí)證研究來探析IFRS9兩分類法對我國銀行業(yè)的影響。

二、相關(guān)研究綜述

Solomans（1995）[3]研究了以管理者的意圖作為各類金融資產(chǎn)分類標(biāo)準(zhǔn)的可行性。在研究中他提出：“以管理者意圖對金融資產(chǎn)進(jìn)行分類會違背財(cái)務(wù)報(bào)表的信息應(yīng)該具有可驗(yàn)證性這一重要標(biāo)準(zhǔn)?！盜v-ancevich（1996）[4]提出：“如果讓管理者根據(jù)自身的意圖對金融資產(chǎn)進(jìn)行分類則有可能會刺激經(jīng)營管理者進(jìn)行盈余管理，從而為企業(yè)平滑或提高利潤提供了機(jī)會。”Wallison（2008）[5]提出：“如果用公允價(jià)值對金融資產(chǎn)進(jìn)行計(jì)量，那么在經(jīng)濟(jì)的緊縮階段，會導(dǎo)致資產(chǎn)價(jià)格的劇減，相反在經(jīng)濟(jì)的繁榮階段，以公允價(jià)值計(jì)量金融資產(chǎn)又會產(chǎn)生大量資產(chǎn)泡沫，從而影響會計(jì)信息的穩(wěn)健性。”朱海林（2000）[6]認(rèn)為：“如果金融資產(chǎn)按照管理者持有目的分為四類，那么不排除同一類別的金融資產(chǎn)有可能會被劃分為不同的金融資產(chǎn)，那么，在后期的計(jì)量中將采用不同的方法對其進(jìn)行計(jì)量，所導(dǎo)致的結(jié)果便是會計(jì)信息使用者得到的信息自身的可比性、可靠性會大幅度降低?！睂O蔓莉等（2010）[7]提出：“現(xiàn)實(shí)中盈余管理目的已經(jīng)取代管理者意圖從而成為對金融資產(chǎn)分類的重要依據(jù)?！崩顦s林（2004）[8]指出：“不管以歷史成本計(jì)量還是混合計(jì)量都有固有的局限性，而且都不是對金融資產(chǎn)最佳、最相關(guān)的計(jì)量，公允價(jià)值計(jì)量才是對金融資產(chǎn)最相關(guān)的計(jì)量?！备鸺忆龋?010）[9]提出：“雙重計(jì)量模式將是對金融資產(chǎn)計(jì)量的必然選擇。”綜合上述分析，首先，國內(nèi)外學(xué)術(shù)界公認(rèn)管理者在對金融資產(chǎn)進(jìn)行分類時，如果從自身意圖出發(fā)，則會加大管理者在持有該金融資產(chǎn)期間進(jìn)行盈余管理的可能性。其次，學(xué)術(shù)界普遍認(rèn)為公允價(jià)值計(jì)量將是金融工具最佳計(jì)量屬性，但是目前金融資產(chǎn)計(jì)量是混合計(jì)量，具有局限性，IFRS9的雙重計(jì)量模式則更加合理，更能代表將來金融資產(chǎn)計(jì)量模式的未來趨勢。只是目前的研究仍大部分是停留在規(guī)范研究方面，實(shí)證研究的文獻(xiàn)不多。因此，本文將從實(shí)證研究方面論證IFRS9兩分類法的先進(jìn)性、合理性，希望能夠?qū)ξ覈y行業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則的制定和監(jiān)管起到積極作用，使我國銀行業(yè)財(cái)務(wù)信息更加可靠、真實(shí)。

三、IFRS9對我國銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)影響的實(shí)證研究

（一）研究設(shè)計(jì)

根據(jù)IFRS9新規(guī)對金融資產(chǎn)進(jìn)行的分類，“可供出售金融資產(chǎn)”將是變化最多的，主要表現(xiàn)在：可供出售金融資產(chǎn)選擇公允價(jià)值作為計(jì)量屬性，公允價(jià)值變動計(jì)入其他綜合，公允價(jià)值變動不能再轉(zhuǎn)回?fù)p益，處置時得到的投資收益也同樣不能轉(zhuǎn)回?fù)p益。因此，將可供出售金融資產(chǎn)根據(jù)IFRS9新規(guī)進(jìn)行調(diào)整，并調(diào)整相應(yīng)年間的利潤，有可能調(diào)整后的利潤會和調(diào)整前的利潤之間會有巨大的差異。在2008年的全球金融危機(jī)中，我國經(jīng)濟(jì)進(jìn)入低谷期，2009年我國經(jīng)濟(jì)迎來復(fù)蘇。2010年、2011年我國經(jīng)濟(jì)保持了平穩(wěn)較快的發(fā)展，2012年、2013年、2014年全球經(jīng)濟(jì)活力再次減弱，并且內(nèi)外部持續(xù)失衡，從而導(dǎo)致中國經(jīng)濟(jì)增速有所放緩。因此，在正常情況下，上市公司的投資價(jià)值、利潤總額、凈利潤會隨著市場經(jīng)濟(jì)的震蕩產(chǎn)生較大的變化。國內(nèi)外學(xué)者在研究中指出了在這種情況下上市公司極有可能利用金融資產(chǎn)分類這一途徑進(jìn)行盈余管理，從而使得財(cái)務(wù)報(bào)表中反映出來的利潤指標(biāo)顯示平穩(wěn)，無法反映真實(shí)的利潤指標(biāo)波動情況。在這樣的情況下，IFRS9兩分類的雙重計(jì)量模式所計(jì)算出的利潤波動性應(yīng)該更大，更能反映出公司的真實(shí)價(jià)值。根據(jù)這兩個思路，本文將以16家上市銀行2008年至2014年的年報(bào)數(shù)據(jù)為樣本，采用實(shí)證方法對IFRS9上市銀行財(cái)務(wù)信息的預(yù)期影響進(jìn)行檢驗(yàn)。

（二）樣本選取和數(shù)據(jù)來源

本文選取中國建設(shè)銀行股份有限公司、光大銀行股份有限公司、北京銀行股份有限公司、華夏銀行股份有限公司、招商銀行股份有限公司、中信銀行股份有限公司、中國銀行股份有限公司、興業(yè)銀行股份有限公司、民生銀行股份有限公司、中國工商銀行股份有限公司、交通銀行股份有限公司、中國農(nóng)業(yè)銀行股份有限公司、深圳發(fā)展銀行股份有限公司、寧波銀行股份有限公司、浦東發(fā)展銀行股份有限公司、南京銀行股份有限公司16家上市銀行的財(cái)務(wù)信息為本文研究的對象，年份跨度為從2008年到2014年。本文對數(shù)據(jù)進(jìn)行手工整理，運(yùn)用的統(tǒng)計(jì)軟件為Micro-softExcel2003、Spass18.0。

（三）分類調(diào)整前后利潤總額變動情況的分析

IFRS9規(guī)定：“兩分類下可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動將計(jì)入其他綜合收益，以后期間該權(quán)益工具產(chǎn)生的任何公允價(jià)值變動將不能再轉(zhuǎn)回?fù)p益，處置時得到的投資收益也同樣不能轉(zhuǎn)回?fù)p益，都將直接體現(xiàn)在其他綜合收益中?！痹诖耍疚母鶕?jù)IF-RS9要求的分類與計(jì)量方法對數(shù)據(jù)進(jìn)行重新調(diào)整，計(jì)算出了新的會計(jì)處理方法下的年度利潤總額（見表1）。由于文章的篇幅原因，各項(xiàng)數(shù)據(jù)表不全部列入正文中。建立無效假設(shè)（H0）：IFRS9兩分類方法對我國上市銀行的利潤沒有影響。那么，依據(jù)改革后的金融資產(chǎn)分類與依據(jù)IFRS9兩分類法調(diào)整的利潤應(yīng)該沒有差別，也就是說表1列9的數(shù)據(jù)與列10的數(shù)據(jù)的結(jié)果是一致的。接下來本文將對調(diào)整前的利潤和兩分類法下的利潤進(jìn)行t檢驗(yàn)，表2至4列示了實(shí)證結(jié)果。通過實(shí)證結(jié)果可以發(fā)現(xiàn)，上市銀行調(diào)整前的利潤均值是26953，標(biāo)準(zhǔn)差是47543，調(diào)整后的利潤均值是24674，標(biāo)準(zhǔn)差是48977。調(diào)整后的利潤均值不僅明顯小于調(diào)整前的利潤均值，而且標(biāo)準(zhǔn)差值也體現(xiàn)出來了利潤的波動性表現(xiàn)出大幅度增加的特點(diǎn)，在和2008—2014年我國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展情況相符合的同時，也真正反映了當(dāng)時的經(jīng)濟(jì)狀況帶來的資本市場的波動狀況和銀行本身實(shí)際的、投資者關(guān)注的價(jià)值。因此，按照IFRS9對金融資產(chǎn)進(jìn)行兩分類可以使得上市銀行當(dāng)期向外界提供的財(cái)務(wù)信息和以前相比更加相關(guān)。同時，上市銀行依據(jù)主管意圖對金融資產(chǎn)進(jìn)行分類得到的年度利潤平滑，而IFRS9兩分類調(diào)整計(jì)算出來的利潤總額波動幅度大，這和我們前面提出的假設(shè)是一致的，也就是說上市銀行很有可能利用所持有的可供出售金融資產(chǎn)來進(jìn)行盈余管理和利潤操縱。表3中調(diào)整前后利潤總額的相關(guān)性為0.991，同時，兩者不相關(guān)的概率低至0，這說明是兩者高度相關(guān)的。對兩者進(jìn)行t檢驗(yàn)，在表4中我們可以看到兩者的顯著性概率僅為0.024，再一次證明前文所提出假設(shè)應(yīng)予以拒絕和IFRS9對金融資產(chǎn)的兩分類方法的實(shí)施將給我國銀行業(yè)帶來較大的影響。符合前期學(xué)者所得出的研究結(jié)論：“按照IFRS9要求對所持金融資產(chǎn)進(jìn)行兩分類，不僅可以使上市銀行的利潤真正反映出當(dāng)時所處經(jīng)濟(jì)環(huán)境中企業(yè)的價(jià)值和風(fēng)險(xiǎn)，更使得上市銀行所提供的財(cái)務(wù)信息相關(guān)性大大增強(qiáng)?！?/p>

（四）計(jì)入權(quán)益的公允價(jià)值變動額和其對當(dāng)期利

潤影響額的相關(guān)性分析按照CAS22規(guī)定可供出售金融資產(chǎn)進(jìn)行處置所到的收益包含了資產(chǎn)在持有期間公允價(jià)值發(fā)生變動時計(jì)入所有者權(quán)益中的部分。那么我們可以認(rèn)為，持有期間計(jì)入所有者權(quán)益部分的公允價(jià)值部分和資產(chǎn)處置時候得到的損益有著密不可分的關(guān)系。因此我們對資產(chǎn)處置時候得到的損益（表1列2）和計(jì)入所有者權(quán)益部分的持有時的市場價(jià)值變化帶來的公允價(jià)值相關(guān)變動（表1列5）進(jìn)行數(shù)據(jù)分析，見表5。從表5中可以看出，CAS22四分類會計(jì)處理中，可供出售金融資產(chǎn)計(jì)入權(quán)益的公允價(jià)值的變動額均值為-123.31，同期所處置時得到的收益均值為2256.04。這就意味著，2008—2014年間上市銀行可供出售金融資產(chǎn)平均的市場價(jià)值小于零。這樣的結(jié)果和當(dāng)時我國的經(jīng)濟(jì)環(huán)境不平穩(wěn)是一致的，但一旦上市銀行不準(zhǔn)備繼續(xù)持有可供出售金融資產(chǎn)，對其進(jìn)行處置時，持有期計(jì)入所有者權(quán)益的公允價(jià)值變動將轉(zhuǎn)入損益，在這種情況下，上市銀行最終的損益又大于零。這就再一次證明了資產(chǎn)在處置的情況下所獲得的損益和其本身的真正價(jià)值以及風(fēng)險(xiǎn)是不一致的。因此得出以下結(jié)論：上市銀行存在利用可供出售金融資產(chǎn)來操縱利潤的行為，在具體操作中，如果經(jīng)濟(jì)環(huán)境不穩(wěn)定，但上市銀行管理者又想通過平滑利潤來讓財(cái)務(wù)報(bào)表中的利潤指標(biāo)看起來平穩(wěn)，從而讓投資者對企業(yè)產(chǎn)生信心。那么，就會采用提前對市場增加的部分進(jìn)行處置或者對下跌的部分進(jìn)行延后處置。這樣，上市銀行就在某種程度上可以操縱利潤。可供出售金融資產(chǎn)對當(dāng)期利潤的影響（表1列4）是由處置時的投資收益（表1列2）加上當(dāng)期的減值損失（表1列3），而計(jì)入權(quán)益的公允價(jià)值變動凈額（表1列7）是由計(jì)入權(quán)益的公允價(jià)值變動額（表1列5）加上轉(zhuǎn)入損益的公允價(jià)值變動額（（表1列6）所得。在此，本文接著對表1列4與表1列7進(jìn)行皮爾森相關(guān)性檢驗(yàn)，最終檢驗(yàn)結(jié)果見表6。通過表6可以看出，表1列4與表1列7兩者是負(fù)相關(guān)的關(guān)系，負(fù)相關(guān)的系數(shù)是-0.173，但在正常情況下，上市銀行當(dāng)期的利潤應(yīng)當(dāng)和進(jìn)入資產(chǎn)計(jì)入所有者權(quán)益的公允價(jià)值變動之間是正相關(guān)的。這也說明了上市銀行管理者持有的可供出售金融資產(chǎn)的真實(shí)價(jià)值和其對所在期利潤的影響存在矛盾。這就進(jìn)一步證明了上市銀行確實(shí)利用可供出售金融資產(chǎn)來對利潤進(jìn)行操縱。

（五）計(jì)入權(quán)益的公允價(jià)值變動凈額和其對其他綜合收益影響額相關(guān)性分析

IFRS9實(shí)施后，其他綜合收益項(xiàng)目和利潤有關(guān)指標(biāo)相比，是不是更能夠真實(shí)對投資價(jià)值、風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行反映成為我們關(guān)心的一個重要問題。首先，我們將可供出售金融資產(chǎn)在持有時計(jì)入所有者權(quán)益的公允價(jià)值變動額（表1列5）和根據(jù)IFRS9要求計(jì)入其他綜合收益的有關(guān)影響額（表1列8）進(jìn)行變量統(tǒng)計(jì)分析，見表7。通過表7我們可以看到：（1）如果按照CAS22的要求進(jìn)行分類、計(jì)量，計(jì)入所有者權(quán)益的有關(guān)公允價(jià)值變動凈額均值為-104.27；（2）如果按照IFRS9的要求進(jìn)行分類、計(jì)量，計(jì)入其他綜合收益的均值為1215.43，這進(jìn)一步證明了采用IFRS9可以使可供出售金融資產(chǎn)更加真實(shí)地反映出自身的價(jià)值。最后對可供出售金融資產(chǎn)對其他綜合收益的影響額（表1列8）和計(jì)入權(quán)益的可供出售金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動凈額（表1列7）進(jìn)行皮爾森相關(guān)性檢驗(yàn)，見表8。通過表8可以得出：IFRS9兩分類調(diào)整后計(jì)入其他綜合收益的公允價(jià)值影響額和CAS22四分類下計(jì)入權(quán)益的公允價(jià)值變動凈額的相關(guān)系數(shù)為0.692，而且相關(guān)系數(shù)的顯著性的概率水平為0.01。這就說明兩者高度相關(guān)，也說明其他綜合收益項(xiàng)目反映出來的金融資產(chǎn)的相關(guān)價(jià)值變動和真實(shí)計(jì)入所有者權(quán)益的金額是一致的。因此，可以得出另外一個結(jié)論：其他綜合收益可以提供更加相關(guān)的財(cái)務(wù)信息。

四、結(jié)論

通過上述實(shí)證研究，我們得出如下結(jié)論：（1）總體來說，分類調(diào)整前后利潤總額差異顯著，IFRS9對上市銀行財(cái)務(wù)報(bào)表的影響顯著，對銀行業(yè)的利潤影響巨大。（2）如果讓管理者根據(jù)自身意圖對金融資產(chǎn)進(jìn)行分類，那么就在某種程度上刺激了管理者操縱利潤的動機(jī)，從而使得投資者得到的管理者提供的財(cái)務(wù)信息不再可靠、相關(guān)。（3）IFRS9的兩分類法使得管理者提供的各項(xiàng)財(cái)務(wù)信息與外界經(jīng)濟(jì)環(huán)境特性更加符合，也真正可以體現(xiàn)出上市銀行投資的內(nèi)在價(jià)值和資本市場的真實(shí)波動。在2008年的全球金融危機(jī)中，我國經(jīng)濟(jì)進(jìn)入低谷期，從2009年起我國進(jìn)入了經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇時期。2010年、2011年我國經(jīng)濟(jì)保持了平穩(wěn)較快的發(fā)展，2012年、2013年、2014年全球經(jīng)濟(jì)活力再次減弱，并且內(nèi)外部持續(xù)失衡，從而導(dǎo)致中國經(jīng)濟(jì)增速有所放緩。兩分類下利潤指標(biāo)的波動性表現(xiàn)得更加顯著，即IFRS9下所提供的會計(jì)信息更加相關(guān)。

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第9篇

摘要：可供出售金融資產(chǎn)的核算歷來是被關(guān)注的焦點(diǎn)，隨著2014年會計(jì)準(zhǔn)則的修訂，其核算內(nèi)容與核算方式也隨之有了較大的改變。新準(zhǔn)則實(shí)施兩年以來，學(xué)者們通過研究發(fā)現(xiàn)，會計(jì)信息的相關(guān)性有了很大的提高，這說明準(zhǔn)則的修訂整體上起到了積極作用。但是，新準(zhǔn)則在實(shí)際應(yīng)用過程中仍然存在著諸多問題，突出表現(xiàn)在分類方法是否科學(xué)、計(jì)量模式如何轉(zhuǎn)換、減值準(zhǔn)備怎樣核算等方面。本文著重分析了以上問題，并提出了相應(yīng)的解決方法。

關(guān)鍵詞：可供出售金融資產(chǎn) 分類方法 計(jì)量模式 減值準(zhǔn)備

一、新準(zhǔn)則存在的不足

從2011年至今，國際會計(jì)準(zhǔn)則理事會先后、修訂了公允價(jià)值計(jì)量、合并財(cái)務(wù)報(bào)表等一系列會計(jì)準(zhǔn)則，展開了國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則的新一輪變革。為使我國會計(jì)準(zhǔn)則與國際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則的持續(xù)協(xié)調(diào)和趨同，財(cái)政部在2012年了一系列相關(guān)的準(zhǔn)則征求意見稿后，于2014年正式新增了三項(xiàng)、修訂了五項(xiàng)企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則，同時了一項(xiàng)準(zhǔn)則解釋，并修改了《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則――基本準(zhǔn)則》中關(guān)于公允價(jià)值計(jì)量的相關(guān)表述。其中，根據(jù)《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第22號――金融工具確認(rèn)和計(jì)量》的有關(guān)規(guī)定，針對可供出售金融資產(chǎn)的核算有了兩項(xiàng)重要改變。一是針對企業(yè)取得的對被投資方不具有控制、共同控制或重大影響且在活躍市場中沒有報(bào)價(jià)、公允價(jià)值不能可靠計(jì)量的權(quán)益性投資（以下簡稱“三無”投資），不再將其計(jì)入長期股權(quán)投資賬戶進(jìn)行核算，而是計(jì)入可供出售金融資產(chǎn)賬戶進(jìn)行核算。二是在全面收益觀理論的框架下，新設(shè)“其他綜合收益”科目，并將原來計(jì)入“資本公積――其他資本公積”賬戶下的期末公允價(jià)值變動改為計(jì)入“其他綜合收益”賬戶。這些細(xì)節(jié)上的變動，豐富了可供出售金融資產(chǎn)的核算內(nèi)容，有助于提高會計(jì)信息的質(zhì)量。但是從實(shí)務(wù)的角度出發(fā)，新準(zhǔn)則的規(guī)定在某些方面的應(yīng)用仍然存在無據(jù)可依和有待商榷的地方，具體體現(xiàn)在以下幾個方面。

（一）金融資產(chǎn)按照管理層的持有意圖進(jìn)行分類，主觀性太強(qiáng)

根據(jù)現(xiàn)行會計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定，除對被投資單位進(jìn)行控制、共同控制或有重大影響時，金融資產(chǎn)通過長期股權(quán)投資賬戶核算以外，其他形式的金融資產(chǎn)都依據(jù)管理層的持有意圖進(jìn)行分類。我國將金融資產(chǎn)分為四類，分別是以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)、貸款和應(yīng)收賬款、持有至到期投資以及可供出售金融資產(chǎn)。在進(jìn)行初始計(jì)量時，如果管理層的持有意圖是為了近期內(nèi)出售獲利，則劃分為交易性金融資產(chǎn)，如果持有的意圖并不明確，則劃分為可供出售金融資產(chǎn)。期末計(jì)量時，交易性金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動計(jì)入當(dāng)期損益，可供出售金融資產(chǎn)的價(jià)值變動則計(jì)入其他綜合收益。可以看出，不同的處理方法對企業(yè)的經(jīng)營績效的影響存在巨大差異，從而為企業(yè)管理者利用相關(guān)賬戶進(jìn)行盈余管理創(chuàng)造了條件。同時，根據(jù)新修訂的會計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定，由長期股權(quán)投資轉(zhuǎn)換為可供出售金融資產(chǎn)的權(quán)益性投資，如果不存在限制性條件或相關(guān)的限制性條件消失，當(dāng)公允價(jià)值可以獲得時（如被投資方公開上市募股），則管理層可以選擇將其轉(zhuǎn)入交易性金融資產(chǎn)或繼續(xù)按照可供出售金融資產(chǎn)進(jìn)行核算，而管理層的動機(jī)并不能被市場察覺，這有可能導(dǎo)致會計(jì)信息失真，從而降低了會計(jì)信息的質(zhì)量。

（二）采用多種計(jì)量模式，降低可比性和可理解性

會計(jì)信息的可比性要求企業(yè)采用規(guī)定的會計(jì)政策、統(tǒng)一口徑，使得同一企業(yè)不同時期和不同企業(yè)同一時期的會計(jì)信息相互可比，進(jìn)而便于財(cái)務(wù)報(bào)表使用者公平、客觀地對企業(yè)業(yè)績進(jìn)行評價(jià)。國內(nèi)外許多實(shí)證研究的結(jié)果表明，企業(yè)的財(cái)務(wù)信息的可比性越高，則在其他條件不變的情況下，可比性越高的企業(yè)，其財(cái)務(wù)信息會更加真實(shí)可靠，盈余管理的行為也會相應(yīng)的減少。但是在現(xiàn)行的會計(jì)準(zhǔn)則下，可供出售金融資產(chǎn)同時采用成本模式和公允價(jià)值模式兩種計(jì)量方法進(jìn)行賬務(wù)處理。其中能夠在公開市場獲得公允價(jià)值的金融投資使用公允價(jià)值模式計(jì)量，對“三無”投資則采用成本模式計(jì)量，兩者的會計(jì)核算過程有著顯著的差異。但在財(cái)務(wù)報(bào)表中兩種計(jì)量模式的計(jì)量結(jié)果則是在同一個賬戶下以總額的形式反映的，會計(jì)信息使用者并沒有辦法直觀地捕捉到他們之間的差異，這無疑與增強(qiáng)可比性的初衷相違背，從而誤導(dǎo)投資者做出錯誤的投資決策。

另一方面，可理解性要求企業(yè)提供的會計(jì)信息應(yīng)當(dāng)清晰明了，便于財(cái)務(wù)報(bào)告的使用者理解和使用。在現(xiàn)實(shí)情況中，由于企業(yè)自身、市場環(huán)境、法律環(huán)境等因素的變化，導(dǎo)致企業(yè)在一定情況下可以獲得或無法繼續(xù)獲得有關(guān)公允價(jià)值的相關(guān)信息，如企業(yè)公開上市募股或停牌、退市等，從而導(dǎo)致計(jì)量模式在成本模式和公允價(jià)值模式之間的轉(zhuǎn)換，但是準(zhǔn)則并沒有給出相關(guān)轉(zhuǎn)換的核算方法，這就給實(shí)務(wù)操作帶來了諸多困難，會計(jì)工作者往往按照自己的理解進(jìn)行相關(guān)的轉(zhuǎn)換，不同的處理方法導(dǎo)致會計(jì)信息的質(zhì)量無法有效保證，降低了會計(jì)信息的可理解性。

（三）減值準(zhǔn)備的相關(guān)規(guī)定過于繁瑣

按照現(xiàn)行會計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定，除“三無”投資外，可供出售金融資產(chǎn)以公允價(jià)值模式進(jìn)行計(jì)量，期末公允價(jià)值變動計(jì)入其他綜合收益中。同時準(zhǔn)則規(guī)定，企業(yè)應(yīng)當(dāng)在資產(chǎn)負(fù)債表日對可供出售金融資產(chǎn)的賬面價(jià)值進(jìn)行檢查，有客觀證據(jù)表明該金融資產(chǎn)發(fā)生減值的，應(yīng)當(dāng)計(jì)提減值準(zhǔn)備。對于已確認(rèn)減值損失的可供出售債務(wù)工具，在隨后的會計(jì)期間公允價(jià)值已上升且客觀上與原減值損失確認(rèn)后發(fā)生的事項(xiàng)有關(guān)的，原確認(rèn)的減值損失應(yīng)當(dāng)予以轉(zhuǎn)回，計(jì)入當(dāng)期損益?？晒┏鍪蹤?quán)益工具投資發(fā)生的減值損失，不得通過損益轉(zhuǎn)回。但是，對于“三無”投資計(jì)提的減值準(zhǔn)備則不得轉(zhuǎn)回?？梢钥吹剑且粋€賬戶內(nèi)核算的金融資產(chǎn)，進(jìn)行減值處理時卻有三種不同的方法，這無疑大大增加了核算的復(fù)雜程度。另一方面，暫時性下跌和非暫時性下跌高度依賴會計(jì)人員的主觀判斷，很難進(jìn)行有效區(qū)分。即使是計(jì)提了減值準(zhǔn)備，也是通過借記“資產(chǎn)減值損失”科目，貸記“可供出售金融資產(chǎn)――公允價(jià)值變動”科目這個分錄進(jìn)行核算，并沒有設(shè)置專門的計(jì)量減值準(zhǔn)備的科目，而期末公允價(jià)值的正常變動同樣是通過“可供出售金融資產(chǎn)――公允價(jià)值變動”這個賬戶進(jìn)行處理，兩者并沒有本質(zhì)的區(qū)別。再者，期末計(jì)提減值準(zhǔn)備，本來是針對以成本模式計(jì)量的資產(chǎn)而設(shè)置的，如固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)等，而以公允價(jià)值模式計(jì)量的可供出售金融資產(chǎn)也要計(jì)提減值準(zhǔn)備，不免令人費(fèi)解。我們不禁要問，既然公允價(jià)值已經(jīng)能夠準(zhǔn)確反映資產(chǎn)的現(xiàn)時價(jià)值，那么計(jì)提減值準(zhǔn)備后的現(xiàn)時價(jià)值的含義又該如何理解？雖然“三無”投資是以成本模式進(jìn)行計(jì)量的，但是減值準(zhǔn)備的相關(guān)內(nèi)容則是照搬其在計(jì)入長期股權(quán)投資時的核算方式。這樣一來，只是單純的改變了一下核算賬戶而已，并沒有體現(xiàn)可供出售金融資產(chǎn)的有關(guān)特點(diǎn)。對此相關(guān)文件并沒有給出解釋，這容易給會計(jì)人員造成錯覺，可供出售金融資產(chǎn)難道只是一個容納不同金融投資的“大雜燴”賬戶嗎？

二、改進(jìn)建議

可供出售金融資產(chǎn)核算內(nèi)容的不斷豐富，一方面是與國際會計(jì)準(zhǔn)則不斷趨同的表現(xiàn)，另一個方面也反映出我國會計(jì)準(zhǔn)則與時俱進(jìn)，適應(yīng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展需求的結(jié)果。結(jié)合前文的分析，我們提出以下幾個改進(jìn)建議：

（一）借鑒國際會計(jì)準(zhǔn)則對金融資產(chǎn)的分類方法

從前文的分析可以看出，我國目前會計(jì)準(zhǔn)則的四分類法給了企業(yè)管理層較大的自由裁量權(quán)，從而為盈余管理提供了條件，四類金融資產(chǎn)中，矛盾的焦點(diǎn)主要集中在交易性金融資產(chǎn)和可供出售金融資產(chǎn)的后續(xù)計(jì)量問題上。對此，國際會計(jì)準(zhǔn)則《IFRS 9――金融工具》中明確將金融資產(chǎn)劃分為以公允價(jià)值計(jì)量和以攤余成本計(jì)量兩種類型，這一方面大大降低了會計(jì)核算的難度，減少了核算量；另一方面也便于會計(jì)信息使用者理解相關(guān)的財(cái)務(wù)信息。有鑒于此，我國的會計(jì)準(zhǔn)則可以逐漸向國際會計(jì)準(zhǔn)則靠攏，簡化金融資產(chǎn)的分類。雖然在現(xiàn)實(shí)國情下，使用兩分類法存在著很大的困難，但是可以逐步試點(diǎn)推進(jìn)，首先嘗試統(tǒng)一持有至到期投資、貸款和應(yīng)收賬款的核算，再根據(jù)實(shí)際情況擴(kuò)展到交易性金融資產(chǎn)和可供出售金融資產(chǎn)，在與國際會計(jì)準(zhǔn)則進(jìn)行持續(xù)對接的大環(huán)境下，有計(jì)劃、有步驟地修訂相關(guān)的會計(jì)準(zhǔn)則。

（二）完善關(guān)于計(jì)量模式的相關(guān)規(guī)定

首先，為了增強(qiáng)會計(jì)信息的可比性，應(yīng)當(dāng)完善有關(guān)表外披露的規(guī)定。相對于完整的財(cái)務(wù)報(bào)告，財(cái)務(wù)報(bào)表只是列報(bào)了企業(yè)的基本財(cái)務(wù)信息，這對于投資者來說是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的，由于可供出售金融資產(chǎn)包含了兩種計(jì)量模式，兩種計(jì)量模式之間的使用比例、管理狀況等在不同公司、不同行業(yè)之間有顯著差異。因此應(yīng)當(dāng)在財(cái)務(wù)報(bào)表附注中對不同計(jì)量模式的可供出售金融資產(chǎn)的各自情況進(jìn)行詳細(xì)披露，同時按照不同的信用等級對其予以分類，對價(jià)值較大的、可能存在隱患的金融資產(chǎn)單獨(dú)進(jìn)行說明，增強(qiáng)會計(jì)信息的透明度；對于價(jià)值較小的、性質(zhì)相同的金融資產(chǎn)則合并列示，減少會計(jì)信息的冗余。其次，準(zhǔn)則應(yīng)對兩種計(jì)量模式之間的轉(zhuǎn)換做出說明，一旦市場環(huán)境和公允價(jià)值的可獲得性發(fā)生改變，該如何進(jìn)行具體的會計(jì)操作。筆者認(rèn)為，可以借鑒投資性房地產(chǎn)成本模式與公允價(jià)值模式之間的轉(zhuǎn)換方法來進(jìn)行核算，但在具體的細(xì)節(jié)上，應(yīng)該體現(xiàn)可供出售金融資產(chǎn)自己的特點(diǎn)，如轉(zhuǎn)換條件的判定，公允價(jià)值的確定方法等。

（三）簡化減值準(zhǔn)備的有關(guān)核算

首先，對于以公允價(jià)模式進(jìn)行核算的可供出售金融資產(chǎn)，其公允價(jià)值變動本身就反映了豐富的市場信息，并不需要像成本模式計(jì)量的資產(chǎn)那樣進(jìn)行減值測試并根據(jù)情況計(jì)提減值準(zhǔn)備。因此建議不再計(jì)提減值準(zhǔn)備，將價(jià)值變動的信息統(tǒng)一在其他綜合收益賬戶之中進(jìn)行反映，同時對準(zhǔn)則中的相關(guān)內(nèi)容進(jìn)行刪減修訂。對于“三無”投資來說，既然沒有公允價(jià)值，計(jì)提減值準(zhǔn)備無可厚非，但是可供出售金融資產(chǎn)從性質(zhì)上來說仍然屬于流動資產(chǎn)的一部分，而在會計(jì)準(zhǔn)則中，流動資產(chǎn)的減值準(zhǔn)備是可以通過損益轉(zhuǎn)回的，如存貨跌價(jià)準(zhǔn)備、壞賬準(zhǔn)備等。只有非流動資產(chǎn)的減值準(zhǔn)備才無法轉(zhuǎn)回，如固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備、無形資產(chǎn)減值準(zhǔn)備等。所以，建議對“三無”投資計(jì)提的減值準(zhǔn)備，如果減值跡象已經(jīng)消失的話，可以通過損益進(jìn)行轉(zhuǎn)回，以順應(yīng)會計(jì)準(zhǔn)則的制定精神。

以上所提出的三個問題，第一個由來已久，在2006年頒布新準(zhǔn)則時就已經(jīng)凸顯，相關(guān)研究文獻(xiàn)已經(jīng)多次提及，只不過隨著準(zhǔn)則的修訂，問題的嚴(yán)重性進(jìn)一步加劇了。而后兩個則是隨著2014年準(zhǔn)則的修訂而浮出水面的新問題，相關(guān)的研究資料較少。本文的撰寫，豐富了該領(lǐng)域的研究文獻(xiàn)，希望能對后續(xù)研究有所助益。

參考文獻(xiàn)：

[1]張永格.對可供出售金融資產(chǎn)核算的幾點(diǎn)思考[J].經(jīng)濟(jì)師，2016，（1）.